国开大学2023年01月11344《金融风险管理》期末考试答案.docx

1、密 封 内 不 要 答 题得 分二、多项选择题(每题3分，共30分)O-O-O-学 号姓 名分校(工作站)O-O-O试卷代号：11344 座位号国家开放大学2022年秋季学期期末统 一 考试金融风险管理 试题(开卷)2023年1月题号-二三四五总 分分数评卷人得 分一、单项选择题(每题2分，共20分)1. 按金融风险的性质可将金融风险划分为( )。A. 纯粹风险和投机风险B. 可管理风险和不可管理风险C. 系统性风险和非系统性风险D. 可量化风险和不可量化风险2. ( )是在风险发生之前，通过各种交易活动，把可能发生的危险转移给其他人承担。A. 回避策略 B. 抑制策略C. 转移策略 D. 补

2、偿策略3. ( )是指金融机构或其他经济主体在金融活动中因没有正确遵循法律条款，或因法律条款不完善、不严密而引致的风险。A. 利率风险 B. 汇率风险C. 法律风险 D. 政策风险4. 1968年的 Z 评分模型中，对风险值的影响最大的指标是( )。A. 流动资金/总资产C. 销售收入/总资产5. 金融机构的流动性越高，( )。A. 风险性越大C. 风险性没有B. 留存收益/总资产D. 息前、税前收益/总资产B. 风险性越小D. 风险性较强(11344号)金融风险管理试题第1页(共8页)6. 在出口或对外贷款的场合，如果预测计价结算或清偿的货币汇率贬值，可以在征得对方同意的前提下( ),以避免

3、该货币可能贬值带来的损失。A. 延期收汇 B. 延期付汇C. 提前收汇D. 提前付汇7. 保险公司的财务风险集中体现在()。A. 现金流动性不足B. 会计核算失误C. 资产和负债的不匹配D. 资产价格下跌8. 流动性风险是指银行用于即时支付的流动资产不足，不能满足支付需要，使银行丧失( )的风险。A. 清偿能力B. 筹资能力C. 保证能力D. 盈利能力9. 基金管理公司进行风险管理与控制的基础是( )A. 良好的内部控制制度C. 设定风险管理目标10. 金融信托投资公司的主要风险不包括(A. 信用风险C. 违约风险B. 依法合规经营D. 使用风险控制模型)B. 流动性风险D. 税务风险评卷人1

4、1. 下列说法正确的是( )。 A. 信用风险又被称为违约风险B. 信用风险是最古老也是最重要的一种风险C. 信用风险存在于一切信用交易活动中D. 违约风险只针对企业而言E. 信用风险具有明显的系统性风险特征12.20世纪70年代以来下列哪几种金融风险更为突出?( )A. 证券市场的价格风险 B. 金融机构的信用风险C. 金融机构的流动性风险 D. 国家风险E. 法律风险(11344号)金融风险管理试题第2页(共8页)密 封 线 引 要 答 题13. 信贷风险防范的方法中，减少风险的具体措施有(A. 实行信贷配给制度B. 实施抵押担保C. 签订限制性契约D. 提供贷款承诺E. 跟踪客户的资产负

5、债和资金流动情况14. 折算风险的管理办法有( )。A. 缺口法 B. 商业法C. 金融法 D. 合约保值法E. 财务管理法15. 证券公司流动性风险主要来自( )。A. 代客理财 B. 自营证券业务C. 新股(债券)发行及配售承销业务 D. 客户信用交易E. 投放贷款16. 证券投资分散化的主要方式有( )。A. 证券种类分散化 B. 证券到期时间分散化C. 投资部门分散化 D. 投资行业分散化E. 投资时机分散化17. 商业银行中间业务风险具有以下( )特点。A. 风险透明度差 B. 风险多样化C. 风险自由度大 D. 风险可测性低E. 风险损失度高18. 操作风险管理框架包括( )。A.

6、 战略 B. 流程C. 基础设施 D. 环境E. 评估19. 保险公司保险业务风险主要包括( )。A. 保险产品风险 B. 承保风险C. 理赔风险 D. 现金流动性风险E. 资产负债匹配风险(11344号)金融风险管理试题第3页(共8页)20. 某金融机构预测未来市场利率会上升，并进行积极的利率敏感性缺口管理，下列各项描述正确的是( )。A. 最佳的利率敏感性缺口状态是正缺口B. 最佳的利率敏感性缺口状态是负缺口C. 最佳的利率敏感性缺口状态是零缺口D. 最可取的措施是增加利率敏感性资产，减少利率敏感性负债E. 最可取的措施是减少利率敏感性资产，增加利率敏感性负债得 分评卷人三、判断题(每题3

7、分，共15分，错误的要说明理由，只判断错误给1分 )21. 商业银行管理负债时所面临的风险只有流动性风险。( )理由：22. 不确定性是风险的基本特征。( )理由：23. 会计风险的大小与折算方法有关。( )理由：24. 为加强保险公司财务风险管理，在利率水平不稳定时，保险公司可采用债券贡献策 略。( )理由：25.6月12日， 一家公司的财务经理发现7月12日将有一笔浮动利率的日元贷款利息收 入，他预计7月份日元利率会下降，为避免可能的损失，他决定与一家日本公司进行利息交换， 取得固定利率的美元利息收入，该互换为利率互换。( )理由：(11344号)金融风险管理试题第4页(共8页)密 封 线

8、 内 不 要 答 题评卷人得 分四、计算题(每题10分，共20分)26. 假设某商业银行资产负债表中有在中央银行存款4500亿元，现金资产400亿元，法定准备金3000亿元，存款总额为60000亿元。(1)试分别计算该商业银行的超额储备、超额储备比例。(计算结果请保留两位小数)(6分)(2)请指出用超额储备比例判断银行流动性的局限性。(4分)(11344号)金融风险管理试题第5页(共8页)27. 某欧洲公司预测美元将贬值，其美国子公司资产负债表上存在200万欧元的折算损失，该公司拟用合约保值法规避风险。已知期初即期汇率 USD1=EURO1.1245, 远期汇率为USD1=EURO1.0785

9、, 预测期末即期汇率为 USD1=EURO0.9745, 该公司期初应卖出的远期美元是多少?(10分)(11344号)金融风险管理试题第6页(共8页)密 封 线 内 不 要 答 题得 分评卷人五、案例分析题(共15分)28. 请根据巴林银行事件进行分析：1994年下半年起，新加坡巴林期货有限公司的总经理兼首席交易员里森在日本东京市场 上做了一种十分复杂、期望值很高、风险也极大的衍生金融商品交易 日本日经指数期货， 结果日经指数从1995年1月一路下滑，使里森所持的多头头寸遭受重创，为反败为胜，他以赌 徒心态来押宝日经225指数上涨，继续从伦敦调入巨资买人大量期货合约，最终惨败。1995 年2月

10、26日，英国银行业的泰斗，在世界1000家大银行中按核心资本排名第489位，有233 年辉煌历史的巴林银行，因进行巨额金融期货投机交易，造成9.16亿英镑的巨额亏损，被迫宣布破产。3月5日，荷兰国际以1英镑的象征性价格，宣布完全收购巴林银行。请分析：(1)按金融风险的形态划分，巴林银行事件是由什么风险引起的?(5分)(2)请解释这个风险形态。(3分)(3)导致这个风险的成因是什么?(7分)(11344号)金融风险管理试题第7页(共8页)(11344号)金融风险管理试题第8页(共8页)(11344号 ) 金融风 险管理答案第 1 页 (共 2 页 ) (11344号 ) 金融风 险管理答案第 2

11、 页 (共 2 页 )试卷代号 :113442022年 秋 季 学 期 考 试金融风险管理 参考答案 (开卷 )一、单项选择题 (每题 2 分 ,共 20 分 )1.C 2.C6.C 7.C二、多项选择题 (每题 3 分 ,共 30 分 )11.ABC 12.ABC16.ABCDE 17.ABCDE3.C8.A13.ABCDE18.ABCDE4.C9.A14.AD19.ABC2023 年 1 月5.B10.D15.ABCD20.AD三、判断题 (每题 3 分 ,共 15 分 ,错误的要说明理 由 ,只判断错误给 1 分 )21. 商业银行管理 负债 时所 面 临 的风 险 只有 流动性风 险

12、。 (错 )理 由 : 除 了 流动性风 险 ,利率风 险也是商业银行管理 负债 时所 面 临 的 主要风 险 。22. 不确定性是风 险 的基本特征 。 (对 )23. 会计风 险 的 大小 与折算方法有关 。 (对 )24. 为加强保 险公 司 财 务 风 险 管 理 , 在 利 率 水 平 不 稳 定 时 , 保 险 公 司 可 采 用 债 券 贡 献 策略 。 (错 )理 由 :为加强保 险公 司财务风 险管理 ,在利率 水 平 不 稳 定 时 ,保 险 公 司 可 建 立 动 态 的 利 率敏感度分析模型 。25. 6 月 12 日 ,一家公 司 的财务经理发现 7 月 12 日将有

13、一笔 浮动利率 的 日元贷款利息 收 入 ,他 预计 7 月份 日元利率会下 降 ,为避免可 能 的损失 ,他决定 与一家 日本公 司进行利息交换 ,取得 固定利率 的美元利息 收入 ,该互换 为利率互换 。 (错 )理 由 :利率互换不涉及货 币种类 的交互 。四、计算题 (每题 10 分 ,共 20 分 )26. 答案 :(1) 超额储备是商业银 行 在 中 央 银 行 的 存 款 加 现 金 减 去 法 定 准 备 金 ,该 银 行 超 额 储 备 = 4500+400- 3000= 1900(亿元 ) (计算正确 即得 3 分 )超额储备 比例 是 指 超 额 储 备 对 存 款 总

14、额 的 比 例 , 该 银 行 超 额 储 备 比 例 = 1900/60000 100% = 3.17% (计算正确 即得 3 分 )(2) 超额储备 比例越 高 ,表示银行 流动性越 强 。但 这 个 指 标 的 局 限 性 十 分 明 显 ,它 只 是 在一种狭 窄 的 意义上体现金融机构 的 流动性状况 ,很容 易导致低估 流动性 。 (4分 )27. 远期 合 约 金 额 = 预 期 折 算 损 失/( 期 初 远 期 汇 率 - 预 期 期 末 即 期 汇 率 ) = = 1923.08(万美元 ) (10分 )五、案例分析题 ( 共 15 分 ) 28. 参考答案 :(1) 按

15、照金融风 险 的形态划分 , 巴林银行事件是 由操作风 险 引起 的 。 (5 分 )(2) 操作风 险是 由不完 善 或 有 问 题 的 内 部 程 序 、人 员 及 系 统 或 外 部 事 件 所 造 成 损 失 的 风险 。 (3分 )(3) 操作风 险事件损失 的 主要原 因有 以下七种 : (7分 ) 内部欺诈 , 即有机构 内部人员参 与 的诈骗 、盗 用 资 产 、违 犯 法 律 以 及 金 融 机 构 的 规 章 的 行 为 ,例如 内部人员虚报头 寸 、内部人员偷盗 、在 职人员 的账户上进行 内部交 易 ,等等 。 外部欺诈 , 即第 三方 的诈骗 、盗用财产 、违犯法律

16、的行 为 ,例如抢劫 、伪造 、开具 空头支票 以及黑客行为对计算机系统的损坏 。 雇佣合 同 以及工作状况带来 的风 险事件 , 即 由 于 不 履 行 合 同 ,或 者 不 符 合 劳 动 健 康 、安 全法规所 引起 的赔偿要求 ,例如 ,工人赔偿要求 、违反雇员 的健康安全规定 、有组织 的 罢工 以及各种应对顾客所负的责任 。 客户 、产 品 以及商业行 为 引起 的风 险事件 , 即有 意或无 意造成 的无法满 足某一顾 客 的特 定需 求 , 或 者 是 由 于 产 品 的 性 质 、设 计 问 题 造 成 的 失 误 ,例 如 受 托 人 违 约 、滥 用 顾 客 的 秘 密

17、信 息 、银行账户上的不正确的交易行为 、洗钱 、销售未授权产品等 。 有形 资产 的损失 , 即 由 于灾难性事件或其他事件 引起 的有形 资产 的损坏或损失 ,例如恐怖事件 、地震 、火灾 、洪灾等 。 经 营 中 断 和 系统 出错 ,例如 ,软件或者硬件错误 、通信 问题 以及设备 老化 。 涉及执行 、交割 以及 交 易 过 程 管 理 的 风 险 事 件 ,如 交 易 失 败 ,过 程 管 理 出 错 , 与 合 作 伙 伴 、卖方 的合作失败 ,又如交 易数据输入错误 、间 接 的 管 理 失 败 、不 完 备 的 法 律 文 件 、未 经 批 准访问客户账户 、合作伙伴的不当操作以及卖方纠纷等 。