本公司股价指数类期货契约收盘后多空部位组合保证金计课件.ppt

1、1本公司股價指數類期貨契約收盤後多空部位組合保證金計收作業臺灣期貨交易所臺灣期貨交易所九十四年四月九十四年四月2大綱大綱n收盤後多空部位組合之標的範圍n收盤後多空部位組合類型n收盤後多空部位組合選定方式n收盤後多空部位組合作業原則n收盤後多空部位組合保證金計收標準n收盤後多空部位組合保證金計收流程n維持現行預收交易保證金及交易監視制度n本公司盤中風控制度n期貨商及結算會員辦理保證金核帳及釋放作業n結算保證金計收實例說明3收盤後多空部位組合之標的範圍收盤後多空部位組合之標的範圍n台股期貨(TX)n電子期貨(TE)n金融期貨(TF)n小型台指期貨(MTX)4收盤後多空部位組合類型收盤後多空部位組合

2、類型n一口買（多）方及一口賣（空）方之部位組合商品內跨月份多空部位組合：買一口四月台股期貨，同時賣一口五月台股期貨之組合跨商品同月份多空部位組合：買一口四月台股期貨，同時賣一口四月電子期貨之組合跨商品跨月份多空部位組合：買一口四月台股期貨，同時賣一口五月電子期貨之組合5收盤後多空部位組合選定方式收盤後多空部位組合選定方式n同一交易帳戶之盤後部位餘額n一多一空部位組合，以單一部位為限(指定組合部位不適用)n此部合組合僅用於計算保證金減收金額，期貨商不需辦理部位組合及拆解申請6收盤後多空部位組合作業原則收盤後多空部位組合作業原則n依收盤後多空部位組合選定方式，由期貨結算系統自動形成(期貨商不須辦理

3、申請作業)n一口多方部位與一口空方部位形成組合，以可獲取最大超額保證金之組合部位優先（若減收金額相同時，則依商品代號（TX.TETX.TF）;月份(近遠)排序）7期貨收盤後多空部位組合保證金計收標期貨收盤後多空部位組合保證金計收標準準n該多空部位組合，以收取單邊所需之保證金金額較高者多空部位組合：1口4月份TX(買方)及1口4月份 TE(賣方)現行結算保證金收取標準：十一萬元收盤後多空部位組合結算保證金收取標準：六萬元8期貨收盤後多空部位組合期貨收盤後多空部位組合結算保證金計收標準結算保證金計收標準 結算保證金 商品組合(一買一賣)臺股期貨電子期貨金融期貨小型臺指期貨臺股期貨NT$60,000

4、NT$60,000NT$60,000NT$60,000電子期貨NT$60,000NT$50,000NT$50,000NT$50,000金融期貨NT$60,000NT$50,000NT$50,000NT$50,000小型臺指期貨NT$60,000NT$50,000NT$50,000NT$15,000註：以本公司現行收取標準為準。9期貨收盤後多空部位組合期貨收盤後多空部位組合維持保證金計收標準維持保證金計收標準維持保證金 商品組合(一買一賣)臺股期貨電子期貨金融期貨小型臺指期貨臺股期貨NT69,000NT69,000NT69,000NT69,000電子期貨NT69,000NT$58,000NT$5

5、8,000NT$58,000金融期貨NT69,000NT$58,000NT$58,000NT$58,000小型臺指期貨NT69,000NT$58,000NT$58,000NT$18,000註：以本公司現行收取標準為準。10期貨收盤後多空部位組合期貨收盤後多空部位組合原始保證金計收標準原始保證金計收標準原始保證金 商品組合(一買一賣)臺股期貨電子期貨金融期貨小型臺指期貨臺股期貨NT$90,000NT$90,000NT$90,000NT$90,000電子期貨NT$90,000NT$75,000NT$75,000NT$75,000金融期貨NT$90,000NT$75,000NT$75,000NT$7

6、5,000小型臺指期貨NT$90,000NT$75,000NT$75,000NT$23,000註：以本公司現行收取標準為準。11收盤後多空部位組合保證金計收流程收盤後多空部位組合保證金計收流程n期貨交易人於盤中建立部位時，期貨商按現行保證金收取標準計收期貨交易人之客戶保證金；本公司按現行保證金收取標準計收結算會員盤中部位狀況之結算保證金。n本公司於市場收盤後，結算系統依客戶留倉部位，按前述期貨多空部位組合保證金標準計收結算保證金權益數；並釋放包含因期貨契約收盤後多空部位組合保證金減收數額之超額結算保證金。n期貨商、結算會員於市場收盤，申請組合部位作業完成後，按前述期貨多空部位組合保證金標準計收

7、客戶應有保證金，並釋放包含因期貨契約收盤後多空部位組合保證金減收數額之超額客戶保證金。12收盤後多空部位組合保證金計收流程表收盤後多空部位組合保證金計收流程表13本公司維持現行預收交易保證金本公司維持現行預收交易保證金及交易監視制度及交易監視制度n期貨商除另有規定外，應依本公司規定之保證金或權利金數額先向期貨交易人收足，始得接受期貨交易之委託n有關交易人部位限制、特定法人部位控管及集中度檢核作業，皆按現行規定辦理14本公司維持現行盤中風控制度本公司維持現行盤中風控制度n本公司依現有規定辦理，當日新增部位皆以總額計收原應存有結算保證金，確實控管期貨交易人所持部位盤中損益風險n本公司結算系統盤中計算結算會員超額保證金時皆加計前日因多空部位組合釋出之固定數額15期貨商、結算會員辦理保證金期貨商、結算會員辦理保證金核帳及釋放作業核帳及釋放作業n本公司結算系統於當日部位結帳後揭示交易人多空部位組合保證金計收明細資料，供期貨商、結算會員以電腦作業方式查詢應有及超額保證金數n期貨商、結算會員亦於當日部位結帳後釋放多空部位組合保證金予期貨交易人16結算保證金計收實例說明結算保證金計收實例說明17簡報完畢