通用航空行研课件.ppt

1、1通用航空产业及市场跟踪通用航空产业及市场跟踪研究研究 20122012年年1212月月2虽然我国通用航空保持着稳定增长，但由于三大制约因素的限制，除非国虽然我国通用航空保持着稳定增长，但由于三大制约因素的限制，除非国家尽快解除低空管制的情况外，否则中国通航产业在家尽快解除低空管制的情况外，否则中国通航产业在短期内难有较大改观短期内难有较大改观主要结论主要结论截至2011年底，我国通用航空企业在册航空器总数达11241124架架，获得通用航空经营许可证的通用航空企业123123家家；2011年我国的通用航空飞行时间为1616万小时万小时，复合增长率约为10.5%10.5%；国内通用航空基本用于

2、生产型消费基本用于生产型消费，应用最多的领域分别为石油服务、飞行培训和农林化飞行，基本没有私人及公务通航飞行基本没有私人及公务通航飞行；现阶段制约我国通用航空业发展的因素主要有三方面：低空管制、专业人员匮乏、基础设施不完善，其中关键在于低空管制关键在于低空管制；我国通用航空产业链发展基础仍然较为薄弱基础仍然较为薄弱，飞机制造和运营服务的经营主体仍以国有大型企业为主，辅助服务业初现雏形，与发达国家差距仍较大；预计2015年我国通用航空销售规模8080亿元亿元，关联产业规模800800亿元亿元。当年飞行量2727万小时万小时，飞机保有量增长到20002000架架；到2020年，我国通用航空飞机保有

3、量将达到50005000架架，市场容量200200亿元亿元左右，可以带动约20002000亿元的通用航空关联市场亿元的通用航空关联市场。通用航空产业商业价值较大，但与汽车产业相距较大，市场增长较为快速，但是政通用航空产业商业价值较大，但与汽车产业相距较大，市场增长较为快速，但是政策风险巨大。结构性细分市场机会有待进一步研究策风险巨大。结构性细分市场机会有待进一步研究主要结论主要结论商业价值：商业价值：到2020年，我国通用航空飞机保有量将达到50005000架架，市场容量200200亿元亿元左右，可以带动约20002000亿元的通用航空关亿元的通用航空关联市场联市场。市场增长：市场增长：到20

4、20年，预计复合增长率达到20%风险提示：风险提示：由于航空管制依然相当严格，并且放开管制的时间和程度难以判断，所以带来通用航空产业发展的巨大不确定性34目录目录一、通用航空概述一、通用航空概述1.行业界定与分类2.应用领域3.通用航空产业链二、全球通用航空产业二、全球通用航空产业三、中国通用航空产业三、中国通用航空产业5通用航空，是指除军事、警务、海关是指除军事、警务、海关缉私飞行和公共运输飞行以外的航空缉私飞行和公共运输飞行以外的航空活动活动，包括从事工业、农业、林业、渔业、矿业、建筑业的作业飞行和医疗卫生、抢险救灾、气象探测、海洋监测、科学试验、遥感测绘、教育训练、文化体育、旅游观光等方

5、面的飞行活动。通用航空飞行管理条例l 通用航空是指“定期航班和用于取酬的或租用合同下进行的不定期航空运输以外的任何民用航空活动”，具体是指对社会公众开放使用的定期和不定期航空运输以外的任何民用航空活动，统称为通用航空。国际民用航空组织ICAO行业界定行业界定通用航空指除军事、警务、海关缉私飞行和公共运输飞行以外的航空活动，包括通用航空指除军事、警务、海关缉私飞行和公共运输飞行以外的航空活动，包括工业作业、农林作业、飞行训练等其它作业工业作业、农林作业、飞行训练等其它作业航空业民用航空业航空制造业军事航空业通用航空业公共运输航空业工业作业其他作业农林作业旅客运输业货物运输业航空体育飞行训练文化娱

6、乐城市建设抢险救灾其它通用航空产业核心产业关联产业通用航空器制造维修通用航空运营运营综合保障（空管、机场、油料）金融保险等配套服务产业集群电子信息、新型能源等高新技术产业集群服装、橡胶等传统制造产业集群6通用航空分类通用航空分类航空发动机按动力系统可分为活塞式和喷气式。按照燃料类型可以分为柴油、汽航空发动机按动力系统可分为活塞式和喷气式。按照燃料类型可以分为柴油、汽油和煤油发动机油和煤油发动机柴油发动机汽油发动机煤油发动机航空发动机1、按照动力系统2、按照燃料类型喷气式直升机涡桨式通用飞机一般通用飞机一般由由1-6个发动个发动机组成，本研机组成，本研究以平均究以平均2个个为假设进行测为假设进行

7、测算算7l跑道起降l速度较高，航程较长l使用喷气发动机，适用于高空高速飞行，特别在1万米空气稀薄处l平均价格1.2亿左右通用航空分类通用航空分类通用航空国际上通常分为四类：直升机、活塞飞机、涡桨飞机和喷气飞机。按照通用航空国际上通常分为四类：直升机、活塞飞机、涡桨飞机和喷气飞机。按照燃料类型又可以分为柴油飞机、汽油飞机和煤油飞机燃料类型又可以分为柴油飞机、汽油飞机和煤油飞机1、通用航空飞机国际通用分类直升机活塞飞机涡桨飞机 喷气飞机以动力装置驱动的旋翼作为主动力装置驱动的旋翼作为主要升力要升力和推进力来源，能垂直起落及前后、左右飞行的旋翼航空器。旋翼一般由涡轮轴发动机或活塞式发动机驱动，也可由

8、桨尖喷气产生的反作用力来驱动以活塞式航空发动机作为动活塞式航空发动机作为动力，通过螺旋桨产生推进力力，通过螺旋桨产生推进力的飞机。由于活塞式发动机功率的限制和螺旋桨在高速飞行时效率下降，只适用于低速飞行 螺旋桨飞机，是指空气通过螺旋桨将发动机的功率转化为推进力的飞机。而装有涡装有涡轮式发动机的螺旋桨飞机轮式发动机的螺旋桨飞机则被称为涡轮螺旋桨飞机，简称涡桨飞机喷气式飞机所使用的喷气发动机靠燃料燃烧时产生燃料燃烧时产生的气体向后高速喷射的反的气体向后高速喷射的反冲作用冲作用使飞机向前飞行，它可使飞机获得更大的推力，飞得更快。l能垂直起降l速度较低，航程较短l能应用涡轮轴发动机或活塞式发动机l应用

9、广泛l平均价格7500万左右l小型跑道起降l功率小，速度较低，只能低空飞行l主要应用于飞行培训、工业作业和无人机l平均价格300万l跑道起降l速度中等，航程适中l用于 600公里/时范围内的旅客机、运输机、海岸巡逻机和反潜机l平均价格2500万左右8通用航空分类通用航空分类选取通用航空各个类别的典型的飞机产品，具体参数介绍如下：选取通用航空各个类别的典型的飞机产品，具体参数介绍如下：通用航空飞机典型飞机产品直升机涡桨飞机 活塞飞机喷气飞机飞机名称海豚AS365 N3直升机米诺尔人双发活塞飞机空中国王C90GTi豪客比奇850XP 制造商欧洲直升机公司佩帕飞机公司美国豪客比奇公司 美国豪客比奇公

10、司 价格（￥、万）价格（￥、万）64216421510510200020001233412334座位数10488最大航程（Km）792142619005230最大巡航速度Km/h269300500845起飞跑道长度（m）-110010001200着陆跑道长度（m）-980870960引擎2台透博梅卡阿赫耶2C涡轴发动机2台莱康明O-360-A1H6 4缸发动机2台加拿大普惠特尼公司PT6A-135A涡桨发动机 2台霍尼韦尔TFE 731-5BR发动机 发动机额定功率729 千瓦977轴马力180轴马力-单发最大连续可用推力2,114Kg最大爬升高度（m）60964572914413716标准载

11、重（Kg）1,891540最大商载（Kg）：877962最大起飞重量（Kg）4,3001957458112700资料来源：私人飞机网9通用航空分类通用航空分类湾流湾流G550喷气公务喷气公务机机飞机类型：喷气式公务机制造商：美国湾流宇航公司（Gulfstream Aerospace）驾驶人员：2人 空乘人员：0-2人 载客：14-19人最大巡航速度(Km/小时)：904最大航程(公里)：12501最大巡航高度(米)：15545起飞距离(米)：1,801载重(Kg)：24721价格价格：约￥4亿元本山传媒集团赵本山赵本山挑战者挑战者850公务机公务机飞机类型：喷气机制造商：庞巴迪公司座位数：16

12、最大航程(公里)：5206 最大巡航速度(Km/小时)：850 标准巡航速度(Km/小时)：819 最大巡航高度(米)：12497 起飞距离(米)：1922 降落距离(米)：877最大起飞重量(kg)：24040 最大载重(Kg)：4256价格价格：￥2.7亿元台湾鸿海集团董事长郭台铭郭台铭福建富商邹建明邹建明麦道麦道600N飞机类型：直升机制造商：麦克唐纳-道格拉斯公司座位数：6最大航程（公里）：783 最大巡航速度（Km/小时）：282发动机额定功率（kN）：-最大爬升高度（米）：6096 标准载重（Kg）：907最大起飞重量（Kg）：2132 标准燃油量（升）：435价格价格：￥1564

13、万消息来源：私人飞机网目前国内知名人士已经购买部分通用飞机产品，大多价格较高，具体如下：目前国内知名人士已经购买部分通用飞机产品，大多价格较高，具体如下：10通用航空分类通用航空分类目前大部分飞机都使用航空煤油，大部分的活塞式飞机和少数的轻型螺旋桨飞机目前大部分飞机都使用航空煤油，大部分的活塞式飞机和少数的轻型螺旋桨飞机使用航空汽油使用航空汽油 航空汽油是高辛烷值的含铅航航空汽油是高辛烷值的含铅航空燃料，仅供汽油发动机的飞空燃料，仅供汽油发动机的飞机使用，大部分飞机不常用汽机使用，大部分飞机不常用汽油，而是航空煤油油，而是航空煤油。航空汽油仅在北美和西欧部分地区有较多供应，在世界其他地区，航空

14、汽油供应很有限，主要有以下原因：由于某些添加物极易挥发，航空汽油耐久度不佳 由于易燃易爆，航空汽油运输困难 政治力量推进对环境有害的含铅航空汽油的管制 由于航空汽油具有的这些缺陷，美国国防部决定采用全球供应的煤油基燃料TAE公司的发动机使用煤油/柴油11主要应用领域主要应用领域通用航空工业可以带动经济发展，为众多行业、国家应急部门的工作带来极大便通用航空工业可以带动经济发展，为众多行业、国家应急部门的工作带来极大便利，另外在国防建设方面也有不可替代的作用利，另外在国防建设方面也有不可替代的作用直接拉动间接引致l 消费l 文体娱乐l 商务飞行l 等等私人应用私人应用农林牧副渔工业l农林播种、灭虫

15、l海上勘探l航拍摄影l抢修高危设备l旅游抢险救灾运送伤员l林区灭火l搜救人员l运送伤员l运送救援物资服务一二三产业服务一二三产业国家应急救援国家应急救援输送人才、战备需要普通航空服务l飞行员、机务维修人员和其他技术性人才l战略物资运送l不发达地区运输服务l其他国防建设国防建设社会和谐安定社会和谐安定海上勘探航拍摄影喷洒农药搜救受困人员12通用航空产业链通用航空产业链通用航空产业链大体由四个环节构成：航空器研发与制造、教育培训、飞行作业通用航空产业链大体由四个环节构成：航空器研发与制造、教育培训、飞行作业、后勤支援、后勤支援13通用航空产业链通用航空产业链国际市场成熟的通用航空市场结构中，国际市

16、场成熟的通用航空市场结构中，飞机设计与制造呈现寡头垄断格局飞机设计与制造呈现寡头垄断格局，飞机，飞机租赁和危机维修是垄断竞争格局，其余都为完全竞争格局租赁和危机维修是垄断竞争格局，其余都为完全竞争格局国际市场成熟的通用航空市场结构国际市场成熟的通用航空市场结构1.飞机制造飞机制造是基础，技术壁垒高、资金壁垒高、产业集中度高，议价能力强；2.美国飞行培训市场飞行培训市场近乎完全竞争，但受益于我国飞行员短缺的现状，低空开放后短期内可享受超额收益；3.飞机维修飞机维修市场没有严格的准入限制，但较高的技术壁垒与机型维修资格，是使其独立于激烈竞争之外的护城河。14目录目录一、通用航空概述一、通用航空概述

17、二、全球通用航空产业二、全球通用航空产业1.全球通用航空行业规模2.通用航空领先国家发展概况3.全球通用航空细分领域市场概况三、中国通用航空产业三、中国通用航空产业国际通用航空行业规模国际通用航空行业规模20112011年全球通航飞机（不含直升机）交付量共年全球通航飞机（不含直升机）交付量共18651865架，成交额为架，成交额为190190亿美元，交付亿美元，交付量比量比20082008年下降年下降56%56%，产值下降，产值下降23%23%2011年全球通用飞机（不含直升机）产量为1865架份，同比下降7.6%，成交总金额为190亿美元。自2008金融危机以来，全球通用飞机（不含直升机）产

18、量已经下降56%，产值下降23%2008年全球民用直升机的交付量超1200架份，成交总金额约为130亿美元。注1：GAMA美国通用航空厂商协会 HAIHelicoptor Association International注2：通航产业基本为订单销售，产量与交付量基本一致通航产业基本为订单销售，产量与交付量基本一致（不含直升机）（不含直升机）1998-20081998-2008年全球直升机交付量和金额年全球直升机交付量和金额16国际通用航空产业发展概况国际通用航空产业发展概况中国与四大发达国家对比结果如下。美国是全球通用航空产业最为发达的国家中国与四大发达国家对比结果如下。美国是全球通用航空产

19、业最为发达的国家中国10美国澳大利亚15520244,036巴西加拿大25万0美国 加拿大 澳大利亚巴西中国万小时美国 加拿大 澳大利亚巴西中国数据来源：GAMA、2010年中国通用航空发展报告、福田战略整理通用航空行业指标通用航空飞机数量年飞行小时通用航空机场数量 美国是通用航空飞机数量最多的国家，达24万架，占全球总量的70%。前四大发达国家美、加、澳、巴占全球总量的90%。中国仅有不到1000架架，占美国的0.4%。美国是通用航空飞行时间最长的国家，达2700万小时万小时。前四大发达国家美、加、澳、巴共3500万小时万小时。中国为12万小时万小时，仅占美国的0.4%。美国是通用航空机场数

20、量最多的国家，达2万座万座。前四大发达国家美、加、澳、巴共2.5万座万座。中国为217座座，仅占美国的1%。2009年，美国通用航空行业对经济贡献值达1500亿美元亿美元，占比美国GDP的1%。我国通航年产值不到20 亿元亿元人民币。17国际通用航空产业发展概况国际通用航空产业发展概况美国全国通航飞行时间于美国全国通航飞行时间于8080年代达到最高点年代达到最高点35003500万小时，目前稳定在万小时，目前稳定在2200220027002700万小时左右万小时左右通航飞行时间 单位：千小时美国通用航空发展的历史路径图数据来源：FFA、ACP项目1.快速成长快速成长：20世纪30年代至80年代

21、期间，美国通用航空产业处于快速成长阶段，期间由于政府实行机场开发支持、飞行员培训等措施，通航飞行时间于80年代上升到3500万小时的最高点万小时的最高点。2.中期低迷中期低迷：从80年代至90年代中期，由于经济衰退、高油价以及安全事故引起的经济问题，美国通用航空产业进入调整期，至90年代中期降到低点。3.趋于稳定趋于稳定：从90年代中期开始，美国通用航空产业开始趋稳，全国通用航空飞行时间稳定在稳定在2200万万2700万小时万小时左右。18国际通用航空产业发展概况国际通用航空产业发展概况澳大利亚通航产业经过近澳大利亚通航产业经过近7070年的发展到达最高点，年的发展到达最高点，19981998

22、年全国通航时间达年全国通航时间达180180万小万小时，目前稳定在时，目前稳定在165165万小时左右万小时左右澳大利亚通用航空发展的历史路径图数据来源：澳大利亚基础设施、交通运输部、ACP项目通航飞行时间 单位：千小时1.快速成长快速成长：从20世纪30年代至80年代，澳大利亚通航产业处于快速成长阶段，由于政府一系列支持通航产业的法案的颁布，以及包括机场本地化和政府财政、技术方面的支持，至80年代全国的通航飞行小时上升到120万小时。2.平稳上升平稳上升：进入80年代，通航产业开始平稳上升，至90年代末达到最高点，全国通航飞行时间达180万小时。3.趋于稳定趋于稳定：从90年代末开始，澳大利

23、亚通航产业开始轻量下滑，但最终趋于稳定，全国通航飞行时间保持在165万小时万小时左右。19国际通用航空产业发展概况国际通用航空产业发展概况加拿大经过加拿大经过4040多年高速发展，全国通用航空飞行器数量与多年高速发展，全国通用航空飞行器数量与8080年代达到年代达到2.72.7万架，至万架，至2121世纪由于技术进步，通航飞行器数量持续上升，已超过世纪由于技术进步，通航飞行器数量持续上升，已超过3 3万架万架加拿大通用航空发展的历史路径图数据来源：加拿大交通部、ACP项目通用航空航空器数量1.快速成长快速成长：加拿大的通航产业从1940年开始发展，由于技术的不断进步以及政府资源的大量投入，从1

24、940年至1985年处于高速发展的阶段。2.趋于稳定趋于稳定：自1985至2000年，加拿大通航产业进入稳定发展时期，产业持续整合，机场朝私有化变革。3.技术革新技术革新：2000年之后，由于技术的革新，通航产业又进入平稳增长区间，至今加拿大国内通航飞行器数量已超过30000架架。20国际通用航空产业发展概况国际通用航空产业发展概况巴西目前国内通用航空飞行器数量稳定在巴西目前国内通用航空飞行器数量稳定在1 1万架左右万架左右巴西通用航空发展的历史路径图数据来源：巴西国家民航机构、ACP项目通用航空航空器数量1.行业导入行业导入：20世纪30年代至60年代，巴西国内通航技术发展迅速，通航产业开始

25、崛起。2.快速成长快速成长：从60年代至90年代，巴西通航产业进入快速成长期。3.趋于稳定趋于稳定：从90年代至今，巴西经历了经济转型，另外国内公务航空兴起，通航产业逐渐进入稳定期，目前国内通用航空飞行器数量稳定在10000架架左右。21国际通用航空产业发展概况国际通用航空产业发展概况支撑通用航空发展的三大基础：经济发展水平较高、国土面积较大、政策与文化支撑通用航空发展的三大基础：经济发展水平较高、国土面积较大、政策与文化支持，使得美加巴澳通用航空发达，日韩、欧洲相对发展缓慢支持，使得美加巴澳通用航空发达，日韩、欧洲相对发展缓慢 1、经济发展水平、经济发展水平较高较高1.传统发达国家经济传统发

26、达国家经济发展水平较高，符发展水平较高，符合发展通用航空的合发展通用航空的基本条件；基本条件；2.南美地区的巴西、阿根廷作为新兴经济体，收入差距较大，高收入、低收入群体较多，缺少中产阶级，社会精英和高收入群体支撑了通用航空的发展。2、国土面积较大、国土面积较大1.日本和亚洲四小龙地域狭小、轨道交通发达，对通用航空需求却显著弱于南美等国。2.假设日本和亚洲四小龙的平均土地面积和中国的长三角区域相似，近期刚建成的高速铁路将长三角主要城市交通时间缩短到1 小时，而且还有发达的高速公路交通网，对私人飞机的替代性非常明显对私人飞机的替代性非常明显。3.相比之下，美国、巴西、南非、澳洲等通用航空发达地区，

27、或者幅员辽阔，或者路上交通欠发达，这些都为通航的发展提供了条件。3、政策与民族文化支持、政策与民族文化支持1.从政策上看，从政策上看，欧洲各国尤其是日本相当保守，并不鼓励通用航空的发展，为私人飞机的购买、管理设置了诸多程序与障碍，支持力度远不如美国，美国，政府职能部门分工明确、职能清晰地对国家通航业的发展战略进行统筹管理；2.从文化上看从文化上看，美洲人习惯消费别人没有的奢侈品，以显示自我的存在，例如飞机；而亚洲人则习惯消费大家都有的奢侈品，以显示个人与群体的紧密性。国际通用航空飞机细分领域国际通用航空飞机细分领域以下是全球活塞式通航飞机和喷气公务机各大厂商市场表现情况，各厂商的产量较以下是全

28、球活塞式通航飞机和喷气公务机各大厂商市场表现情况，各厂商的产量较20082008年均有较明显下降，部分厂商选择了停产年均有较明显下降，部分厂商选择了停产2011年全球活塞飞机主要厂商（架份）2011年全球活塞飞机总销量约860860架架，比2008年下降59%。2011年全球活塞飞机销量第一的产商为西锐西锐（CirrusCirrus），销量占全球30%30%。前前5 5大产商大产商的销量占全球活塞飞机95%95%的份额，该领域市场集中度极高。3%2928%2452%1730%2553%2812%10421%182CessnaOthersPiperHawker BeechcraftDiamond

29、 AircraftAmerican ChampionCirrus Design数据来源：GAMA2011年全球喷气公务机主要厂商（架份）16%10715%999%631%827%18227%1834%301%9GulfstreamEmbraerDassaultAirbusBombardierCessnaHawker BeechcraftBoeing 2011年全球喷气公务机总销量约681681架架，比2008年下降48%。2011年全球喷气公务机销量第一的产商为塞斯塞斯纳（纳（CessnaCessna），销量占全球27%27%。前前5 5大产商大产商的销量占全球喷气公务机93%93%的份额，该

30、领域市场集中度极高。22国际通用航空飞机细分领域国际通用航空飞机细分领域以下是全球涡桨飞机和民用直升机各大厂商市场表现情况以下是全球涡桨飞机和民用直升机各大厂商市场表现情况52818022822836 2008年全球民用直升机总销量约约12001200架架。2008年全球民用直升机销量第一的产商为欧直欧直，销量占全球44%44%。前前4 4大产商大产商的销量占全球民用直升机97%97%的份额，该领域市场集中度极高。2011年全球涡桨飞机主要厂商（架份）2011年全球涡桨飞机总销量约324324架架，比2008年下降40%。2011年全球涡桨飞机销量第一的产商为塞斯纳塞斯纳（CessnaCess

31、na），销量占全球29%29%。前前5 5大产商大产商的销量占全球涡桨飞机89%89%的份额，该领域市场集中度极高。3%104%1317%5512%3821%6910%3229%934%142008年全球民用直升机主要厂商（架份）数据来源：GAMAPacific AerospaceSOCATAHawker BeechcraftPiperPilatusPiaggioQuestCessna23国际通用航空飞机细分领域国际通用航空飞机细分领域20112011年活塞式飞机在通用航空领域交付量占比最高（年活塞式飞机在通用航空领域交付量占比最高（46%46%）单价低（单价低（4848万美元），总市场价值万

32、美元），总市场价值为为4.144.14亿美元亿美元仅占仅占总成交额的总成交额的2.22.2%；而公务喷气机则市场价值最高，占总成交额的；而公务喷气机则市场价值最高，占总成交额的92.192.1%数据来源：GAMA2011年年交付量交付量（架份）（架份）交付量占比交付量占比销售额销售额（$Mn）销售额销售额 占占比比平均单价平均单价（$Mn）活塞式飞机活塞式飞机86046%4142.2%0.48涡桨飞机32417%10945.7%3.38公务喷气机公务喷气机68137%1759092.1%25.83总计1865100%19098100%-交付量：交付量：活塞式飞机最高，2011年交付量为860架

33、架，占通航飞机总交付量的46%；涡桨飞机最低，2011年交付量为324架，占比17%。市场价值：市场价值：公务喷气机最高，占2011年全球通航市场份额的92%，成交额为175.9亿美元亿美元；活塞式飞机最低，仅占2.2%，成交额为4.14亿美元亿美元。平均单价：平均单价：公务喷气机的单价最高，为2583万美元万美元；活塞式飞机单价最低，仅48万美元万美元，单价仅为公务喷气机的1.9%。按TAE公司报表上计算的活塞式发动机单价为例（40万人民币），算得活塞式飞机成本结构中发动机占比28%左右，由此推算全球2011年活塞式发动机市场空间为4.14X28%=1.16亿美元亿美元24全球活塞式飞机销量

34、预测全球活塞式飞机销量预测预计在未来预计在未来1010年间活塞式飞机以复合年增长率年间活塞式飞机以复合年增长率13%13%增长，至增长，至20192019年全球销量年全球销量26002600架架，销售额，销售额12.712.7亿美元亿美元，活塞式发动机市场规模预计活塞式发动机市场规模预计3.53.5亿美元亿美元 从2002年到2006年，活塞式飞机销量持续增长，复合年增长率达13%。2006年达最高销量2486架架。由于金融危机，2007年至2010年销量骤减，年复合增长率达-64%。至2010年全球销量仅有885架架。由于全球经济复苏，通用航空工业的投资和销量预期会恢复增长，假设其恢复到金融

35、危机前的增长水平13%。预计至2019年，全球活塞式飞机销量将上升到2618架架。整机销售额将达12.7亿美元亿美元。在此期间，诸如中国、巴西、印度等新兴市场的崛起将会推动增长。全球活塞式飞机销量预测全球活塞式飞机销量预测2526目录目录一、通用航空概述一、通用航空概述二、全球通用航空产业二、全球通用航空产业三、中国通用航空产业三、中国通用航空产业1.中国通用航空发展历程2.中国通用航空发展现状3.中国通用航空发展限制因素及现有条件4.中国通用航空产业链发展概况5.中国通用航空主要企业情况6.中国通用航空市场规模分析27中国通用航空的发展历史可分为四个时期，分别是初创期、停滞期、恢复期和发展期

36、中国通用航空的发展历史可分为四个时期，分别是初创期、停滞期、恢复期和发展期l初创期（初创期（19511960）：建国初期，快速发展；飞行总量由1952年的959 小时快速增长到 1960年的34668 小时，增长了35 倍，复合增长率达56.6%。l停滞期（停滞期（19611977）：主要受三年自然灾害及文革影响，发展停滞；17年间飞行总量均未超过1960年，1977年飞行总量24451 小时。l恢复期（恢复期（19781999）：改革开放，逐步恢复，但发展缓慢。1999 年通用航空飞行小时为 40068 小时，仅比 1978 年的 28995 小时增长 38.2%，年复合增长率仅为 1.5%

37、。l发展期（发展期（2000年以后）年以后）：宏观经济拉动，通航开始受重视，政策频出。，2010 年，通用航空飞行总量为 139772 小时，为2000 年的 2.87 倍，十年来复合增长 11.12%。19522010年我国通用航空飞行量及主要发展阶段示意年我国通用航空飞行量及主要发展阶段示意作业量（飞行小时）数据来源：东北证券、从统计看民航2011中国通用航空产业发展历程中国通用航空产业发展历程28目录目录一、通用航空概述一、通用航空概述二、全球通用航空产业二、全球通用航空产业三、中国通用航空产业三、中国通用航空产业1.中国通用航空发展历程2.中国通用航空发展现状3.中国通用航空发展限制因

38、素及现有条件4.中国通用航空产业链发展概况5.中国通用航空主要企业情况6.中国通用航空市场规模分析29中国通用航空产业发展现状中国通用航空产业发展现状截至截至2011 2011 年底，我国通用航空企业在册航空器总数达到年底，我国通用航空企业在册航空器总数达到1124 1124 架架(全球全球3838万架，美万架，美国国2222万架万架 ），其中教学训练用飞机），其中教学训练用飞机303 303 架，获得通用航空经营许可证的通用航空架，获得通用航空经营许可证的通用航空企业企业123 123 家家企业数量企业数量2002 年，中国开展运营的通用航空企业不到40 家2010年新成立民营通用航空公司8

39、 家2011 年新成立17 家，共计123家2012年7月底，全国持有通用航空经营许可证的企业已上升至140 家，据中国民航总局网上信息，排队待批筹建的企业超过100 家。机队规模机队规模 2010年底，通用航空企业适航在册航空器总数达到1010架，其中教学训练用飞机202架。2011 年通用航空飞机总数量为1124架，是2000 年的3.73 倍。2011年4月，我国出台中国民用航空发展第十二个五年规划规划新增通用航空飞机1000 架以上。据有关方面预测，2015年，中国通用飞机保有量约为2500架，2020年将突破9000架数据来源：东北证券 WIND。注：不含教学训练飞机2000-201

40、1 2000-2011 年我国通用航空飞机数量（架）30中国通用航空产业发展现状中国通用航空产业发展现状从飞行量看，从飞行量看，20112011年的飞行时间年的飞行时间1616万小时，相当于美国同期万小时，相当于美国同期(2500(2500万小时万小时)的的0.6%0.6%，与美国差距仍很大。与美国差距仍很大。20112011年我国飞行时间是年我国飞行时间是20002000年的年的3.23.2倍，增长较为迅速倍，增长较为迅速作业时间作业时间 1979-1999年，我国通用航空发展速度较慢，每年总飞行时间保持在4.5万小时左右 从从2000年开始，进入加速发展时期年开始，进入加速发展时期，至20

41、08年突破12万小时，2010年达到近14万小时，为2000年的2.87倍。2011年的飞行时间16万小时，相当于美国同期美国同期(2500万小时万小时)的的0.6%1978-1999 1978-1999 年我国通用航空飞行量及增长2000-2012 2000-2012 年我国通用航空飞行量及增长数据来源：东北证券，从统计看民航2011，广发证券，福田战略整理31中国通用航空产业发展现状中国通用航空产业发展现状我国通用飞机利用率一直在提升，通用飞机引进速度不及作业量的增长。虽然我国我国通用飞机利用率一直在提升，通用飞机引进速度不及作业量的增长。虽然我国通用航空发展缓慢，但与美国、加拿大、巴西等

42、通用航空较发达国家相比，我国通通用航空发展缓慢，但与美国、加拿大、巴西等通用航空较发达国家相比，我国通用飞机的利用率明显较高，潜在需求或被压抑用飞机的利用率明显较高，潜在需求或被压抑通用飞机日利用率通用飞机日利用率我国与主要国家通用飞机利用率比较1990-10年我国通用飞机规模及利用率的变化1995-2010年，我国通用飞机日利用率从0.4小时提升至0.6小时，表明我国通用飞机引进速度不及作业量增长。目前，中国拥有私人小型飞机160架次。经测算，我国通航经常性作业飞机缺口在200架左右，由于私人飞机上天的条件要求较高，在很大程度上制约了企业和个人的自购需求。与美国、加拿大、巴西等通用航空较发达

43、的国家相比，我国通用飞机日利用率明显偏高，且高于全球平均日利用率。32国际通用航空产业发展概况国际通用航空产业发展概况从通用航空的作业量来看，中国的通用航空产业主要服务于公共事业，走在前沿从通用航空的作业量来看，中国的通用航空产业主要服务于公共事业，走在前沿的国家如美国的私人、包机及商务使用较多的国家如美国的私人、包机及商务使用较多美国通用航空作业量按活动类型分类图数据来源：FFA、宏源证券研究所中国通用航空作业量按活动类型分类图数据来源：2010年中国通用航空发展报告、宏源证券研究所5%空中应用6%空中监测其他私人飞行公务飞行12%公务飞行（收费）16%飞行培训石油服务其他农林牧播种1%1%

44、航空调查1%人工降水2%航空探矿5%航空护林7%航空摄影19%飞行培训农林化飞行 美国的私人飞行和公务飞行共占通航作业量的64%，而中国基本没有私人及公务通航飞行。公务飞行、医疗救护、空中旅游、治安巡逻、海上执法、航空俱乐部等这些在国际上迅速崛起的通航业务，国内目前却涉足甚少，甚至基本空白。国内通航基本用于生产型消费，主要服务于公共事业。应用最多的领域分别为石油服务（海上石油勘探石油服务（海上石油勘探等）、飞行培训和农林化飞行（病虫害防治与施肥）等）、飞行培训和农林化飞行（病虫害防治与施肥），这些领域却还存在着大量的需求缺口无法满足。33我国通用航空的需求市场主要由三部分构成：农林作业、工业服

45、务与私人消费（包我国通用航空的需求市场主要由三部分构成：农林作业、工业服务与私人消费（包括公务航空），其结构构成随时间推移而发生变化括公务航空），其结构构成随时间推移而发生变化n随着时代的推进，通用航空的市场需求结构发生变化，私人消费的比重正在上升。p20世纪50年代至70年代中期：农林主导。如农业化飞行、播种、护林等。p70年代后期至80年代中期：工业主导。重点是适应国民经济建设中的能源勘探和开发，如石油服务。p80年代末至90年代中期：农业与工业仍比重较大，但随着消费崛起，开始向航空服务倾斜。空中浏览、公务飞行等。中国通用航空需求市场中国通用航空需求市场19832008年我国通用航空各项飞

46、机小时比例年我国通用航空各项飞机小时比例含私人消费，但目前比重较小农林作业工业服务34农林作业：存量稳定、结构稳定、购买力不足，不太可能成为通航产业的发展动力农林作业：存量稳定、结构稳定、购买力不足，不太可能成为通航产业的发展动力n农林作业经过60年的发展已经比较成熟，主要呈现三个特点：n1、存量稳定：主要集中在黑龙江、新疆和内蒙古三个中国最大的农垦区域。规模是飞行的首要条件，市场增量主要取决于规模化农业生产的发展速度，目前国家通过分散耕地来消化农村人口，从而限制了大农场的发展，限制了市场增量。n2、结构稳定：农林作业的作业区域、作业量、财务预算由农林局统一规划，不受宏观经济波动影响，外加规划

47、的惯性，一并保证了市场的稳定。其中农林化飞行与航空护林飞行时间占问题的80%左右。n3、购买力不足：我国农业实行低工资、低农产品价格的策略，而航空作用成本极高（一架直升机的租赁费为3万元/小时），超出一般农业集体的购买力。中国通用航空需求市场中国通用航空需求市场20022008年农业作业飞机小时比例年农业作业飞机小时比例2002年农业作业飞行小时（前十省）年农业作业飞行小时（前十省）合计约占80%35工业服务：市场垄断、增量不确定、受低空开放影响小，不会成为增长主力工业服务：市场垄断、增量不确定、受低空开放影响小，不会成为增长主力n工业航空服务具有探测、巡视、服务和生产四大功能，其特点如下：p

48、一、受低空管制影响较小，因此，受低空开放的影响也不会太大；p二、比农业作业更市场化，比私人消费更成熟；p三、主要市场为寡头垄断结构，行业内竞争激烈，但进入壁垒高。p四、石油服务占工业服务的70%以上，且盈利较好。中国通用航空需求市场中国通用航空需求市场20022008年工业服务飞行小时（按项目）年工业服务飞行小时（按项目）数据来源：兴业证券、CAAC2008年石油服务飞行时间比例结构年石油服务飞行时间比例结构%数据来源：兴业证券、CAACn石油服务是工业服务的主要组成部分，目前被中信海直、东方通用航空公司和南航珠海直升机分公司垄断。n石油服务的增量不确定，主要原因如下：p1、国内新增海洋石油三

49、朝产生的服务需求。中国是石油生产与消费大国，但海上石油企业掌握议价能力，实行严格的成本管理，通过提升单机作业时间而非数量来满足作业需求，增量不确定。p2、国内石油企业海外油田开发产生的服务需求。目前中国石油企业海外投资增加，但仅为试探性运行，非重点，不是增量的主要来源。36私人消费（包括公务航空）：管制严、潜力大、需求旺盛，产业增长最重要的动私人消费（包括公务航空）：管制严、潜力大、需求旺盛，产业增长最重要的动力力n私人消费（含公务航空）是未来通航发展主要动力，主要原因是：p管制严格：受政策限制，私人消费（包括公务航空）的需求受到压抑。p市场存量低、潜力大：我国刚刚起步，而其在美国通航市场中占

50、比已超50%。p消费增长拉动需求：按国际经济，人均GDP超4000美元，是公务飞行和私人飞行需求进入快速发展的临界点，我国早已突破4000美元，近年来已开始呈现跨越式发展。中国通用航空产业发展概况中国通用航空产业发展概况n公务航空公务航空：从近几年亚太地区公务机交付量来看，尽管比重依然较小，但呈现逐年增长之势。n私人领域私人领域：伴随着财富的增长，以及国人对奢侈品的追求态度，未来私人领域的通航消费将更加旺盛。数据来源：BCG,Merrill Lynch,兴业证券国内公务航空至今仍属于民航体系，并且由于通航服务公司成立周期较长，因此政国内公务航空至今仍属于民航体系，并且由于通航服务公司成立周期较