对外贸易和利用外资 课件.ppt
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1、第八章第八章 对外贸易与利用外资对外贸易与利用外资本章要点 通过利用外资特别是外商直接投资 带动对外贸易的发展,这往往是发展中国家开放市场、外资准入的最大期望值所在,但缺乏对外商投资的外贸效益评价手段又是发展中国家的通病。本章主要对外商投资的外贸效益评价理论、方法与指标体系进行研究,以提供一套初步的评价方案。第一节第一节 外商投资的外贸效益评价对象、外商投资的外贸效益评价对象、依据与内容依据与内容 一、外商投资的外贸效益评价对象与依据 外商投资的外贸效益,是指在一定时期内,由于外商投资引起的外贸部门的进出口贸易收益与成本。它包括外商投资企业发生的进出口贸易情况,外商投资对国内外贸部门的影响,外
2、商投资对国内一般外贸生产企业活动的影响,以及外商投资对我国外贸政策变化的影响等。对外商投资的外贸效益进行评价的主要依据有:第一,外商投资行为对我国外贸发展发生的实际影响及其变化。外商投资是一个比较复杂的过程,大致包括投资、生产、营销和利润分配等阶段。而各个不同阶段又包括诸多的活动,例如投资环境、投资方式选择,生产资料购置、劳务购买,产品、市场定位和技术条件选择等,从而不可避免地对东道国外贸活动产生影响。这些具体行为及其结果是我们进行外商投资外贸效益评价的直接依据。第二,跨国公司扩张的二重性理论。国内外已有的跨国公司理论研究成果表明,跨国公司投资对于母国与东道国都有利弊两方面的效应,并且在母国与
3、东道国之间的利益分配显然是一种此消彼长的关系。从短期来看,外商直接投资有可能造成东道国贸易赤字;而从长远来看,外商投资带来东道国进口增长缓慢、出口日益增大的积极影响。跨国公司理论揭示的一般规律是我们评价外商投资外贸效益的重要理论依据。最后,不同类型国家利用外商直接投资的经验教训为我们提供了有益的参照材料。关于外商投资对一国国际收支产生的影响问题,已有不少案例,例如跨国公司在英国的投资,在印度、马来西亚、印尼等国的资本渗透,还有美、日跨国公司对台湾、韩国等地的扩张等。这些案例的比较分析说明,在不同条件下,跨国公司对不同国别或地区的投资效果具有很大的差异性。在对我国外商投资的外贸效益进行评价时,我
4、们也必须注意到这种差异。二、外商投资的外贸效益评价基本内容 (一)外商投资的“软”、“硬”环境形成与外贸效益 选择投资环境是外商投资的初始行为,它直接决定着外资的流向、规模与速度,促使东道国加快完善投资环境,因而这一初始行为必然对东道国外贸产生两方面效应:一方面,东道国必须增加对投资“硬环境”的建设,引起某些基本建设设备、原材料产品的进口扩大而出口减少;另一方面,东道国必然要根据其引进外资的需要,调整外贸、外汇、财政、信贷制度与人员出入境政策,对外商作出一定程度的妥协。从国内外一般经验分析来看:短期或初始阶段,以扩大引进外商投资为目标的积极的投资环境建设可能会造成东道国贸易入超。但从长远观察,
5、这种入超是赢得长期贸易平衡或出超所必不可少的代价。以“硬环境”的形成为例,在基础设施的投入发挥产出效益后,其要素报酬中包含的贸易创汇贡献会大大抵过初始贸易入超的外汇支出。(二)外商购买生产资料与外贸效益 跨国公司资本循环的第一阶段,是将货币资本转变为生产资本(包括不变资本与可变资本)。其中外商购买生产资料的行为包括购买方向、购买数量与购买条件三方面:生产资料的购买方向是国内还是国外、或是两者结合,意味着生产资料产品对我国是出口、还是进口,或者进出口比例是否于我有利。若外商投资所需生产资料由国外进口,则我国当年贸易支出增加;若该类产品由国内供应,则国内厂商从外商处取得相应的出口外汇收入。比较常见
6、的情形是,外商投资所需的土地、建筑材料与设备、一般原材料、辅助材料、电力及能源、通讯联络器材等多数由国内供应。而生产过程所需的机器设备、一部分紧缺原材料、零配件等,则多数从国外进口;购买数量是指上述不同购买方向的两部分生产资料价格总额及其相互比例,它显示出外商购买生产资料行为对我国外贸产生的具体影响是否有益。换言之,若两部分生产资料价值比值是正的,则说明外商购买生产资料行为对我国外贸发展有利,若比值为负,则于我不利;购买条件是指上述两部分生产资料的购买价格,它是决定外商购买生产资料行为对我国外贸是否呈有利影响的重要变量。(三)外商投资方式与外贸效益 外商投资有独资、合资、合作经营等,不同投资方
7、式对外贸效益会产生不同的影响。外商投资采取独资企业方式,对我国外贸发展的总体效益较不确定,它取决于外商投资额、投资部门分布、技术使用状况、产品外销价格条件等一系列因素的变化。一般说来,外商投资规模越大、投资越集中于我国短线甚至空白的产业领域、使用的技术条件越先进、产品外销价格越高,则对我国外贸发展越有利;反之,则越不利。但是,外商投资采取独资方式,往往会出现利润汇出较多(影响生产规模扩大)、转移定价方便等情况,若这类情况在外商独资企业普遍存在,则十分不利于提高我国外贸效益。外商投资采取与国内产家合资(合作)方式对提高我方外贸效益较为有利。首先,我方与外商联合出资,在投资安全与赢利性方面增强了外
8、商的信心,会促使其投入大额资本;其次,企业联合经营有利于提高技术素质与管理效能,促进企业生产率提高与出口能力增强;再次,企业产品外销定价与收汇等活动置于出资双方共同监督管理之下,能够相对有效地防止抽逃资金与转移利润。因此,合资(合作)企业应得到政策上的更多支持、鼓励。外商投资采取其它方式,如“三来一补”等,对外贸发展也会产生一定影响。但从实际效果分析,这类投资方式引起的贸易收支流量相对较小,因此对我国外贸效益影响也较为有限。(四)外商投资生产与外贸效益 外商投资生产的产品有两种基本类型:一是进口替代型产品,一是替代出口型产品。一般说来,外商投资生产进口替代性产品对增强我国外贸效益具有积极作用,
9、因为它直接节约了我国同类产品进口支付的成本;反之,外商投资生产替代出口型产品对增强我国外贸效益相对不利,因为它意味着直接占用了我国国内厂商同类产品的出口配额或与我国出口产品争夺市场,出现恶化我国同类产品贸易条件,减少外贸出口收益的倾向。有一种情况可使外贸收益最大化,即当外商投资的产品在一个时期内一直能起到填补我国技术、产业空白作用时,它的进口替代值无穷大,而替代出口值等于零;另有一种情况可使外贸收益无限恶化,即外商投资的产品在一个相当长时期内不仅与我国生产部门出现技术、产业重叠,而且在很大程度上增大进口,恶化出口时,它的进口替代值等于零,而替代出口值无穷大。不过,这两种情形很少单独存在,常见的
10、情况是:众多的外贸企业产品对我国外贸发展既有一定的进口替代作用,也难免有某种程度上的替代出口影响。于是,外商投资生产的外贸效益便取决于进口替代收益和替代出口成本两种正负效益的强弱对比。外商投资生产技术条件的选择是一个关键,由于技术要素生产中其他物质、非物资要素的综合改良作用,使外商投资生产的技术选择对外贸效益产生至关重要的影响。外商投资的技术状况可分作先进型、中间型和传统型三类。先进型技术对我国外贸产业发展有三重作用:一是节约资本;二是节约劳动力;三是扩大技术产品及其相关产品的国内外需求。就外商直接投资的外贸产业而言,生产要素的节约意味着直接减少出口产品成本,有时还意味着新的出口产品部门的形成
11、和国际竞争力的增强,而扩大技术产品的国际需求则意味着出口产品需求的收入弹性增大。中间型技术对我国外贸效益的影响取决于这种技术的应用范围,或它对国内外贸产业的替代性质。一般认为,中间技术的替代性大于先进技术(后者以填补性为主),但应当把这种替代划分为三种性质,即良性替代、中性替代和恶性替代。良性替代是指中间技术的引进利用在整体上起到了先进技术的作用,虽然替代过程中会由于原有技术废弃产生一定数量的损失。但新的技术发挥着更高的生产效能,从而导致最终收益大于成本。中性替代即外商恶性替代是指外商投资应用的中间技术对当地产业影响不大,因而对我国外贸效益也不发生显著的作用。恶性替代是指外商投资应用中间技术的
12、结果比国内原有效率更差。这种情况的出现,部分原因是缺乏相应的管理素质,另外的原因则可能在于人为地排斥技术运用和技术管理,其后果自然是恶化我国外贸效益。传统技术一般不常见于外商的生产性投资领域,一旦出现,它对国内外贸效益的影响取决于应用传统技术的产业已有的规模效益情况:若该产业规模经济效益未达到最大(最优),则传统技术的应用会继续增大该产业的规模效益与出口收益;若该产业规模经济效益已达到最大(最优),则传统技术的应用将增大其边际成本,从而恶化产品的出口贸易条件,促使该产业逐步走向萎缩。外商投资生产过程中,经营管理方式的选择是影响我国外贸效益的又一环节。外商选择使用的经营管理方式无疑会在很大程度上
13、影响其投资效益,进而影响我国外贸效益。在微观方面,如果外商采取一些非正常(包括合法或非法)的经营方法(如转移定价、偷漏税、走私内销等)时,也同样会对国内外贸效益产生影响。(五)外商投资的市场营销与外贸效益 从产品的最终流向来看,外商投资企业的市场营销行为可以分作完全外销、内外销结合两类,完全内销的情况极为少见。在某些特殊情形下,外销行为会以境内交货的方式出现。外商投资生产的产品外销无疑将增进我国外贸收益,但影响最终收益额的因素较为复杂。由于外商投资企业产品销往国外,有助于企业自身的外汇平衡,同时增加了我国外贸出口收入。但是,国际市场竞争中多种因素的作用会直接影响到外商投资企业产品的外销规模、价
14、格水平和具体市场方位,从而对最终外贸收益产生影响。例如,国际商品市场对技术、资本或劳动、资源密集型产品的需求各不相同,同类产品在不同地区市场或因购买力、或因促销手段不一有所差异等,这类因素都会改变产品出口的最终效益。因此,外商投资企业产品外销通常是增进我国外贸收益,但最终收益额大小则须依具体情况而定。那种随着外销规模增大,贸易条件转向恶化,引起我国外贸负效应的情况一般不易出现。但是,当外商有条件根据避税或转移利润等目标来制定产品外销价格时,我国外商投资企业的外贸效益便不可避免地出现逆向增长。外商投资企业产品采取内外销结合的销售方式是较为普遍的,它对我国外贸效益的影响取决于内外销两部分的价值额及
15、其相对比例。根据一般经验,外商投资企业产品外销额越大,外销比例越高,就越有利于我国外贸收益增长;反之,外商投资企业产品内销额越大,内销比重越高,就越不利于我国外贸收益的增加。在某些特殊情况下,外商投资企业产品的外销行为会采取境内交货方式来进行,这是专指我国境内外商投资企业之间以现汇或其它外汇凭证为支付手段达成的货物销售而言的。尽管目前我国政策上尚未认可这种销售方式为特殊类型的外销活动。但从其实际效果分析,是应当视为外销。这种外销可能并不增加我国境内外汇效益存量(有时也会增加),但是它一方面减少了销售方的出口费用,另一方面减少了购买方的对外贸易支付,因而是有助于提高我国外贸效益的。综上所述,以上
16、几个方面构成了我国外商投资外贸效益的主要内容,它们基本上涵盖了外商投资过程中发生的与外贸发展相关的、最重要的具体行为及其效应。第二节第二节 外商投资的外贸效益评价方外商投资的外贸效益评价方法与指标法与指标 对外商投资的外贸效益评价,宜采用社会成本一收益比较分析方法。这一方法通过对外商投资发生的各种外贸收支分类、计算、比较,得以较为准确地反映外商投资的外贸获益程度或代价状况。一、外贸效益评价方法 1、直接损益分析。直接损益分析是指外商投资的各种外贸效益通过严格分类识别,分别得出各项主要成本和收益的绝对值,然后将收益额与成本额相减,最后得出净收益(成本)值的方法。2、成本与收益的相对比率分析。这是
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