2020注会会计-第二十八章-每股收益.pptx

1、2020注会会计-第二十八章-每股收益第二十八章每股收益第二十八章每股收益【知识点】基本每股收益【知识点】基本每股收益基本每股收益是按照归属于普通股股东的当期净利润除以当期实际发行在基本每股收益是按照归属于普通股股东的当期净利润除以当期实际发行在外普通股的加权平均数计算的每股收益。基本每股收益仅考虑当期实际发行在外普通股的加权平均数计算的每股收益。基本每股收益仅考虑当期实际发行在外的普通股股票。外的普通股股票。企业对外提供合并财务报表的，每股收益准则仅要求其以合并财务报表为企业对外提供合并财务报表的，每股收益准则仅要求其以合并财务报表为基础计算每股收益，并在合并财务报表中予以列报；基础计算每股

2、收益，并在合并财务报表中予以列报；与合并财务报表一同提供与合并财务报表一同提供的母公司财务报表中不要求计算和列报每股收益，如果企业自行选择列报的，的母公司财务报表中不要求计算和列报每股收益，如果企业自行选择列报的，应以母公司个别财务报表为基础计算每股收益，并在其个别财务报表中予以列应以母公司个别财务报表为基础计算每股收益，并在其个别财务报表中予以列报。报。（一）（一）分子的确定分子的确定计算基本每股收益时，分子为归属于普通股股东的当期净利润，即计算基本每股收益时，分子为归属于普通股股东的当期净利润，即企业当企业当期实现的可供普通股股东分配的净利润或应由普通股股东分担的净亏损金额。期实现的可供普

3、通股股东分配的净利润或应由普通股股东分担的净亏损金额。发生亏损的企业，每股收益以负数列示。发生亏损的企业，每股收益以负数列示。【注意】以合并财务报表为基础计算的每股收益，分子应当是归属于母公【注意】以合并财务报表为基础计算的每股收益，分子应当是归属于母公司普通股股东的合并净利润，即扣减少数股东损益后的余额。司普通股股东的合并净利润，即扣减少数股东损益后的余额。（二）（二）分母的确定分母的确定计算基本每股收益时，计算基本每股收益时，分母为当期发行在外普通股的加权平均数分母为当期发行在外普通股的加权平均数，即期，即期初发初发行在外普通股股数根据当期新发行或回购的普通股股数与相应时间权数的乘积进行在

4、外普通股股数根据当期新发行或回购的普通股股数与相应时间权数的乘积进行调整后的数量。行调整后的数量。发行在外的普通股加权平均数期初发行在外普通股股数当期新发行普通发行在外的普通股加权平均数期初发行在外普通股股数当期新发行普通股股数已发行时间报告期时间当期回购普通股股数已回购时间报告期股股数已发行时间报告期时间当期回购普通股股数已回购时间报告期时间时间已发行时间、报告期时间和已回购时间一般按照天数计算；在不影响计算结已发行时间、报告期时间和已回购时间一般按照天数计算；在不影响计算结果合理性的前提下，也可以采用简化的计算方法，如按月计算。果合理性的前提下，也可以采用简化的计算方法，如按月计算。【例题

5、】【例题】甲上市公司甲上市公司2 22020年年初发行在外普通股股数为年年初发行在外普通股股数为2 0002 000万股，当年万股，当年7 7月月1 1日日增发股票增发股票500500万股，当年万股，当年9 9月月1 1日回购日回购600600万股股票用于激励员工，甲公司当年共实万股股票用于激励员工，甲公司当年共实现净利润现净利润5 0005 000万元，其中归属于普通股股东的净利润为万元，其中归属于普通股股东的净利润为4 5004 500万元，甲公司当年万元，甲公司当年的基本每股收益为的基本每股收益为多少？多少？答案解析答案解析基本每股收益基本每股收益4 5004 500（2 0002 00

6、05005006 612126006004 41212）2.202.20（元）（元）（三）新发行的普通股股数（三）新发行的普通股股数1.1.新发行的普通股股数，新发行的普通股股数，从应收或实收对价之日起计算确定从应收或实收对价之日起计算确定。一般情况下，。一般情况下，应收或实收对价之日即为股票发行日。应收或实收对价之日即为股票发行日。2.2.企业合并企业合并中作为对价发行的普通股何时计入发行在外普通股的加权平均数，中作为对价发行的普通股何时计入发行在外普通股的加权平均数，应当区分两种情况处理：应当区分两种情况处理：（1 1）非同一控制下的企业合并非同一控制下的企业合并，购买方自购买日起取得对被

7、购买方的实际购买方自购买日起取得对被购买方的实际控制权。控制权。【例题】【例题】（20132013年）甲公司年）甲公司20203 3年年1 1月月1 1日发行在外普通股为日发行在外普通股为10 00010 000万股，引起万股，引起当年发行在外普通股股数发生变动的事项：（当年发行在外普通股股数发生变动的事项：（1 1）9 9月月3030日，为实施一项非同一控日，为实施一项非同一控制下企业合并定向增发制下企业合并定向增发2 4002 400万股；（万股；（2 2）1111月月3030日，以资本公积转增股本，每日，以资本公积转增股本，每1010股转增股转增2 2股。甲公司股。甲公司20203 3年

8、实现归属于普通股股东的净利润为年实现归属于普通股股东的净利润为8 2008 200万元。不考万元。不考虑其他因素，甲公司虑其他因素，甲公司20203 3年基本每股收益是年基本每股收益是多少？多少？答案解析甲公司答案解析甲公司20203 3年基本每股收益年基本每股收益8 2008 200（10 00010 0001.21.22 4002 4003 312121.21.2）0.640.64（元股）（元股）（2 2）同一控制下的企业合并，参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的）同一控制下的企业合并，参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制。从最终控制方角度看，视同合并后形成的以合并

9、财务报表为基础多方最终控制。从最终控制方角度看，视同合并后形成的以合并财务报表为基础的报告主体在以前期间就一直存在，合并后以合并财务报表为基础的报告主体的的报告主体在以前期间就一直存在，合并后以合并财务报表为基础的报告主体的留存收益包括参与合并各方在合并前实现净利润的累积金额。因此，留存收益包括参与合并各方在合并前实现净利润的累积金额。因此，与分子净利与分子净利润口径相一致，同一控制下企业合并中作为对价发行的普通股，也应当视同列报润口径相一致，同一控制下企业合并中作为对价发行的普通股，也应当视同列报最早期间期初（即最早期间期初（即1 1月月1 1日）就已发行在外，计入各列报期间普通股的加权平均

10、数日）就已发行在外，计入各列报期间普通股的加权平均数。【例题】【例题】A A公司和公司和B B公司分别为公司分别为S S公司控制下的两家全资子公司。公司控制下的两家全资子公司。2 22121年年6 6月月3030日，日，A A公司自母公司公司自母公司S S公司处取得公司处取得B B公司公司100%100%的股权，合并后的股权，合并后B B公司仍维持其独立法人资公司仍维持其独立法人资格继续经营。为进行该项企业合并，格继续经营。为进行该项企业合并，A A公司向公司向B B公司的股东定向增发公司的股东定向增发8 0008 000万股本万股本公司普通股（每股面值为公司普通股（每股面值为1 1元）。该项

11、合并中参与合并的企业在合并前及合并后元）。该项合并中参与合并的企业在合并前及合并后均被均被S S公司最终控制，为同一控制下的企业合并。假定公司最终控制，为同一控制下的企业合并。假定A A公司和公司和B B公司采用的会计公司采用的会计政策相同，两家公司在合并前未发生任何交易，合并前政策相同，两家公司在合并前未发生任何交易，合并前A A公司旗下没有子公司。公司旗下没有子公司。A A公司公司2 22020年度净利润为年度净利润为6 4006 400万元，万元，B B公司公司2 22020年度净利润为年度净利润为800800万元；万元；A A公司公司2 22121年度合并净利润为年度合并净利润为8 4

12、008 400万元，其中包括被合并方万元，其中包括被合并方B B公司在合并前实现公司在合并前实现的净利润的净利润760760万元。合并前万元。合并前A A公司发行在外的普通股为公司发行在外的普通股为32 00032 000万股，假定除企业合万股，假定除企业合并过程中定向增发股票外股数未发生其他变动。并过程中定向增发股票外股数未发生其他变动。2 22121年度年度A A公司比较利润表中基公司比较利润表中基本每股收益的计算如下：本每股收益的计算如下：2 22121年度基本每股收益年度基本每股收益8 4008 400（32 00032 0008 0008 000）0.210.21（元）（元）2 22

13、020年度基本每股收益（年度基本每股收益（6 4006 400800800）（）（32 00032 0008 0008 000）0.180.18（元）（元）【知识点】稀释每股收益【知识点】稀释每股收益（一）基本计算原则（一）基本计算原则稀释每股收益是以基本每股收益为基础，假定企业所有发行在外的稀释性潜稀释每股收益是以基本每股收益为基础，假定企业所有发行在外的稀释性潜在普通股均已转换为普通股在普通股均已转换为普通股。企业在计算稀释每股收益时应当考虑稀释性潜在普。企业在计算稀释每股收益时应当考虑稀释性潜在普通股以及对分子和分母调整因素的影响。通股以及对分子和分母调整因素的影响。1.1.稀释性潜在普

14、通股稀释性潜在普通股我国企业发行的潜在普通股主要有我国企业发行的潜在普通股主要有可转换公司债券、认股权证、股份期权等。可转换公司债券、认股权证、股份期权等。潜在普通股通常对每股收益具有稀释的可能性潜在普通股通常对每股收益具有稀释的可能性。比如，可转换公司债券是一种潜。比如，可转换公司债券是一种潜在普通股，具有稀释每股收益的可能性，不是在实际转换时，而是在其存在期间在普通股，具有稀释每股收益的可能性，不是在实际转换时，而是在其存在期间具有稀释的可能性。等到实际转换时，就变为对基本每股收益的影响，而不是对具有稀释的可能性。等到实际转换时，就变为对基本每股收益的影响，而不是对稀释每股收益的影响。稀释

15、每股收益的影响。稀释性潜在普通股，是指假设当期转换为普通股会减少每股收益的潜在普通稀释性潜在普通股，是指假设当期转换为普通股会减少每股收益的潜在普通股。对于亏损企业而言，稀释性潜在普通股假设当期转换为普通股，将会增加企股。对于亏损企业而言，稀释性潜在普通股假设当期转换为普通股，将会增加企业每股亏损的金额。业每股亏损的金额。如果潜在普通股转换成普通股，将增加每股收益或是降低每股亏损的金额，如果潜在普通股转换成普通股，将增加每股收益或是降低每股亏损的金额，可表明该潜在普通股不具有稀释性，而是具有反稀释性，在计算每股收益时，不可表明该潜在普通股不具有稀释性，而是具有反稀释性，在计算每股收益时，不应予

16、以考虑。应予以考虑。【思考题】【思考题】某上市公司某上市公司2 22020年度亏损，基本每股收益为每股亏损年度亏损，基本每股收益为每股亏损2 2元，考虑元，考虑到该公司年初发行了一批认股权证，假定该批认股权证于发行日即转换为普通股，到该公司年初发行了一批认股权证，假定该批认股权证于发行日即转换为普通股，从而导致公司发行在外普通股增加，在亏损总额不变的情况下，公司每股亏损减从而导致公司发行在外普通股增加，在亏损总额不变的情况下，公司每股亏损减少为每股亏损少为每股亏损1 1元，是否具有反稀释的作用？计算稀释每股收益时是否需要考虑元，是否具有反稀释的作用？计算稀释每股收益时是否需要考虑该认股权证？该

17、认股权证？【思考题答案】【思考题答案】具有反稀释的作用。理由：如果减少持续经营每股收益或增具有反稀释的作用。理由：如果减少持续经营每股收益或增加每股亏损，表明具有稀释性。否则具有反稀释性。所以在实际计算稀释每股收加每股亏损，表明具有稀释性。否则具有反稀释性。所以在实际计算稀释每股收益时，不应当考虑认股权证的影响。益时，不应当考虑认股权证的影响。2.2.分子的调整分子的调整计算稀释每股收益时，应当根据下列事项对归属于普通股股东的当期净利润计算稀释每股收益时，应当根据下列事项对归属于普通股股东的当期净利润进行调整：进行调整：（1 1）当期已确认为费用的稀释性潜在普通股的利息当期已确认为费用的稀释性

18、潜在普通股的利息潜在普通股一旦假定转换成普通股，与之相关的利息等费用将不再发生，原潜在普通股一旦假定转换成普通股，与之相关的利息等费用将不再发生，原本已从企业利润中扣除的费用应当加回来，从而增加归属于普通股股东的当期净本已从企业利润中扣除的费用应当加回来，从而增加归属于普通股股东的当期净利润。因此，在计算稀释每股收益时，利润。因此，在计算稀释每股收益时，这一因素一般作为一项调增因素对归属于这一因素一般作为一项调增因素对归属于普通股股东的当期净利润进行调整普通股股东的当期净利润进行调整，最常见的例子为，最常见的例子为可转换公司债券的利息可转换公司债券的利息。（2 2）稀释性潜在普通股转换时将产生

19、的收益或费用稀释性潜在普通股转换时将产生的收益或费用潜在普通股假定转换成发行在外普通股，除了直接导致当期净利润发生变化潜在普通股假定转换成发行在外普通股，除了直接导致当期净利润发生变化的调整因素外，还应考虑一些随之而来的间接影响因素的调整因素外，还应考虑一些随之而来的间接影响因素。例如，实行利润分享和。例如，实行利润分享和奖金计划的企业，假定潜在普通股转换成发行在外普通股，相关利息费用的减少奖金计划的企业，假定潜在普通股转换成发行在外普通股，相关利息费用的减少将导致企业利润的增加，进而导致将导致企业利润的增加，进而导致职工利润分享计划职工利润分享计划相关费用的增加，对此，也相关费用的增加，对此

20、，也应当作为一项调减因素对归属于普通股股东的当期净利润进行调整。上述调整应应当作为一项调减因素对归属于普通股股东的当期净利润进行调整。上述调整应当考虑相关的所得税影响，及按照税后影响金额进行调整。对于包含负债和权益当考虑相关的所得税影响，及按照税后影响金额进行调整。对于包含负债和权益成分的金融工具，仅需调整属于金融负债部分的相关利息、利得或损失。成分的金融工具，仅需调整属于金融负债部分的相关利息、利得或损失。【例题】【例题】某上市公司于某上市公司于2 21919年年1 1月月1 1日按面值发行日按面值发行25 00025 000万元的三年期可转换公万元的三年期可转换公司债券，票面固定年利率为司

21、债券，票面固定年利率为2%2%，利息自发行之日起每年支付一次，即每年，利息自发行之日起每年支付一次，即每年1212月月3131日为付息日。该批可转换公司债券自发行结束后日为付息日。该批可转换公司债券自发行结束后1818个月以后可转换为公司股个月以后可转换为公司股票。债券利息不符合资本化条件，直接计入当期损益，所得税税率为票。债券利息不符合资本化条件，直接计入当期损益，所得税税率为25%25%。假设。假设不考虑可转换公司债券在负债和权益成分的分拆，且债券票面利率等于实际利不考虑可转换公司债券在负债和权益成分的分拆，且债券票面利率等于实际利率。按照公司利润分享计划约定，该公司高级管理人员按照当年税

22、前利润的率。按照公司利润分享计划约定，该公司高级管理人员按照当年税前利润的1%1%领取奖金报酬。该公司领取奖金报酬。该公司2 21919年度税前利润为年度税前利润为18 00018 000万元，税后净利润为万元，税后净利润为13 50013 500万元。万元。为计算稀释每股收益，分子归属于普通股股东的当期净利润应调整的项目为计算稀释每股收益，分子归属于普通股股东的当期净利润应调整的项目主要包括以下两方面：一是假定可转换公司债券期初转换为普通股而减少的利主要包括以下两方面：一是假定可转换公司债券期初转换为普通股而减少的利息费用，二是由此增加利润所导致的支付高管人员奖金的增加。息费用，二是由此增加

23、利润所导致的支付高管人员奖金的增加。税后净利润税后净利润13 50013 500加：减少的利息费用加：减少的利息费用25 00025 0002%2%75%75%375375减：增加的高管人员奖金减：增加的高管人员奖金5005001%1%75%75%3.753.75稀释每股收益计算中归属于普通股股东的当期净利润：稀释每股收益计算中归属于普通股股东的当期净利润：13 871.2513 871.25（万元）（万元）3.3.分母的调整分母的调整分母的构成如下：分母的构成如下：计算基本每股收益时普通股的加权平均数假定稀释性潜在普通股转换为计算基本每股收益时普通股的加权平均数假定稀释性潜在普通股转换为已发

24、行普通股而增加的普通股股数的加权平均数已发行普通股而增加的普通股股数的加权平均数如何理解如何理解“假定稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通股股假定稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通股股数应当按照其发行在外时间进行加权平均数应当按照其发行在外时间进行加权平均”？（1 1）以前期间发行的稀释性潜在普通股，应当假设在当期期初转换为普通股）以前期间发行的稀释性潜在普通股，应当假设在当期期初转换为普通股。【思考题】【思考题】A A公司公司2 21919年发行了稀释性潜在普通股，在计算年发行了稀释性潜在普通股，在计算2 22020年稀释性潜年稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的

25、普通股股数的加权平均数时，其加权平在普通股转换为已发行普通股而增加的普通股股数的加权平均数时，其加权平均数如何计算？均数如何计算？问题（问题（1 1）至）至2 22020年末仍然未转股或行权？年末仍然未转股或行权？【思考题答案】【思考题答案】假定稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通股股假定稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通股股数的加权平均数假设转换增加的普通股股数数的加权平均数假设转换增加的普通股股数12121212问题（问题（2 2）2 22020年年7 7月月3131日转股或行权？日转股或行权？【思考题答案】【思考题答案】假定稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的

26、普通股股假定稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通股股数的加权平均数假设转换增加的普通股股数数的加权平均数假设转换增加的普通股股数7 71212（2 2）当期发行的稀释性潜在普通股，应当假设在发行日转换为普通股当期发行的稀释性潜在普通股，应当假设在发行日转换为普通股。【思考题】【思考题】A A公司公司2 22020年发行了稀释性潜在普通股，在计算年发行了稀释性潜在普通股，在计算2 22020年稀释性年稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通股股数的加权平均数时，其加权潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通股股数的加权平均数时，其加权平均数如何计算？平均数如何计算？问题（问题（1

27、 1）2 22020年年1 1月月1 1日发行的稀释性潜在普通股：日发行的稀释性潜在普通股：【思考题答案】【思考题答案】假定稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通假定稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通股股数的加权平均数假设转换增加的普通股股数股股数的加权平均数假设转换增加的普通股股数12121212问题（问题（2 2）2 22020年年7 7月月1 1日发行的稀释性潜在普通股：日发行的稀释性潜在普通股：【思考题答案】【思考题答案】假定稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通假定稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通股股数的加权平均数假设转换增加的普通股股数股股

28、数的加权平均数假设转换增加的普通股股数6 61212问题（问题（3 3）2 22020年年8 8月月1 1日发行的稀释性潜在普通股：日发行的稀释性潜在普通股：【思考题答案】【思考题答案】假定稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通假定稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通股股数的加权平均数假设转换增加的普通股股数股股数的加权平均数假设转换增加的普通股股数5 51212（3 3）当期被注销或终止的稀释性潜在普通股，应当按照当期发行在外的时）当期被注销或终止的稀释性潜在普通股，应当按照当期发行在外的时间加权平均计入稀释每股收益。间加权平均计入稀释每股收益。（4 4）当期被转换或行权的

29、稀释性潜在普通股，应当从当期期初至转换日（或）当期被转换或行权的稀释性潜在普通股，应当从当期期初至转换日（或行权日）计入稀释每股收益中，从转换日（或行权日）起所转换的普通股则计入行权日）计入稀释每股收益中，从转换日（或行权日）起所转换的普通股则计入基本每股收益中。基本每股收益中。【思考题】【思考题】2 21919年经股东大会同意甲公司向全体股东发放认股权证年经股东大会同意甲公司向全体股东发放认股权证8 0008 000万万份，每份认股权证可以在份，每份认股权证可以在2 22020年年5 5月月3131日按照每股日按照每股5 5元的价格认购元的价格认购1 1股甲公司普通股甲公司普通股。股。2 2

30、2020年年5 5月月3131日，认股权证持有人全部行权。日，认股权证持有人全部行权。2 22020年计算基本每股收益时年计算基本每股收益时普通股的加权平均数和普通股的加权平均数和2 22020年计算稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增年计算稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通股股数的加权平均数，如何计算？加的普通股股数的加权平均数，如何计算？【思考题答案】【思考题答案】（1 1）2 22020年计算基本每股收益时普通股的加权平均数，从转换日（或行权年计算基本每股收益时普通股的加权平均数，从转换日（或行权日）起至期末，后面的日）起至期末，后面的7 7个月，所转换的普通股则计入基本每

31、股收益中，个月，所转换的普通股则计入基本每股收益中，“转换转换增加的普通股股数增加的普通股股数7 712”12”。（2 2）假定稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通股股数的加）假定稀释性潜在普通股转换为已发行普通股而增加的普通股股数的加权平均数，应当从当期期初至转换日（或行权日）的前权平均数，应当从当期期初至转换日（或行权日）的前5 5个月，计入稀释每股收个月，计入稀释每股收益中，益中，“假设转换增加的普通股股数假设转换增加的普通股股数5 512”12”。（二）（二）稀释每股收益的基本例题稀释每股收益的基本例题1.1.可转换公司债券可转换公司债券【例题【例题计算分析题】计算分析题】甲

32、公司甲公司2 22020年归属于普通股股东的净利润为年归属于普通股股东的净利润为35 35 707.57707.57万元，期初发行在外普通股股数万元，期初发行在外普通股股数70 00070 000万股，年内普通股股数未发生变万股，年内普通股股数未发生变化。化。2 22020年年1 1月月2 2日公司按面值发行日公司按面值发行5 5年期的可转换公司债券年期的可转换公司债券20 00020 000万元，票面万元，票面年利率为年利率为6%6%，每，每100100元债券可转换为元债券可转换为6060股面值为股面值为1 1元的普通股。所得税税率为元的普通股。所得税税率为25%25%。甲公司发行可转换公司

33、债券时二级市场上与之类似的没有转换权的债券市场利甲公司发行可转换公司债券时二级市场上与之类似的没有转换权的债券市场利率为率为9%9%。考虑可转换公司债券在负债和权益成分之间的分拆。考虑可转换公司债券在负债和权益成分之间的分拆。（P PF F，9%9%，5 5）0.64990.6499；（；（P PA A，9%9%，5 5）3.88973.8897。计算过程如下：。计算过程如下：2 22020年度稀释每股收益为：年度稀释每股收益为：（1 1）基本每股收益）基本每股收益35 707.5735 707.5770 00070 0000.510.51（元）；（元）；（2 2）可转换公司债券负债成分的公允

34、价值）可转换公司债券负债成分的公允价值20 00020 0000.64990.649920 20 0000006%6%3.88973.889717 665.6417 665.64（万元）；（万元）；（3 3）增加的净利润）增加的净利润17 665.6417 665.649%9%（1 125%25%）1 192.431 192.43（万元）；（万元）；（4 4）增加的普通股加权平均股数（）增加的普通股加权平均股数（20 00020 0001001006060）1212121212 00012 000（万股）；（万股）；（5 5）增量股每股收益）增量股每股收益1 192.431 192.4312

35、00012 0000.10.1（元），小于基本每股收益，（元），小于基本每股收益，具有稀释性；具有稀释性；（6 6）稀释每股收益（）稀释每股收益（35 707.5735 707.571 192.431 192.43）（）（70 00070 00012 00012 000）0.450.45（元）。（元）。2.2.认股权证、股份期权认股权证、股份期权对于稀释性认股权证、股份期权，计算稀释每股收益时，对于稀释性认股权证、股份期权，计算稀释每股收益时，一般无需调整作为分子一般无需调整作为分子的净利润金额，的净利润金额，只需按照下列公式对作为分母的普通股加权平均数进行调整：只需按照下列公式对作为分母的普

36、通股加权平均数进行调整：调整增加的普通股股数拟行权时转换的普通股股数拟行权时转换的普通调整增加的普通股股数拟行权时转换的普通股股数拟行权时转换的普通股股数行权价格当期普通股平均市场价格股股数行权价格当期普通股平均市场价格【例题【例题计算分析题】计算分析题】甲公司有关资料如下：甲公司有关资料如下：（1 1）2 21919年度归属于普通股股东的净利润为年度归属于普通股股东的净利润为5 7605 760万元，发行在外普通股万元，发行在外普通股加权平均数为加权平均数为6 0006 000万股，万股，2 21919年年4 4月月1 1日，该公司对外发行日，该公司对外发行1 0001 000万份认股权证，

37、万份认股权证，行权日为行权日为2 22020年年4 4月月1 1日，每份认股权证可以在行权日以日，每份认股权证可以在行权日以7.67.6元的价格认购本公司元的价格认购本公司1 1股新发的股份。该普通股股新发的股份。该普通股2 21919年后年后9 9个月平均市场价格为个月平均市场价格为1010元。计算过程如下：元。计算过程如下：2 21919年基本每股收益年基本每股收益5 7605 7606 0006 0000.960.96（元）（元）2 21919年稀释每股收益年稀释每股收益调整增加的普通股股数调整增加的普通股股数1 0001 0001 0001 0007.67.61010240240（万股

38、）（万股）增加的普通股股数的加权平均数增加的普通股股数的加权平均数2402409 91212180180（万股）（万股）稀释每股收益稀释每股收益5 7605 760（6 0006 000180180）0.930.93（元）（元）（2 2）2 22020年度归属于普通股股东的净利润为年度归属于普通股股东的净利润为5 7605 760万元，万元，2 22020年初已对外发行年初已对外发行的普通股加权平均数仍然为的普通股加权平均数仍然为6 0006 000万股，万股，2 21919年年4 4月月1 1日，该公司对外发行的日，该公司对外发行的1 1 000000万份认股权证于万份认股权证于2 2202

39、0年年4 4月月1 1日全部行权，行权价格为日全部行权，行权价格为7.67.6元。该普通股元。该普通股2 22020年前年前3 3个月平均市场价格为个月平均市场价格为15.215.2元。计算过程如下：元。计算过程如下：2 22020年基本每股收益年基本每股收益5 7605 760（6 0006 0001 0001 0009 91212）5 7605 7606 7506 7500.850.85（元）（元）2 22020年稀释每股收益年稀释每股收益调整增加的普通股股数调整增加的普通股股数1 0001 0001 0001 0007.67.615.215.2500500（万股）（万股）增加的普通股股数

40、的加权平均数增加的普通股股数的加权平均数5005003 31212125125（万股）（万股）稀释每股收益稀释每股收益5 7605 760（6 7506 750125125）0.840.84（元）（元）3.3.限制性股票限制性股票上市公司采取授予限制性股票的方式进行股权激励的，在其等待期内应当按上市公司采取授予限制性股票的方式进行股权激励的，在其等待期内应当按照以下原则计算每股收益。照以下原则计算每股收益。（1 1）等待期内基本每股收益的计算等待期内基本每股收益的计算基本每股收益仅考虑发行在外的普通股，按照归属于普通股股东的当期净利基本每股收益仅考虑发行在外的普通股，按照归属于普通股股东的当期

41、净利润除以发行在外普通股的加权平均数计算。限制性股票由于未来可能被回购，性润除以发行在外普通股的加权平均数计算。限制性股票由于未来可能被回购，性质上属于或有可发行股票，因此在计算基本每股收益时不应当包括在内。上市公质上属于或有可发行股票，因此在计算基本每股收益时不应当包括在内。上市公司在等待期内基本每股收益的计算，应视其发放的现金股利是否可撤销采取不同司在等待期内基本每股收益的计算，应视其发放的现金股利是否可撤销采取不同的方法：的方法：现金股利可撤销现金股利可撤销，即一旦未达到解锁条件，被回购限制性股票的持有者将，即一旦未达到解锁条件，被回购限制性股票的持有者将无法获得（或需要退回）其在等待期

42、内应收（或已收）的现金股利。等待期内计无法获得（或需要退回）其在等待期内应收（或已收）的现金股利。等待期内计算基本每股收益时，算基本每股收益时，分子应扣除当期分配给预计未来可解锁限制性股票持有者的分子应扣除当期分配给预计未来可解锁限制性股票持有者的现金股利；分母不应包含限制性股票的股数现金股利；分母不应包含限制性股票的股数。现金股利不可撤销现金股利不可撤销，即不论是否达到解锁条件，限制性股票持有者仍有权，即不论是否达到解锁条件，限制性股票持有者仍有权获得（或不得被要求退回）其在等待期内应收（或已收）的现金股利。对于现金获得（或不得被要求退回）其在等待期内应收（或已收）的现金股利。对于现金股利不

43、可撤销的限制性股票，即便未来没有解锁，已分配的现金股利也无需退回股利不可撤销的限制性股票，即便未来没有解锁，已分配的现金股利也无需退回，表明在分配利润时这些股票享有了与普通股相同的权利，因此，属于同普通股，表明在分配利润时这些股票享有了与普通股相同的权利，因此，属于同普通股股东一起参加剩余利润分配的其他权益工具。股东一起参加剩余利润分配的其他权益工具。等待期内计算基本每股收益时，分等待期内计算基本每股收益时，分子应扣除归属于预计未来可解锁限制性股票的净利润；分母不应包含限制性股票子应扣除归属于预计未来可解锁限制性股票的净利润；分母不应包含限制性股票的股数。的股数。（2 2）等待期内稀释每股收益

44、的计算等待期内稀释每股收益的计算上市公司在等待期内稀释每股收益的计算，应视解锁条件不同采取不同的方上市公司在等待期内稀释每股收益的计算，应视解锁条件不同采取不同的方法：法：解锁条件仅为服务期限条件的解锁条件仅为服务期限条件的，公司应假设资产负债表日尚未解锁的限制公司应假设资产负债表日尚未解锁的限制性股票已于当期期初（或晚于期初的授予日）全部解锁，并参照本章中股份期权性股票已于当期期初（或晚于期初的授予日）全部解锁，并参照本章中股份期权的有关规定考虑限制性股票的稀释性的有关规定考虑限制性股票的稀释性。行权价格低于公司当期普通股平均市场价。行权价格低于公司当期普通股平均市场价格时，应当考虑其稀释性

45、，计算稀释每股收益。格时，应当考虑其稀释性，计算稀释每股收益。其中，其中，行权价格为限制性股票的发行价格加上资产负债表日尚未取得的职工行权价格为限制性股票的发行价格加上资产负债表日尚未取得的职工服务按企业会计准则第服务按企业会计准则第1111号号股份支付有关规定计算确定的公允价值股份支付有关规定计算确定的公允价值。锁。锁定期内计算稀释每股收益时，分子应加回计算基本每股收益分子时已扣除的当期定期内计算稀释每股收益时，分子应加回计算基本每股收益分子时已扣除的当期分配给预计未来可解锁限制性股票持有者的现金股利或归属于预计未来可解锁限分配给预计未来可解锁限制性股票持有者的现金股利或归属于预计未来可解锁

46、限制性股票的净利润。制性股票的净利润。行权价格限制性股票的发行价格资产负债表日尚未取得的职工服务的公行权价格限制性股票的发行价格资产负债表日尚未取得的职工服务的公允价值允价值稀释每股收益当期净利润（普通股加权平均数调整增加的普通股加权稀释每股收益当期净利润（普通股加权平均数调整增加的普通股加权平均数）当期净利润平均数）当期净利润 普通股加权平均数（限制性股票股数限制性股票普通股加权平均数（限制性股票股数限制性股票股数行权价格当期普通股平均市场价格）股数行权价格当期普通股平均市场价格）*表示限制性股票若为当期发行的，则还需考虑时间权数计算加权平均数表示限制性股票若为当期发行的，则还需考虑时间权数

47、计算加权平均数解锁条件包含业绩条件的解锁条件包含业绩条件的，公司应假设资产负债表日即为解锁日并据以判，公司应假设资产负债表日即为解锁日并据以判断资产负债表日的实际业绩情况是否满足解锁要求的业绩条件。断资产负债表日的实际业绩情况是否满足解锁要求的业绩条件。若满足业绩条件若满足业绩条件的，应当参照上述解锁条件仅为服务期限条件的有关规定计算稀释性每股收益；的，应当参照上述解锁条件仅为服务期限条件的有关规定计算稀释性每股收益；若不满足业绩条件的，计算稀释性每股收益时不必考虑此限制性股票的影响。若不满足业绩条件的，计算稀释性每股收益时不必考虑此限制性股票的影响。【例题【例题计算分析题】计算分析题】甲公司

48、为上市公司，采用授予职工限制性股票的形式实施股甲公司为上市公司，采用授予职工限制性股票的形式实施股权激励计划。权激励计划。2 22020年年1 1月月1 1日，公司以非公开发行的方式向日，公司以非公开发行的方式向600600名管理人员每人授予名管理人员每人授予100100股自身股票（每股面值为股自身股票（每股面值为1 1元），授予价格为每股元），授予价格为每股8 8元。当日，元。当日，600600名管理人员出名管理人员出资认购了相关股票，总认购款为资认购了相关股票，总认购款为480 000480 000元，甲公司履行了相关增资手续。甲公司估元，甲公司履行了相关增资手续。甲公司估计该限制性股票股

49、权激励在授予日的公允价值为每股计该限制性股票股权激励在授予日的公允价值为每股1515元。元。激励计划规定，这些管理人员从激励计划规定，这些管理人员从2 22020年年1 1月月1 1日起在甲公司连续服务日起在甲公司连续服务3 3年的，所年的，所授予股票将于授予股票将于2 22323年年1 1月月1 1日全部解锁；期间离职的，甲公司将按照原授予价格每股日全部解锁；期间离职的，甲公司将按照原授予价格每股8 8元回购相关股票。元回购相关股票。2 22020年年1 1月月1 1日至日至2 22323年年1 1月月1 1日期间，所授予股票不得上市流通日期间，所授予股票不得上市流通或转让；激励对象因获授限

50、制性股票而取得的现金股利由公司代管，作为应付股利或转让；激励对象因获授限制性股票而取得的现金股利由公司代管，作为应付股利在解锁时向激励对象支付；对于未能解锁的限制性股票，公司在回购股票时应扣除在解锁时向激励对象支付；对于未能解锁的限制性股票，公司在回购股票时应扣除激励对象已享有的该部分现金分红。激励对象已享有的该部分现金分红。2 22020年度，甲公司实现净利润年度，甲公司实现净利润500500万元，发行在外普通股（不含限制性股票）加权万元，发行在外普通股（不含限制性股票）加权平均数为平均数为200200万股，宣告发放现金股利每股万股，宣告发放现金股利每股1 1元；甲公司估计三年中离职的管理人