农业机械融资租赁运作方案培训课件.ppt

1、山东省农业机械融资租赁运作方案公司概况得天独厚的资源整合能力.山东奥创律师事务所百亚融资租赁资深团队厂家资源税收统筹融资能力增值服务资产管理公司业务范围（一）融资租赁业务；（二）接受承租人的租赁保证金；（三）向商业银行转让应收租赁款；（四）同业拆借；（五）向金融机构借款；（六）境外外汇借款；（七）租赁物品残值变卖及处理业务；（八）经济咨询。主要业务模式1.简单融资租赁出租人根据承租人的需求，出资购买或建造租赁标的物，出租给承租人使用，租期内承租人以租金方式返还出租人全部资金本息，租期结束后出租人以名义价格将租赁标的物所有权转移给承租人。优势实现融资目的；租期、租金可根据承租人的财务状况灵活安排

2、。出租人承租人供货商465213 3 31、向出租人提出租赁申请；2双方签订融资租赁合同；3、根据承租人选定的供货商，三方签署购买合同；4、出租人向供货商付款；5、供货商向承租人交货并提供售后服务等；6、承租人按期向出租人支付租金。贷款人承租人供货商出租人134251、承租人向出租人提出租赁申请，签订融资租赁合同；2、根据承租人的选择签订三方购买合同；3、出租人向银行提出贷款请求；4、银行向供货商支付货款；5、供货商向承租人供货并提供售后服务；6、承租人按期向出租人支付租金；7、承租人向银行偿还贷款。6 72、经营租赁出租人出资购买或建造标的物，出租给承租人使用。承租人在租期内按照缴纳租 金。

3、租期结束后，租赁标的物所有权、使用权、处置权等权益仅归出租人，不发生转移。优势不增加承租人的资产负债率，提高资产收益率；合理安排租金，实现利润后移、丰年补欠，保证承租人利润的合理增长；方便承租人进行税务筹划；迅速获得设备使用权；帮助企业实现现金流平衡。3、售后回租承租人先将现有资产出售给我方，出租人再将资产以融资租赁 或者经营租赁方式回租给承租人。优势不增加承租人的资产负债率，提高资产收益率；合理安排租金，实现利润后移、丰年补欠，保证承租人利润的合理增长；方便承租人进行税务筹划；迅速获得设备使用权；帮助企业实现现金流平衡。承租人即供应商出租人121、出租人与承租人签订售后回租模式的融资租赁合同

4、；2、承租人向出租人按期支付租金4、厂商租赁（1）操作方式：以融资租赁方式为设备制造商的客户融资，支持其采购制造商 设备。（2）优势：促进制造商生产，促进贷款回笼。5、财务顾问服务根据客户在设备买卖、报表优化、业务重组等方面需要，公司 基于融资方面的专业经验，合理运用国内外市场的股权、债权融资 工具、衍生金融工具和其他创新金融产品，为客户有针对性地提供 结构化融资方案，实现调整财务结构，降低综合融资成本，改善财务指标的目的。6、其他租赁模式：（1）委托租赁：委托人基于对出租人（受托人）的信任，将其合法所有的、不被禁止或限制流通的、适合于租赁的财产权委托给出租人，由出租人 按委托人的意愿以自己的

5、名义，为委托人的利益或特定目的，以租赁的方式运用和处分财产。（2）杠杆租赁由一家租赁公司牵头作为主干公司，为一个超大型的租赁项目 融资。首先成立一个脱离租赁公司主体的操作机构专为本项目 成立资金管理公司出项目总金额20%以上的资金，其余部分资金来源主要是吸收银行和社会闲散游资，利用100%享受低税的好处及 “以二搏八”的杠杆方式，为租赁项目融得足额资金。该业务模式 主要用于生产设备、交通设施以及航运物流与港口设备等大型成套 设备的融资租赁。（3）转租赁转租赁是以同一物件为标的物的多次融资租赁业务，在转租赁 业务中，上一租赁合同的承租人同时又是下一租赁合同的出租人，称为转租人。转租人从其他出租人

6、处租入租赁物再转租给第三人，转租人以收取租金差为目的。租赁物品的所有权归第一出租人。租赁的定义租赁是指财产的所有者（出租人）按照合同的规定将财产租借给承租人使用，承租人按期缴纳一定租金给财产所有者的债务融资活动。出租人在一定时期内转移一项物（财产）的使用和收益的权力，以获取相应租金收入的行为。承租人以支付租金为代价，以获取一定时期内对一项物的使用和收益的权力的行为。租赁市场基本要素的界定出租人：出租给承租人租赁物件的出资购买者和所有者承租人：租赁交易中与出租人相对应的另一当事人，是租赁物件的使用者和租金的支付者租赁对象：不动产和动产。各种消耗材料因使用后而变成了新的形态而不可能成为租赁对象，如

7、货币资产债务融资行为比较商业性融资租赁融资信贷融资 放弃使用权使用权所有权分离放弃处置收益物品典当资产出售回租资产抵押贷款租赁交易的差异性租赁交易中租赁投资决策人与租赁投资风险承担者的不同组合融资租赁和经营性租赁是否全额清偿不同全额：出租人从一个承租人出收回的租金总额与出租人为购买该项租赁物件所垫付的全部支出见的对比关系租期结束时租赁物件所有权处置方式的不同续租、退租、留购租期的长短不同绝对长度和相对长度融资租赁市场结构的重要组成部分货币市场设备市场资本市场金融衍生市场融资租赁市场融资租赁定义融资租赁指出租人根据承租人对出卖人和租赁物的选择，出资向出卖人购买租赁物，提供给承租人使用，收取租金的

8、业务表现形式：融资租赁合同出租人、承租人租赁物买卖合同出租人、出卖人、承租人租赁期限内：出租人拥有租赁物的所有权，承租人拥有租赁物的使用权。租赁期届满：承租人履行完成全部义务，优先选择留购权，否则，租赁物所有权归出租人所有。租赁物的物权保障合同法第十四章第242条:出租人享有租赁物的所有权。承租人破产的，租赁物不属于破产财产；第246条:承租人占有租赁物期间，租赁物造成第三者的人身伤害或者财产损害的，出租人不承担责任。第248条:承租人应当按照约定支付租金。承租人经催告后在合理期限内仍不支付租金的，出租人可以要求支付全部租金；也可以解除合同，收回租赁物，同时追索租金债权。租赁物所有权的特殊性特

9、殊性 所有权和使用权分离风险承租人将租赁物转让给善意第三人承租人任意设置担保租赁物所有权保全方案1.在租赁合同及相关合同中对所有权做出“明确约定”2.在租赁物上作所有权标记3.对于上牌农机，办理“农机抵押登记手续”对抗因农机登记在承租人名下所带来风险。给善意第三方带来“不便”租赁物留购留购租赁期限届满后，通过留购合同实现租赁物所有权的转移，承租人向稻之道支付留购价款后，稻之道出具销售发票，承租人取得租赁物的所有权。融资租赁合同规定留购价款按租赁物购买价款的万分之五(四舍五入，圆整到百元位，不足百元者按壹百元)计收，采用预收的方式收取。租赁物留购与一般买卖的不同：价格名义货价目的界定租赁物的归属

10、所有权构成占有权使用权收益权处分权出租人拥有承租人拥有所有权由四项分项权力构成融资租赁已经转移了和承租人价值创造密切相关的占有、使用、收益三项所有权分项权利因此，所有权的完全转移已经不是融资租赁的目的，因而也不是判断该项交易是否是融资租赁的唯一依据。承租人享受因使用和占有资产带来的收益因此，也需要承担相应的与使用和占有资产相关的风险也即是说，承租人不能以租赁物瑕疵、租期中因产品质量造成的业务中断等损失为理由拒绝支付出租人租金，对于该类损失向具体责任方索赔也即：承租人没有将租赁物件出售、私自抵押的权力融资租赁与传统租赁比较融资租赁经营租赁租金计算方法占用融资成本的时间租赁物使用时间风险和责任物权

11、和债权分离物权和债权分离租赁的目的承租人获得租赁物承租人短期使用租赁物物件的选择承租人(客户)自由选择出租人购买，承租人选择使用库存无有租赁合同期限中长期(1年以上)一般多是短期使用标的物管理责任承租人(客户)出租人保险承租人按约定购买 出租人购买 保险受益人出租人出租人中途解约不可以可以合同期满的处理承租人(客户)留购归还出租人留购价格一般是象征意义的价格市场公允价格融资租赁与一般租赁比较融资租赁一般租赁1、它一般涉及三方当事人：出租人、承租人和供应商。1、涉及两个当事人，即出租人和承租人。2、签订两个或两个以上的合同：即融资租赁合同、买卖合同等。2、只签订一个合同，即租赁合同。3、租赁物件

12、和供货商是由承租人选定的。3、租赁物件的选择是由出租人决定的。4、出租人不承担租赁物的瑕疵责任。4、租金的支付具有不完全支付性，出租人无法只通过一个承租人租用设备，并在一个租赁合同期内就收回全部或部分投资。5、出租人可在一次租期内完全收回投资并盈利。5、承租人是不特定的复数。6、融资租赁的标的物是特定设备，承租人也是特定的，因此租赁合同一般情况下不能中途解约。6、租赁物件一般是通用设备。7、租赁期满后，承租人一般对设备有留购、续租、和退租三种选择（融资租赁交易中，承租人对租赁物几乎都要留购合同法）7、租赁物件的使用有一定的限制条件。8、租赁期限比较短。承租人可以提前告之出租人中途解除合同。融资

13、租赁与银行按揭比较融资租赁银行按揭标的物选型承租人客户采购人出租人客户债权出租人贷款银行物权出租人客户保险受益人出租人客户担保代理商承诺回购标的物抵押给银行保全不参与承租人的破产参与客户的破产清算标的物处置权出租人贷款银行留置权租金付清后承租人优先留购偿清贷款后解除抵押融资租赁与银行按揭比较从承租人的角度，其实质性的区别是：银行按揭的资产属于借款人 融资租赁的资产(租赁物)则属于出租人银行按揭与融资租赁的相似之处：借款人和承租人在清偿完毕后都可以保留资产；在贷款期限内和租赁期限内，都需要偿还利息和资本；借款人和承租人均承担资产的管理职能，包括但不限于维修保养的义务；中途不得解约，除非出租人或贷

14、款人收回了规定的所有债权，否则合同不得终止融资租赁与贷款的比较融资性租赁经营性租赁银行固贷设备记帐进入承租人资产负债表不进入承租人资产负债表进入借款人资产负债表融资比例设备全额融资设备全额融资设备价值的一定比例折旧或摊销期以租赁期为折旧期或以设备剩余使用寿命为折旧期在租期内摊销根据会计准则的相关规定确定折旧期间折旧或摊销方法同自有应折旧资产相一致的折旧方法直线法摊销根据会计准则的规定选用相应的折旧方法资产负债率会提高资产负债率不影响资产负债率会提高资产负债率利润和税收以财务费用和折旧费用进入利润表以管理费用或制造费用进入利润表以财务费用和折旧费用进入利润表 现金流灵活安排租金支付灵活安排租金支

15、付等额本息或等额本金融资租赁与银行信用区别融资和融物相结合的信用形式涉及租赁公司、出卖人和用户企业三方当事人扩展能力比银行信用强纯粹的资金运动形式只涉及借贷双方当事人融资租赁银行信用VS创造性的融资租赁创造性融资租赁阶段为了适应市场竞争，不断的创造新的租赁服务方式。租赁的方式开始发生变化衍生出杠杆租赁、返还式租赁、融资转租赁、合成租赁、风险租赁、结构式参与租赁等概念性租赁模式，融资租赁业进入新的增长时期。背景：竞争激烈，不得不推出新的方式不同的期末处理方式：留购、续租、退还灵活的还租方式，先少后多；先多后少；租金放假；免除承租人信用记录不良的忧虑提供附加的服务：维护保养、升级换代等设立自己的融

16、资租赁公司（厂商租赁）农机金融租赁服务主要成功要素市场需求综合商务成本产业配套能力融资租赁对客户的益处租赁模式租赁物会计分类对客户的益处直接租赁承租人拟购资产直接融资性租赁n100%设备融资n租金与现金流相匹配直接经营性租赁n表外融资n税收递延n改善ROA、资产周转率n调整费用结构售后回租承租人现有资产售后回租融资性租赁n盘活资产n不影响继续使用该资产n资金可以灵活运用售后回租经营性租赁n盘活资产n不影响租赁期继续使用该资产n降低资产负债率、改善ROA、资产周转率n税收递延n调整费用结构厂商租赁厂商拟售资产直接融资性租赁n帮助厂商(制造商/经销商)扩大销售n减少应收帐款，加快资金周转n配置设备

17、二手市场融资租赁的产品优势新的融资渠道全额融资期限长个性化安排财务调整（资产负债、利润、税收、现金调整）售后回租高效便捷享受资产增值的收益设备管理融资租赁的价格利息、手续费、租赁保证金、担保费、承诺费、律师费评估费影响价格的因素有：客户信用状况、所处行业、区域、租期、设备、租赁公司融资成本、同业竞争状况、租赁公司战略、产品结构业务特点三方两合同承租方、出租方、供货方融资租赁合同、购买合同租赁周期较长一般在一年以上五年以下期满后处理方式退租、留购、续租所有权与使用权与权益分离不可撤消性融资租赁是出租人以融物的方式给承租人融通资金，是一种融资和融物相结合的信用方式业务框架 百亚租赁 业务流程1.立

18、项申请(DB)、2.立项审批3.签约、验证卡号、收取资料4.商务运作 确认首期付款 资料归档5.起租6.租金收取以客户为中心的业务流程客户需求客户管理系统产品交易系统产品研究尽职调查风险控制设计执行跟踪维护客户管理需求开发融资租赁的交易流程客户选择设备和出卖人出租人购买设备租赁给客户使用客户支付租金租期结束后，客户可以续租、回购或退回设备融资租赁的产品形式按照租赁物的来源划分直接租赁：出租人根据承租人对出卖人、租赁物的选择，向出卖人购买租赁物，提供给承租人使用，承租人支付租金的交易。售后租回：指承租人将自有物件出卖给出租人，同时与出租人签订租赁合同，将该物件从出租人处租回使用的交易。“售后租回

19、”是承租人和出卖人为同一人的特殊租赁方式。按照会计准则对租赁的分类融资性租赁经营性租赁-所有权转移-客户可以极便宜的价格回购设备-租赁期占设备经济寿命期的大部分-租金现值占设备价值的大部分-设备特殊性五条标准农机融资租赁交易结构设计的八大原则（一）形式设计合法（一）形式设计合法交易主体合法、守信、依法经营、各个交易环节，法律关系清晰法律文件齐全完善，合同条款规范 （二）交易条件合规（二）交易条件合规符合行政监管规定、票据流转关系清晰、会计核算准确规范 税收政策适用合理（三）主体优势互补（三）主体优势互补知己知彼、慎选伙伴、取长补短、资源配置、优势互补、战略合作（四）盈利模式共赢（四）盈利模式共

20、赢不击鼓传花要风险分散、不以邻为壑要同舟共济、不损益独担要互利共赢（五）有利资金筹措（五）有利资金筹措引进增信措施：担保、回购、抵押、质押、对接融资渠道：银行、发债、信托、资金结构合理：负债比例、财务杠杆适度、降低融资成本：资金运用匹配合理（六）资产易于流转（六）资产易于流转1、资产便于包装：回报合理、收益均衡2、建立推出通道：设计产品组合、合理选择权益和资产退出渠道，实现资本形态转换（七）风险分散可控（七）风险分散可控风控管理合理化：债权、资产、客户各尽所长、外包服务专业化：咨询、评估、法务、管理、租赁资产证券化：公募、私募、发债（八）投资回报合理（八）投资回报合理风险与收益要匹配：安全保运

21、作，风险创效益、保持规模结构合理：规模效应，资产结构、注重货币时间价值：流转产生效益、产品组合创造收益：财务杠杆、盈利创新、资金运用、重视扣税资源配置：折旧换位、税前扣除、延迟纳税农机融资租赁交易结构设计的五大功能（一）交易结构应满足客户需求1.高端客户：第三方负债平台，实现低成本融资、表外融资、均衡税负。2.低端客户：投融资难、支付压力大、机会成本高。3.运营商：匹配现金流、投资并购、均衡税负。4.制造商：第三方信用销售服务，解决货款回流、避免关联、确认收益、增加经营资产规模。5.项目融资：合理财务结构，减少股本投入。6.银行及投资机构：安全配置资金、增加投资回。（二）交易结构需实现优势互补

22、 交易结构中应有完善的服务功能，各交易主体应体现资金优势、融资租赁专业服务优势、租赁资产控制优势、客户管理优势的互补。（三）交易结构为产品创新服务 融资租赁交易期限长，加速资产流转，降低融资成本，获取更高收益是融资租赁公司的需求，产品接力组合式结构设计的重点内容。（四）交易结构可增强风险控制 控制风险，保障回报是结构设计的重要目标。降低融资成本、资产证券化、资产保理、私募信托、中小客户承租以及厂家回购等各种交易结构的设计中都要增加担保或保险等增信、评估、法律等服务。法律文件合同规范、财税适用合理（五）交易结构规范易复制推广 要使交易结构容易复制推广，必须达到：交易主体优势互补、风险可控共赢 交

23、易结构功能完善、法律关系清晰 交易流程畅通易管、服务收费适中首期付款、租金收取办法首期付款推荐使用网银支付方式租金原则上必须使用网银支付方式承租人在百亚指定银行开立“银行卡账户”，并授权“扣款银行”按百亚提供的金额从承租人的银行卡账户中自动扣划至百亚账户中。承租人在约定租金支付日期前将相应期次租金及违约金(如有)等足额存入“银行卡账户”中；如果百亚未能按时成功扣划，百亚将按融资租赁合同约定向承租人收取违约金。原则上禁止代理店为承租人垫款、连续逾期2个月停止使用连续逾期3个月解除租赁合同，并委托DB取回租赁物，由DB回购租赁物购买价款的支付百亚每月1日至15日所确认的满足支付条件的融资租赁合同项

24、下的租赁物购买价款应当在当月25日向代理商支付；每月16日至当月月底前确认的满足支付条件的融资租赁合同项下的租赁物购买价款应当在次月10日向代理商支付。风险分析意向客户调查项目评估项目审批起租资产管理项目结束项目总结风险曲线按照起租比例20%，租赁期限24个月，大型农机寿命为36个月进行核算。AB融资租赁项目风险管理流程风险的识别风险的预测风险的评估风险的防范风险的控制风险的管理融资租赁风险控制一、建立健全各项规章制度。二、建立行之有效的管理流程。三、建立一支有素质的专业化人才队伍。四、建立一个量身定做的融资租赁信息管理平台。五、有效的技术管理手段（GPS）。六、有效的退出机制。主要风险风险的

25、控制与管理(一)债权风险建立客户信用记录档案、对新客户进行尽职调查、关注企业所在行业的市场变化趋势、关注企业的高层变动、财务结构、财务管理采取担保、设立监管账户银行保理，开具承兑票据、安装停机警示装置等防范和结算控制措施（二）租赁财产所有权及处置风险建立租赁设备档案和标示，办理设备所有权公证或在融资时办理设备抵押登记，安装卫星定位器、掌握二手市场价格的变化，控制余值风险、建立退出机制（续租、转租、拍卖、维修销售）（三）承租方的资质及续存风险 了解当事人的经营范围及行业位置 保持与承租人的沟通联系和现场检查 对风险企业加大还租频率，缩短租赁期限 扶优限劣，培育专业管理客户，开展业主租赁、总包租赁

26、和转租赁（四）法律关系的逻辑性风险及合规性风险 合法:依法经营、法律关系要清晰，文件要规范 合规：符合经营范围、监管法规、会计税务规定 合理：经营优势互补，资源合理配置 互赢：实现互赢，风险才能控制到最小租赁物毁损、灭失租赁物在租赁期限内毁损、灭失的风险由承租人来承担，原有的债权关系不受影响。处理流程如下：首先、根据融资租赁合同要求承租人按提前还租执行；其次、根据业务协定书承租人拒绝执行，代理商全面履行回购义务，制造商承担最后回购义务然后、依据保险单通过保险公司索赔，优先偿付代理商的损失，如果还有节余，补偿承租人的损失。融资租赁保险融资租赁保险是指对融资租赁物件在运输、装卸、存储、安装以及租赁

27、物件在租赁期内的使用过程中，可能遭受的风险损失进行经济补偿的一种措施。融资租赁保险的种类：1.租赁物件运输保险：海洋运输、内陆运输及航空运输保险 2.租赁期内租赁物件保险：财产保险、盗窃险、机器损坏险、营业中断险、基建工程一切险、安装工程一切险和一揽子保险。租赁保险合同的内容（一）保险标的 （二）保险金额（三）保险责任（四）除外责任（五）保险费（六）保险期限融资租赁保险的索赔和理赔（一）融资租赁保险的索赔1.保险索赔2.索赔工作程序：通知填写出险通知书提供有关索赔单证开具权益转让书（二）融资租赁保险的理赔 1.融资租赁的理赔 2.租赁保险理赔程序：损失勘查核定损失 余损处理给付赔款 融资租赁当

28、事人权利和义务出租人权利承租人权利1、拥有租赁物件的所有权1、对租赁物件和出卖人的选择权2、收取租金2、对出卖人的请求权3、期满收回租赁物（根据合同约定）3、对租赁物件的占有、使用和收益权4、以名义价格留购的选择权出租人义务承租人义务1、出资购买租赁物1、接受标的物2、保证承租人对租赁物的占有和使用2、按期支付租金3、协助承租人向出卖人索赔3、保管、维护保养租赁物4、不能擅自处分租赁物承租人对融资租赁的会计处理1 租赁开始日的会计处理2 初始直接费用的会计处理3 未确认融资费用的分摊4 租赁资产折旧的计提5 履约成本的会计处理6 或有租金的会计处理7 相关会计信息的披露 出租人对融资租赁的会计

29、处理1 租赁开始日的会计处理2 初始直接费用的会计处理3 未实现融资收益的分配4 未担保余值发生变动时的会计处理5 或有租金的会计处理。6 租赁期满时的会计处理7 相关会计信息的披露融资租赁交易对银行的益处1.利用厂商的专业能力提高设备抵押处置手段，提高变现的收益。2.专业租赁公司可以成为银行设备贷款的批发转贷（租）机构，分散对客户直接信贷的风险。3.与租赁公司的经营范围互补，满足客户租赁需求，介入资产业务。4.资金不易被挪用，银行的账户监管和结算服务可以有效控制资金的使用及还贷。5.银行可利用开立还租监管账户与租赁公司的客户资源互补，扩大存款来源。6.实现银行资金与租赁公司专业能力的优势的互

30、补，对设备贷款采取先租后贷先贷后租、租贷结合、租赁债权保理等方式，既给客户合理的用款期限，又有利于提高银行资产的流动性、安全性和资产处置的收益性。融资租赁服务农机制造企业的经营链条企业要素销售服务体系财务体系生产方式战略规划对外投资组织结构治理结构供应体系生产设备技术研发生产环节企 业租赁采用租赁方式配置研发设备设备租赁购置是新的融资机制和资产管理机制仓储租赁，出售回租筹集采购资金租赁投资是新型的投资模式支持合作厂发展，合理配置优势资源建立新的营销机制均衡企业利税改善财务结构农机融资租赁的功能作用多元化的市场功能(一)为制造厂商提供了产品销售的租赁服务(二)为银行提供有物权保障的资金配置服务(三)为承租人提供的是以物载体的融资服务(四)为资本市场提供的是租赁资产投资标的(五)为基础设施建设提供的是资源配置服务(六)为社会资金提供了新的投资平台和渠道(七)为经济和谐发展提供了一个新型的产业感谢您的关注！