2021新高考1版政治一轮复习课件：第二单元 第6课时 投资理财的选择.ppt

1、第第6 6课时投资理财的选择课时投资理财的选择考点一商业银行考点一商业银行 1.储蓄存款储蓄存款(1)存款利息的多少取决于三个因素:本金、存期和利息率水平 。存款利息的计算公式为:存款利息=本金利息率存款期限。(2)储蓄存款的特点:活期储蓄流动性强 、灵活方便;定期储蓄流动性较差,收益高于活期储蓄。(3)储蓄存款的风险:存在通货膨胀情况下存款贬值 及定期存款提前支取 而损失利息的风险。2.商业银行商业银行(1)含义:商业银行是指经营吸收公众存款、发放贷款、办理结算等业务,并以利润 为主要经营目标的金融机构。(2)主要业务:第一,存款业务,存款业务是商业银行的基础 业务;第二,贷款业务,贷款业务

2、是我国商业银行利润 的主要来源;第三,结算业务。(3)商业银行在我国金融体系中的地位:我国的商业银行以国家控股银行 为主体,是我国金融体系中最重要的组成部分。(4)商业银行的作用:为我国经济建设筹集和分配 资金,是社会再生产顺利进行的纽带。它能够掌握和反映社会经济活动的信息,为企业和政府作出正确的经济决策提供必要的依据。通过银行,可以对国民经济各部门和企业的生产经营活动进行监督和管理 ,以优化产业结构,提高国民经济效益。一、存款储蓄一、存款储蓄1.比较活期储蓄和定期储蓄比较活期储蓄和定期储蓄 活期储蓄定期储蓄存期不规定存期事先约定期限收益利率低,收益低利率高,收益高特点流动性强,灵活方便流动性

3、较差,收益较高风险 比较安全,风险较低,但也存在通货膨胀情况下存款贬值及定期存款提前支取而损失利息的风险2.辩证看待我国居民储蓄的大幅增长和高储蓄率辩证看待我国居民储蓄的大幅增长和高储蓄率知识拓展知识拓展存款利息、复利、存款实际收益、存款利息的实际购买力与银行利润的计算(1)存款利息:是银行因为使用储户存款而支付的报酬,是存款本金的增值部分。存款利息的多少取决于三个因素:本金、存期和利息率水平。存款利息=本金利息率存款期限。从原因看积极方面是我国经济发展和居民收入增加的结果消极方面表明我国社会保障体系不健全、投资渠道单一其他因素中国传统文化、社会结构、家庭观念等从作用看积极方面作为一种投资行为

4、,利国利民消极方面意味着居民消费和投资会在一定程度上受到抑制,对改善居民近期生活质量、推动消费、扩大内需有不利影响(2)复利:它是指每隔一个计息周期,都要把其利息加入本金,以计算下期的利息。复利又叫利滚利。(3)存款实际利率=银行名义利率-通货膨胀率。存款实际收益=本金(银行利息率-通货膨胀率)存款期限。(4)存款利息的实际购买力的计算方法。先计算出存款所得的利息,再用本息(1+物价上涨率)或本息(1-物价下跌率)。(5)银行利润=贷款利息-存款利息-银行费用。二、利率变动对经济生活的影响二、利率变动对经济生活的影响利率是国家宏观调控的重要杠杆,是调节货币供给量的重要手段。利率的变动对经济生活

5、的影响主要表现在以下几方面。(1)存款利率变动的影响。通常存款利率上调会吸引公民储蓄,使流通中的货币量减少,从而使居民生活消费支出相对减少;存款利率下调会使居民储蓄减少,流通中的货币量增加,从而使居民生活消费支出相对增加,同时还会改变居民的投资方向,如转向股票和债券等。(2)贷款利率变动的影响。贷款利率上调会增加借款成本,抑制借款者的积极性,从而抑制银行贷款规模,减少流通中的货币量,使投资需求相对下降;贷款利率下调会减少借款成本,从而刺激借款,使银行贷款规模扩大、流通中的货币量增加,并使投资需求相对上升。(3)利率是调节货币供给量的重要手段,也是国家宏观调控的重要杠杆。当社会总需求大于社会总供

6、给或者出现通货膨胀时,国家会提高利率,以减少流通中的货币量,抑制物价过快上涨;当社会总需求小于社会总供给或者物价水平过低时,国家则会降低利率,以增加流通中的货币量,刺激社会总需求的增长。知识拓展知识拓展存款准备金与存款准备金率存款准备金,是指金融机构为保证客户提取存款和资金清算需要而准备在中央银行的存款。它是为调节金融机构信贷扩张及保证客户提取存款和资金清算需要而设立的准备金。中央银行要求的存款准备金占其存款总额的比例就是存款准备金率。中央银行通过设置存款准备金制度,制定和调整存款准备金率,可以调节金融机构的信贷规模,调控货币的供应量,进而影响到社会总需求和社会总供给的平衡。当存款准备金率上调

7、时,商业银行可供贷款的资金变少,信贷规模缩小,可降低社会总需求;反之,可提升社会总需求。因而,存款准备金率是国家对经济进行宏观调控的重要的货币政策手段。典例典例1 (2019湖北武汉4月调研,13)某互联网银行运用金融科技简化业务流程,整合征信、工商、税务等多方面数据,构建小微企业贷款全流程智能化风险控制体系,既提高了贷款发放效率,又较好控制了贷款风险。这表明运用金融科技可以(C)加强企业风险监控,降低系统性金融风险整合各种信息资源,优化银行经营管理降低银行经营成本,提升银行经济效益增强小微企业核心竞争力,助力实体经济发展A.B.C.D.答案答案 C该互联网银行运用金融科技构建智能化风险控制体

8、系,一方面通过简化业务流程提高了工作效率,降低了经营成本,另一方面通过整合征信、工商、税务等多方数据优化了银行经营管理,有助于提升银行经济效益,故符合题意。夸大了金融科技的作用,不选。典例典例2 (2019课标,14,4分)存款准备金是商业银行为保证客户提取存款和资金结算需要而按规定向中央银行缴存的部分存款。存款准备金占商业银行吸纳存款总额的比率就是存款准备金率。2018年以来,中国人民银行先后6次降低存款准备金率。降低存款准备金率是为了(C)加快货币流通速度,稳定物价水平扩大投资及社会支出,刺激经济增长满足客户资金结算需求,防范挤兑风险增加信贷资金供应,提高商业银行信贷能力A.B.C.D.答

9、案答案 C当中央银行降低法定存款准备金率时,商业银行可提供贷款及创造信用的能力上升,从而增加信贷资金供应,提高商业银行信贷能力,正确且符合题意。商业银行信贷能力提高,企业、消费者可贷资金增加,有利于扩大投资及消费支出,刺激经济增长,正确且符合题意。货币流通速度加快,流通中所需要的货币量会减少,在货币总量不变的情况下,会引发通货膨胀,纸币贬值,物价上涨,错误。根据存款准备金的概念可知,降低存款准备金率不利于满足客户资金结算需求,防范挤兑风险,错误。考点二投资与融资考点二投资与融资 1.股票股票(1)股票的性质:股票是股份有限公司在筹集资本时向出资人出具的股份凭证。股票代表其持有者(即股东)对股份

10、公司的所有权 。(2)股票作为投资方式的特点:股票投资的收入包括两部分:一部分是股息或红利收入,另一部分是股票价格上升 带来的差价。股票投资的两种风险:一是公司破产倒闭,股东不但不能获得收入,反而要赔本;二是股票价格具有很大的不确定性,股票价格下跌,股东可能赔本。2.债券债券(1)债券的性质:债券是一种债务证书,即筹资者给投资者的债务凭证 ,承诺在一定时期支付约定的利息,并到期偿还本金。(2)债券的种类:目前在我国,根据发行者不同,债券主要分为国债、金融债券 和企业债券。(3)债券作为投资方式的特点:收益较高,风险较低,流动性 较好。3.商业保险商业保险(1)商业保险的分类:商业保险分为人身保

11、险和财产保险 两大类。(2)订立商业保险合同的原则:公平互利、协商一致 、自愿订立。(3)商业保险作为投资方式的特点:购买商业保险是规避风险 的有效措施。一、各种投资方式的收益和风险一、各种投资方式的收益和风险(1)一般来说,投资风险与收益成正比,即高风险高收益,低风险低收益。(2)不同的投资方式,风险不同,收益也不同。收益风险储蓄存款利息如果存在通货膨胀情况,则存款会发生贬值;如果储户提前支取定期存款,会使利息遭到损失;在市场经济条件下,商业银行同样存在破产的可能债券利息如果存在通货膨胀情况,则本金会发生贬值;金融机构和企业存在破产的可能性股票股息或红利,股票价格上升带来的差价如果公司破产倒

12、闭,股东不但不能获得收入,反而要亏损;股票价格受公司经营状况、供求关系、银行利率、大众心理等因素的影响,波动性较大,投资风险较大商业保险保险金如果没有出现合同约定的可能出现的事故或者其他情况,受益人则得不到保险金名师点睛名师点睛 在储蓄、债券和股票投资方式中,一般来说,收益与风险对等,两者之间成正比关系。但具体到储蓄与国债的比较,有特殊性。国债的收益比储蓄高,但风险却比储蓄要低。因为,一方面,国债出现晚于储蓄,中国人有传统的储蓄观念,对国有银行比较有信心,如果国债利率不高于储蓄,人们一般也就不会把储蓄存款拿出去购买国债了;另一方面,国债以中央政府信誉为担保,以税收作为还本付息的保证,而储蓄毕竟

13、要以企业性质的商业银行的利润来担保,因此国债比储蓄风险低、安全性好。二、怎样选择投资方式二、怎样选择投资方式1.比较储蓄存款、债券、股票、商业保险四种投资方式比较储蓄存款、债券、股票、商业保险四种投资方式比较储蓄存款债券股票商业保险性质储蓄债务证书,限期偿还入股凭证风险保障受益权 存款获息,安全性大定期收取利息,安全性比股票大取得股息或红利,企业经营好坏决定股票效益按保险条款,从保险公司获得相应的经济补偿偿还方式按定期、活期等方式收回本金和获得利息有明确的付息期限,必须偿还本金股金不能退,只能卖出股票保险事故发生后,投保人可获得赔偿或保险金投资效益利息率较低,风险较低信用度高,收益高,代用率高

14、,风险较储蓄大收益高,风险大有回报率,时间长流通(动)性活期储蓄流动性强,定期储蓄流动性较差流动性较好流通性较好共同点都是个人投资行为,都对国家建设和公民生活有利,都能给投资者带来一定的收益知识拓展知识拓展流动性与流通性(1)流动性指资产能否迅速转化为现金的能力。转化能力快,说明资产的流动性好。现金的流动性最好,因为它不需要转化。活期储蓄存款的流动性也很好,基本可以随时随地取款。(2)流通性指资产能否在市场上交易转让。例如,上市公司的股票可以在股市自由买卖,流通性很好。(3)流通性强调资产的可交易性,而流动性则在可交易性的基础上进一步强调交易的速度(或难易程度)。(4)资产的流动性与流通性未必

15、一致。流动性好不等于流通性好,完全流动并不意味着完全流通。如活期储蓄存款流动性好,但不能像股票、债券一样在市场上流通。不能拿着一本活期存折或银行卡去市场买卖、流通。(5)部分常见的资产流动性大小:现金活期储蓄债券股票房产。2.选择投资方式的原则选择投资方式的原则(1)兼顾收益与风险。要注意投资的回报率,也要注意投资的风险性。(2)兼顾多元与重点。要注意投资的多元化。(3)兼顾意向与实力。投资要根据自己的实际情况、自己的经济实力,量力而行。(4)兼顾个人与国家。投资既要考虑个人利益,也要考虑国家利益,不得违反国家的法律法规。做到利国利民,不违反国家法律、政策。知识知识拓展拓展商业保险和社会保险

16、社会保险商业保险承办主体政府保险公司性质解决多数社会成员共同需要的最迫切的保险项目建立在商业原则基础上,是参与者个人意志的体现保障水平只保障其基本生活水平保障项目广泛,给付标准相对较高费用大多由个人、企业、政府共同承担或由政府承担完全由个人承担保险依据不以被保险人的需要为依据,由国家有关部门统一规定被保险人的需要保险范围多数社会成员共同需要的最迫切的保险项目,主要包括养老社会保险、医疗社会保险、失业保险等保障范围广泛,一般可分为财产保险与人身保险两大类保险对象以法定的社会成员为对象全体公民都可在公平互利、协商一致、自愿订立的原则的基础上参加相同点都是减少风险、保障生活、安定社会的有效方式三、融

17、资三、融资1.含义含义:融资也叫资金的融通,是筹资者的资金筹集的行为与过程。2.目的目的:追求利润最大化,或者偿还债务。3.方式方式:主要是贷款和发行股票、债券。(融资中介机构:银行、证券公司、投资基金)4.途径途径:直接融资与间接融资。直接融资与间接融资。直接融资一般是通过发行债券、股票以及商业信用等形式融通所需资金。间接融资是以金融部门为中介,由金融部门(如商业银行、信用中介、储蓄机构)通过吸收存款、存单等形式积聚社会闲散资金,然后以贷款等形式向非金融部门(如企业等)提供资金。5.作用作用(融资对企业发展来说融资对企业发展来说,是一把双刃剑是一把双刃剑)(1)融资的积极作用:融资能够促进企

18、业超常规发展,企业经营者要“敢于融资”,充分发挥融资的推动力。(2)融资的消极作用:导致企业债务危机,企业经营者要“谨慎融资”“善于融资”,有效防范融资风险,遏止融资破坏力的出现。6.如何破解小微企业资金难题如何破解小微企业资金难题(1)企业要制定科学的经营战略,优化企业内部管理,提高资金利用效率。(2)小微企业要加强诚信建设,增强金融机构的信贷信心。(3)对小微企业实施税收优惠或减税政策,减轻企业负担。(4)国家要加强对民间资本市场的管理和引导,拓宽企业融资渠道。(5)国家要加大金融体制改革力度,完善金融市场体系,增强企业融资能力。典例典例1 (2019课标,15,4分)某民营上市企业的资产

19、负债率高达80%。因面临市场占有率持续下降、融资困难等经营困境,2019年该企业主动引入战略投资者并出让35%的股权。该企业此举的目的是(C)通过股权让渡,逐步退出市场引入外部股东,激发企业活力调整资本结构,获得股权融资利用兼并重组,扩大企业规模A.B.C.D.答案答案 C由材料可知,该企业通过主动引入外部股东的方式解决了企业面临的经营困难,激发企业活力,正确。该企业主动引入战略投资者并出让35%的股权,是在通过股权融资,调整资本结构,正确。企业此举的目的不是要退出市场,观点错误。引入战略投资者并不是在兼并重组,观点错误。故答案为C。典例典例2 (2020四川绵阳名校诊断,5)2019年6月,

20、沪伦通正式启动。沪伦通是指上海证券交易所与伦敦证券交易所互联互通的机制。启动沪伦通有利于(B)拓宽企业融资渠道,丰富投资品种降低融资风险,提高资本使用效益保证投资安全性,平抑资本市场波动提升中国资本市场的国际化水平,增强其影响力A.B.C.D.答案答案 B启动沪伦通有利于拓宽企业融资渠道,丰富投资品种,提升中国资本市场的国际化水平,增强其影响力,符合题意。启动沪伦通丰富了投资品种,但不能降低融资风险,说法错误。启动沪伦通有利于拓宽企业融资渠道,但不能保证投资安全性,也不能平抑资本市场波动,说法错误。1.年初,小高将M元存为2年定期储蓄,年利率为2.25%;将N元以每股5元的价格购买某股票,该股

21、票在当年年底跌到每股4元,第二年年底涨到每股6元时,小高把它卖了出去。若忽略其他费用,小高两年投资总收益的计算方式为(B)A.M2.25%+N5(5-4)B.M2.25%2+N5(6-5)C.M2.25%+N5(6-5)D.M2.25%2+N5(6-4)素养引领情境命题答案答案 B本题中小高年初将M元存为2年定期储蓄,年利率为2.25%,根据存款收益的计算公式存款利息=本金利息率存款期限,M元的投资收益为M2.25%2。N元购买某股票,购入价格为5元,能买的数量为N5,第二年年底卖出价格为6元,故N元的投资收益为N5(6-5)。将二者相加求和即可,B正确。2.2018年11月16日深交所宣布,因某企业违法生产、销售狂犬病疫苗,对其正式启动强制退市机制。该企业成为退市规则修订后首家因危害公共健康安全而退市的上市公司。材料表明(B)任何企业都必须诚信合法经营政府主要以经济手段调控股票市场市场调节具有盲目性和滞后性股票投资是一种高风险的投资方式A.B.C.D.答案答案 B本题中某企业违法生产、销售狂犬病疫苗,是市场调节自发性的体现,排除。深交所宣布对该企业正式启动强制退市机制,表明企业必须诚信合法经营,正确。不符合题意。该企业的退市表明股票投资是一种高风险的投资方式,正确。故答案为B。