项目四营运资金管理幻灯片课件.ppt

1、工程四 营运资金管理任务一 营运资金管理任务二 货币资金管理任务三 应收账款管理任务四 存货管理任务一 营运资金管理411营运资金的含义 营运资金working capital，又称营运资本，是指在企业生产经营活动中占用在流动资产上的资金。营运资金有广义与狭义之分，广义的营运资金又称总营运资金，是指一个企业投放在流动资产上的资金，具体包括货币资金、交易性金融资产、应收账款、存货等占用的资金；狭义的营运资金是指企业流动资产减去流动负债的差额，是企业在生产经营过程中可用的流动资产的净额。流动资产是指可以在一年或超过一年的一个营业周期内变现或耗用的资产，主要包括货币资金、交易性金融资产、应收账款和存

2、货等。流动负债是指将在一年或一年以上的一个经营周期内必须清偿的债务，主要包括短期借款、应付账款、应付票据、预收账款、应交税费等。本章中的营运资金特指狭义的营运资金。下一页返回任务一 营运资金管理412营运资金的特点1流动资产的特点从企业流动资产周转看，流动资产有以下特点：1流动资产占用时间具有投资回收期短的特性2流动资产占用形态具有流动性3流动资产占用数量具有波动性4流动资产循环与生产经营周期具有一致性5流动资金来源具有灵活多样性上一页下一页返回任务一 营运资金管理2流动负债的特点与长期负债筹资相比，流动负债筹资具有以下特点：1时间短 申请短期借款往往比申请长期借款更容易，更便捷，通常在较短时

3、间内便可获得。长期借款的借贷时间长，贷款风险大，贷款人需要对企业的财务状况评估前方能作出决定。因此，当企业急需资金时，往往首先寻求短期借款。2弹性大 与长期债务相比，短期贷款给债务人更大的灵活性。长期债务债权人为了保护自己的利益，往往要在债务契约中对债务人的行为加以种种约束。而短期借款契约中的限制条款比较少，使企业有更大的行动自由。对于季节性企业，短期借款比长期借款具有更大的弹性。上一页下一页返回任务一 营运资金管理3本钱低 在正常情况下，短期负债筹资所发生的利息支出低于长期负债筹资的利息支出。甚至某些“自然融资如应交税费等那么没有利息负担。4风险大 尽管短期债务的本钱低于长期债务，但其风险却

4、大于长期债务。这主要表现在两个方面：一方面是长期债务的利息相比照较稳定，即在相当长的一段时间内保持不变，而短期债务的借款利率那么随着市场利率的变化而变化；另一方面，如果企业过多筹措短期债务，当债务到期时，企业不得不在短期内筹措大量资金还债，这极易导致企业财务状况恶化，使企业处于被动的境地。上一页下一页返回任务一 营运资金管理3营运资金管理 一个企业要维持正常的运转就必须拥有适量的营运资金，要搞好营运资金管理，必须解决好流动资产和流动负债两个方面的问题，既要保证企业有足够的资金满足生产经营的需要，又要确保企业能按时足额地归还各种到期的债务。企业营运资金管理的根本要求有：1资金运用上的管理 在资金

5、的运用上，即企业确定投资多少在流动资产上。要注意将企业的生产经营规模与市场的供、产、销相结合，合理地确定流动资金的需要量，既要保证企业经营的需要，又要防止安排过量而浪费。这主要涉及到货币资金、应收账款和存货的管理。上一页下一页返回任务一 营运资金管理2资金筹措上的管理 在资金筹措上，即企业如何进展流动负债的筹资。企业应选择适宜的筹资渠道及方式，力求获得较大的收益。主要涉及短期借款和商业信用的管理，这局部内容在前一章节已有介绍，故在本章略。3资金周转上的管理 资金周转速度越快，企业每次所需的资金量可以越少。即当企业经营规模一定的时候，流动资产周转的速度与流动资金的需要量成反比。企业在一定程度上加

6、速存货周转、缩短应收账款的收款周期、延长应付账款的付款周期等，加速资金周转，可以提高资金使用效益。上一页返回任务二 货币资金管理421货币资金持有的原因 企业持有一定量的货币资金，主要基于交易性需要、预防性需要和投机需要三个方面。1交易性需要 企业在正常生产秩序下应当保持一定的货币资金，用于日常支付的需要。如购置原材料、支付工资、缴纳税款、偿付到期债务等。这种需要金额较大，发生较频繁，是企业持有货币资金的主要原因。一般来说，企业为了满足交易性需要所持有的货币资金余额主要取决于企业的销售水平。企业销售扩大，销售额增加，所需货币资金的量也随之增加。下一页返回任务二 货币资金管理2预防性需要 是指企

7、业为了应付紧急情况而需要保持的货币资金的支付能力。如生产事故、自然灾害等打破原有货币资金收支平衡的情况发生。由于市场行情的瞬息万变和其他各种不测因素的存在，企业通常难以对未来现金流入量与流出量作出准确的估计与预算。一旦企业对未来货币资金流量的预期与实际情况发生偏离，就会对企业的正常生产经营带来一定的麻烦。因此，一般来说，企业应当在正常业务活动货币资金需要量的根底上，追加一定数量的货币资金余额来应付预防性需要。企业为了应付紧急情况所持有的货币资金的余额主要取决于三个方面的考虑：一是企业愿意承担风险的程度；二是企业临时举债能力的强弱；三是企业对货币资金流量预测的可靠程度。上一页下一页返回任务二 货

8、币资金管理3投机需要 是指企业为了把握市场机遇，欲获取较大的利益而准备的货币资金余额。如利用市场低谷以超低价购入有价证券、原材料等，以期在价格反弹的时候卖出以获取较大的收益。投机需要只是企业确定货币资金余额时所需考虑的次要因素之一，其持有量的大小往往与企业在金融市场的投资时机及企业对待风险的态度有关。上一页下一页返回任务二 货币资金管理422货币资金持有的本钱持有货币资金通常会有三种本钱：1持有本钱 货币资金的持有本钱是指企业因保存一定量的货币资金而增加的管理费用及丧失的再投资收益。即货币资金的持有本钱含有管理本钱和时机本钱两局部。企业保存货币资金，对其进展管理，会发生一定的管理费用，如管理人

9、员的工资及必要的平安措施费等。这局部费用具有固定本钱的性质，它在一定的范围内与货币资金的持有量并无直接关系，是决策的无关本钱。上一页下一页返回任务二 货币资金管理2转换本钱 转换本钱是指企业用货币资金购入有价证券以及转让有价证券换取货币资金时所支付的交易费用。如委托买卖佣金、委托手续费、证券过户费、实物交割手续费等。转换本钱并不都是固定费用，有的具有变动本钱的性质，如佣金或手续费。这些费用通常按委托金额计算的。因此，在证券总额既定的条件下，无论变现次数怎样变动，所需支付的委托成交金额是一样的。因此，那些依据委托成交额计算的转换本钱与证券变现次数的关系不大，属于决策的无关本钱。严格地讲转换本钱仅

10、指有与交易金额无关而与交易次数成正比例的交易费用，才是决策中的相关本钱。上一页下一页返回任务二 货币资金管理3短缺本钱 货币资金的短缺本钱是指在货币资金持有量缺乏而又无法及时通过有价证券变现加以补充而给企业的生产经营造成损失，如失去现金折扣、不能及时支付失去合作时机等。其损失包含直接损失和间接损失。货币资金的短缺本钱与货币资金的持有量成反比例变化。货币资金持有量越多，短缺本钱越小。上一页下一页返回任务二 货币资金管理423最正确货币资金持有量 企业在生产经营过程中为了满足交易、预防、投机的需要，必须持有一定量的货币资金，但持有一定量的货币资金是需要付出本钱的。为了到达以较低的本钱获取较高的收益

11、，要合理确实定货币资金的持有量。最正确货币资金持有量就是使其有关本钱之和最小的货币资金持有数额。对于最正确货币资金持有量确实定，有多种模式，本章介绍常用的两种模式，即本钱分析模式和存货模式。上一页下一页返回任务二 货币资金管理1本钱分析模式 本钱分析模式是通过分析企业持有货币资金的各相关本钱，测算各相关本钱之和最低时的货币资金持有量的一种方法。运用本钱分析模式确定货币资金的最正确持有量，只考虑因持有一定量的货币资金而产生的时机本钱及短缺本钱，而不予考虑管理本钱和转换本钱。时机本钱是因持有货币资金而丧失的再投资收益，与货币资金的持有量成正比例关系。时机本钱会随货币资金持有量的增大而增大，其计算可

12、以按年货币资金持有量平均值的某一个百分比来计算，这个百分比是该企业的时机性投资的收益率，一般可用有价证券的利息率代替。计算公式为：时机本钱=货币资金的平均持有量有价证券的利息率 短缺本钱随着货币资金持有量的增大而减少，当货币资金持有量增大到一定量时，短缺本钱将不存在。上一页下一页返回任务二 货币资金管理2存货模式 存货模式的着眼点也是货币资金相关总本钱最低。在存货模式中考虑的是时机本钱与转换本钱，管理本钱与短缺本钱不考虑。这是因为，管理本钱相对稳定，现货币资金持有量关系不大，因此在存货模式中将其视为决策机构的无关本钱而不予考虑。至于短缺本钱，是鉴于本模式的假设条件下，不存在短缺本钱，所以也不予

13、以考虑。上一页下一页返回任务二 货币资金管理 运用存货模式进展最正确货币资金持有量确实定时，是以以下假设为前提的：1企业所需要的货币资金可以通过证券变现取得，且证券变现的不确定性很小；2企业对货币资金的需要总量是均匀、稳定、可以预测的；3货币资金的支出过程比较稳定，波动较小，每当现金余额降至零时，均可以通过变换局部证券得以补足；4证券的交易本钱是可知的。上一页下一页返回任务二 货币资金管理424货币资金的日常管理 企业确定了货币资金的最正确持有量后，还应加强对货币资金的管理，以保证货币资金的平安、完整，使货币资金最大限度地发挥其效益。货币资金的管理，主要是以最小的本钱获取尽可能多的收益，重点要

14、加强在回收时与支出时的管理两个方面，同时还要注意闲置资金的管理与运用。上一页下一页返回任务二 货币资金管理1货币资金回收管理 货币资金回收的管理重点在于缩短收款时间。一般来说，企业销售款项的收回经历四个时点：客户开出付款票据、企业收到票据、票据交存银行、企业收到现金。也就是说企业账款收回的时间包括票据邮寄时间、票据在企业停留的时间及票据结算的时间，要缩短货币资金的收款时间，应特别注意前两个阶段所用的时间，即票据邮寄时间和票据停留在企业的时间，这两个阶段所需时间的长短不但与客户、企业、银行之间的距离有关，而且与收款的效率也有关。在现实工作中，缩短这两个阶段时间的方法有邮政信箱法与银行业务集中法等

15、。上一页下一页返回任务二 货币资金管理1邮政信箱法 邮政信箱法又称锁箱法，是西方企业加速货币资金周转的一种常用的方法。企业可以在各主要城市租用专门的邮政信箱，并开立分行存款户，授权当地银行每日开启信箱，在取得客户票据后立即予以结算，并通过电汇再将贷款拨给企业所在地银行。在锁箱法下，客户将票据直接寄给客户所在地的邮箱而不是企业总部，不但缩短了票据邮寄时间，还免除了公司办理收账、贷款存入银行等手续，因而缩短了票据邮寄及在企业的停留时间。但采取此种方法的本钱也较高，因为授权银行要追加一定额外的费用。因此，是否采用邮箱法，需视提前回笼货币资金产生的收益与增加的本钱间的大小而确定。上一页下一页返回任务二

16、 货币资金管理2银行业务集中法 银行业务集中法指的是通过建立多个收款中心来加速货币资金周转的方法。首先，企业要指定一个主要开户行为集中银行，并在收款额较集中的假设干地区设立假设干个收款中心；客户收到账单后直接汇给当地收款中心，中心收款后立即存入当地银行；当地银行在进展票据交换后立即转给企业总部所在银行。这种方法可以缩短客户邮寄票据所需时间和票据托收所需时间。但是，采用此种方法同样需要增加相应的费用。因此，企业应在权衡利弊得失的根底上，作出是否采用银行业务集中法的决策。上一页下一页返回任务二 货币资金管理2货币资金支出管理 与货币资金回收管理正好相反，货币资金支出管理的主要任务是尽可能的拖延货币

17、资金支出的时间。因为在拖延支付的时间里无息地使用了这笔款项。当然这种延缓必须是合理合法的，否那么企业恶意拖延支付账款所得到的收益将远远小于由此而遭受到的损失，甚至于会影响企业的信誉。延缓货币资金支出的方法主要有以下几种：1合理利用“浮游量2采用汇票支付3改进工资支付方式4推迟支付应付款上一页下一页返回任务二 货币资金管理3闲置货币资金的管理 企业在生产经营过程中进展投资或者支出的款项，在使用前往往要资金先到位，这时货币资金在用于投资或其他业务活动之前，通常会闲置一段时间。对于闲置的货币资金管理得当，如在闲置期间，熟悉证券市场，就可能利用闲置的货币资金进展短期证券投资而获利。由于企业的资金量大，

18、即使是短期投资，也有可能带来较大的收益。企业对货币资金的管理，主要是为了保证企业正常生产经营的需要，其次才是获得收益。在处理这两个目的时，要注意将闲置的货币资金投入到流动性高、风险性低、交易期限短的投资上，以期获得较多的收益。上一页返回任务三 应收账款管理431应收账款的功能1促销功能 企业销售产品有现销和赊销两种方式。现销方式最大的优点是应收现金注入量与实际现金注入量完全吻合，既能及时地将收回的款项投入再增值过程，又可能防止呆账、坏账损失，是企业最期望的一种销售结算方式。可是，在市场经济条件下，面临着剧烈的竞争，完全依赖现销方式往往是不现实的。赊销方式下，除了提供产品外，还向买方提供了一笔相

19、当于产品售价的资金，在一定期限内可以无偿使用。这无疑会大大地促进企业的销售量，这对于销售产品、拓展市场都具有重要的意义。在企业产品销售不畅、市场萎缩、竞争不力的情况下，或者销售新产品、开拓新市场的环境下，如果能灵活地运用赊销方式将有助于增加销售，增加企业的竞争力。下一页返回任务三 应收账款管理2减少存货 赊销可以促进销售，因此也就促成了存货的减少，加快产品由存货向销售收入转化，这对于降低企业中的存货有着积极的意义。有利于缩短存货的存储时间，降低存货的管理费用、仓储费用和保险费用的支出，减少存货占用的资金，加速资金的周转。因此，当企业的存货较多时，可以采取较优惠的信用政策进展赊销，变存货为应收账

20、款，以节约各项存货支出。上一页下一页返回任务三 应收账款管理432应收账款的本钱 企业在采用赊销方式促进销售时，就会有应收账款，持有应收账款会发生一定的本钱，其本钱构成主要有三项：时机本钱、管理本钱和坏账本钱。1时机本钱 应收账款的时机本钱是指因资金投放在应收账款上而丧失的潜在收益，如这局部占用的资金可以用于投资获取收益。时机本钱的大小与企业赊销业务所需要的资金数量即应收账款占用的资金、占用的时间及资金本钱率有关。其计算公式为：上一页下一页返回任务三 应收账款管理 应收账款的时机本钱=维持赊销业务所需要的资金资金本钱率2管理本钱 应收账款的管理本钱是指企业对应收账款进展管理而发生的各项费用，在

21、应收账款一定的情况下，管理本钱一般为固定本钱。管理本钱内容主要包括对客户资信的调查费用、应收账款记录分析费用、收账费用等。3坏账本钱 应收账款的坏账本钱是指应收账款无法收回而带来的损失。由于应收账款是基于商业信用而产生的，这就存在应收账款无法收回的可能性。这一本钱与应收账款的数额大小、拖欠时间有关。一般来说应收账款越多，坏账也就越多；拖欠的时间越长，发生坏账的可能性越大。上一页下一页返回任务三 应收账款管理433信用政策 信用政策是指应收账款的管理政策，是指企业为对应收账款投资进展规划和控制而确立的根本原那么与行为标准，包括信用标准、信用条件和收账政策三个局部的内容。制定合理的信用政策，是加强

22、应收账款管理，提高应收账款投资收益的重要前提。1信用标准 信用标准是指客户获得本企业商业信用所应具备的最低条件，通常用预期的坏账损失率来表示。如果企业信用标准过高，会使许多客户因信用品质达不到所设的标准而丧失信用政策，由此产生的直接影响是企业销售量的减少进而使得企业在市场的竞争力下降；相反，如果信用标准过低，虽然有利于企业扩大销售量，提高市场的占有率，但面临坏账损失的风险会增大，相应的收账费用也会增加。信用标准制定是否恰当，是决定应收账款投资收益的关键步骤。上一页下一页返回任务三 应收账款管理 制定信用标准的定性依据有三个方面的因素：1市场竞争环境。2企业承担违约风险的能力。3客户的资信程度。

23、制定信用标准的定量依据，一是确定客户的坏账损失率，即客户拒付账款的风险；二是具体确定客户的信用等级，作出是否给予或拒绝信用。一般而言，要经历三个步骤：1设定信用等级的评价标准2利用既有或潜在的客户的财务报表数据，计算各自的指标值，并与上述标准比较3进展风险排除，并确定各有关客户的信用等级上一页下一页返回任务三 应收账款管理2信用条件 信用标准是企业评价客户等级，决定是否给予信用的依据。一旦企业决定给予客户信用优惠时，就需要考虑具体的信用条件。信用条件是指企业承受客户信用定单时所提出的付款要求，其内容主要包括信用期限、折扣期限、现金折扣率等。3收账政策 收账政策是指当客户违反信用条件，拖欠甚至拒

24、付货款时企业所采取的收账策略与措施。上一页下一页返回任务三 应收账款管理 企业的收账政策一般作法是：当客户拖欠或拒付时，企业首先分析现有的信用标准及信用审批制度是否合理，有无漏洞；然后重新对违约的客户的资信等级进展调查、评价。将信用等级较低的客户从信用名单中删除，对其拖欠的款项可以通过信函、电讯或专人上门催收。对于超过信用期限不多的客户，可采取比较宽松的方式，如 、邮件等方式催收；对久拖不还的客户，应具体分析原因，如因为财务困难并无力支付时，应与客户协商，寻求较理想的解决方法；如果是恶意拖欠，可以对其警告，直至诉讼法律。上一页下一页返回任务三 应收账款管理434应收账款的日常管理 对于企业的应

25、收账款，还应进一步强化日常管理，采取有力的措施进展分析、控制，及时发现问题，提前采取对策。应收账款的日常管理主要有：应收账款账龄分析、应收账款收现率分析及建立应收账款的坏账准备制度。1应收账款的账龄分析 应收账款发生的时间长短不一，有的没到信用期限，有的已超过信用期限。对于应收账款应落实专人负责做好备查记录，编制应收账款账龄分析表，加强对应收账款的回收，这也是提高应收账款收现率的重要环节。应收账款的账龄分析就是分析应收账款的账龄构造。应收账款的账龄构造是指各账龄应收账款的余额占应收账款总计余额的比重。上一页下一页返回任务三 应收账款管理2应收账款收现率分析 由于企业当期现金支付需要量与当期应收

26、账款收现额之间存在着时间上的差异，并呈现出预付性与滞后性的差异特征如企业必须用现金支付与赊销收入相关的增值税与所得税，弥补应收账款的资金占用等，这就决定了企业必须对应收账款收现水平制定一个必要的标准，即应收账款的收现率。应收账款的收现率所确定出的有效收现的账款占全部应收账款的百分比，是二者应当保持的最低比例。上一页下一页返回任务三 应收账款管理3建立应收账款的坏账准备金制度 为了使会计年度合理负担坏账损失，减少企业的风险，应当建立应收账款的坏账准备金制度。按现行企业财务制度规定，企业在年末可按应收账款余额的35计提坏账准备金。企业确定坏账损失的标准主要有两点：1因债务人破产或死亡，经其破产财产

27、或遗产清偿后，仍不能收回的应收款项；2债务人逾期未履行偿债义务，且有明显特征说明无法收回的。上一页返回任务四 存货管理441存货的功能 存货的功能是指存货在企业生产过程中所起的作用，主要表现在以下几个方面：1防止停工待料。2适应市场变化。3维持均衡生产。4获得商业折扣。下一页返回任务四 存货管理442存货的本钱 考虑到充分发挥存货的功能，企业必须储存一定的存货。但是拥有存货是需要付出一定的代价的，这就是存货的本钱。存货的本钱是企业消耗在存货上的各种费用，由以下四个内容组成：1购置本钱 购置本钱是存货本身的价值，等于采购数量乘以采购单价。它在全年进货总量既定的前提下，通常相对稳定，因而属于决策的

28、无关本钱。上一页下一页返回任务四 存货管理2订货本钱 订货本钱，又称进货费用，是企业为组织进货而发生的费用，可分为两局部：一局部费用与订货次数无关，是为维持采购部门正常工作发生的固定性订货本钱，属决策的无关本钱，如采购部门的办公费、水电费、折旧费等根本开支；另一局部费用与订货次数成正比例变动，属于决策的相关本钱，如采购人员的差旅费、运输费等。上一页下一页返回任务四 存货管理3储存本钱 企业为持有存货而发生的费用即为存货的储存本钱，主要包括：存货资金占用费或时机本钱、仓储费用、保险费用、存货残损霉变损失等。其费用也可分为两局部：一局部与存货储存数量的多少没有直接的联系，如仓库折旧费、仓库职工的固

29、定月工资等，这局部属于决策的无关本钱；另一局部与存货的储存数量成正比例变动，如存货占用资金所付的利息、存货的保险费、存货的残损和变质损失等，这类本钱属于决策的相关本钱。上一页下一页返回任务四 存货管理4缺货本钱 缺货本钱是由于存货储藏缺乏，不能满足企业生产和销售需要而发生的损失。如停工待料造成的损失、失去销售的损失及企业信誉损失等。假设企业允许缺货，缺货本钱与存货数量成反向关系，属于决策的相关本钱；如果企业不允许缺货，此时缺货本钱为零，属于决策的无关本钱。443存货的控制模型 存货的控制是指企业最优化的取得存货、管理存货，使存货在使用和周转过程中相关总本钱最低、效益最大的管理，其常用的控制模型

30、有以下几种：上一页下一页返回任务四 存货管理1经济进货批量模型 经济进货批量是指能使一定时期内某项存货的相关总本钱到达最小时的进货批量。经济进货批量模型是以六大假设为前提的：1企业一定时期进货总量可以较为准确地预测；2没有缺货，企业不存在缺货；3价格稳定，没有数量折扣；4企业能够及时补充存货，需要订货时可立即取得存货；5仓储条件及所需现金不受限制；6市场供给充足。上一页下一页返回任务四 存货管理 在经济进货批量模型中，存货的相关总本钱只有订货本钱和储存本钱两项。随着订货批量、订货次数的变动，存货总本钱上升的订货本钱与储存本钱有着此消彼长的关系，增加订货批量，订货次数减少，随之订货本钱减少，但储

31、存本钱增加；减少每次订货量，订货次数就会增加，订货本钱就会增加，储存本钱减少。确定经济订货批量就是要找到适当的订货批量，使存货的相关总本钱最低。上一页下一页返回任务四 存货管理2实行数量折扣的经济进货批量模型 在实际工作中，销售方为了鼓励客户购置更多的商品，通常会给予不同程度的价格优惠。一次性购置数量越多，折扣也就越大，买方所获得的优惠也越大，降低了购置本钱，并相应减少了采购次数，进而节约了订货本钱。但大量购置必然会增加存货的储存本钱。在该种模型下，存货的购置本钱会随着折扣的大小而发生改变，此时，存货的购置本钱属于决策的相关本钱，要予以考虑。存货的本钱可以表示为：存货的相关总本钱=购置本钱+相

32、关的订货本钱+相关的储存本钱上一页下一页返回任务四 存货管理 在考虑数量折扣的条件下，确定经济进货批量往往采用“本钱比较法。所谓本钱比较法，即通过计算、比较不同采购单价下的年本钱合计，从中选择本钱最低的进货量为经济进货量。一般可按以下步骤计算：1按照经济进货批量模型确定经济进货量；2计算经济进货批量模型下的存货相关总本钱；3计算给予数量折扣的进货批量下的存货相关总本钱；4比较不同进货批量下的存货相关总本钱，最低存货相关总本钱所对应的进货批量即为实行数量折扣下的经济进货批量。上一页下一页返回任务四 存货管理3允许缺货的经济进货批量模型 允许缺货的情况下，企业对经济进货批量确实定，就不仅要考虑订货

33、本钱和储存本钱，而且还要考虑可能的缺货本钱。此模型下，存货的本钱可以表示为：存货相关总本钱=订货本钱+储存本钱+缺货本钱4陆续到货模型 在经济进货批量模型中，其中有一条假设是“企业能够及时补充存货，需要订货时可立即取得存货，然而在现实生活中，情况并非如此，因此分析另一种模型，即存货陆续到达情况下的经济进货批量。在本模型中，存货的储存情况是陆续到货又陆续耗用，如图44所示：上一页下一页返回任务四 存货管理444存货的日常管理 存货日常管理，是营运资金管理的一个重要环节。存货管理的目标是在保证企业生产经营正常进展的前提下尽量减少库存，防止积压。搞好存货的日常管理，对于改善企业生产经营活动，提高营运

34、资金利用效果，具有重要的意义。实践中形成的行之有效的管理方法有归口分级管理、存货的定额控制、存货的供给点控制、存货的存储期控制以及存货的ABC分类管理等，在本章节中主要介绍归口分级管理、存货的存储期控制以及存货的ABC分类管理这三种方法。上一页下一页返回任务四 存货管理4441归口分级管理1存货实行归口分级管理的作用 工业企业的存货，以各种不同的形态分布在生产经营的各个环节上，由从事供产销活动的各有关职能部门和职工掌握使用。企业采购员、仓库保管员和生产工人，直接从事物资采购、保管、使用，他们最了解各项物资的来源、储存情况和耗用情况，最善于采取措施，做到合理采购、保管，节约使用，既保证生产经营需

35、要，又节约合理利用资金。上一页下一页返回任务四 存货管理实行存货的归口分级管理主要有以下几个方面的作用：1有利于调动各职能部门、各级单位和职工群众管好用好存货的积极性和主动性，把存货管理同生产经营管理结合起来。2有利于财务部门面向生产，深入实际，调查研究，总结经历，把存货的集中统一管理和分级管理严密结合起来，使企业整个流动资金管理水平不断提高。上一页下一页返回任务四 存货管理2实行归口分级管理的根本做法 归口分级管理的根本做法是：在厂长或经理领导下，以财务部门作为全厂管理流动资金的专业部门，对全厂的流动资金进展集中管理；根据使用和管理、物资管理和资金管理相结合的原那么，每项存货资金由哪个部门使

36、用，就归口给哪个部门负责管理；各归口管理部门再根据具体情况，将存货资金定额分配给所属单位或个人，实行分级管理；根据权和责相结合的原那么，对各部门各级有关人员明确规定管理和使用资金的权限和责任，纳入岗位责任制。上一页下一页返回任务四 存货管理 存货资金定额经过财务部门统一平衡后，归口给各有关职能部门负责管理。各项资金归口管理的分工一般如下：原材料、辅助材料、燃料、包装物资金归供给部门管理；工具资金归工具部门管理；修理用备件资金归设备动力部门管理；事务用品资金归行政部门管理；在产品和自制半成品资金归生产部门管理；产成品和外购商品归销售部门管理。上一页下一页返回任务四 存货管理4442存货储存期控制

37、 存货储存在仓库里，就会发生储存本钱。因此，应尽量缩短储存时间，加速存货周转，是节约资金占用，降低本钱费用，提高企业获利水平的重要保证。企业进展存货投资所发生的费用，按照与储存时间的关系，可以分为固定储存费用和变动储存费用。固定储存费用主要包括进货费用、管理费用，其资金占用额与存货的储存期没有直接关系；变动储存费用主要包括存货资金占用费时机本钱、存货仓储管理费、仓储损耗等，其资金占用额与存货的储存期成正比例变化。上一页下一页返回任务四 存货管理 假设其他因素不变，只有储存期的变化，引起利润变化，利润是储存期的函数。此时，可以用公式表示为：利润=毛利固定储存费销售税金及附加每日变动储存费储存天数

38、上一页下一页返回任务四 存货管理4443 ABC分类管理 企业存货品种繁多，如果对企业存货不分巨分地严加管理，必将增加大量的人力、物力。ABC分类管理正是基于上述考虑，其目的在于使企业分清主次，突出重点，以提高存货资金管理的整体效果。1ABC分类标准 ABC分类管理指的是按照金额比重和品种数比重标准，将企业的全部存货分为A、B、C三类，分别实行品种重点管理、分类别一般控制和按总额灵活掌握的存货管理方法。其中金额比重是最根本的标准。A类存货的特点是金额较大，而品种数较小；B类存货的特点是金额一般，而品种数相对较多；C类存货的特点是金额很小，而品种数较多。ABC分类的标准如下表44所示。上一页下一

39、页返回任务四 存货管理2分类方法1把各种存货全年用量分别乘以它们的单价，计算出各种存货的金额。2按照各品种存货金额的大小顺序重新排列，然后计算出累计金额。3按照从大到小的顺序，计算逐项累计金额占总金额的比重，即百分比。上一页下一页返回任务四 存货管理3控制方法 在企业存货中，由于各类存货的重要程度不同，所采用的控制方法也不同。1对金额高的A类存货，按品种重点控制2对B类存货，按类别实施一般控制3对C类存货的控制上一页返回表44 存货ABC分类标准类别金额比重品种数比重A类70%左右10%左右B类20%左右20%左右C类10%左右70%左右合计：100%100%返回图44 陆续到货模型储存量平均储存量时间Q/2QA0CB返回a.新建 PPT 演示文稿a.本课件本课件PPT仅供大家学习使用仅供大家学习使用 学习完请自行删除，谢谢！学习完请自行删除，谢谢！