《技术经济学gua》PPT课件.ppt

1、山东经济学院第四章第四章 建设项目可行性研究建设项目可行性研究4.1 项目建设程序和管理4.2 可行性报告编制4.3 市场研究4.4 技术研究4.5 经济评价 4.6 社会评价山东经济学院4.1 项目建设程序和管理项目建设程序和管理l项目建设概念：在一个总体设计或总概（预）算范围内，有几个互有内在联系的单项工程所组成，建成后在经济上可以独立核算的、行政上可以统一管理的建设单位。有明确的建设目标和任务。一般具有建筑工程和设备安装工程等有形资产，也有的具有无形资产。山东经济学院一般是一次性的。必须经过一定的建设程序。l分为两类：1、基建项目-在一个或几个施工场地上，按照一个总体设计进行施工的各个单

2、项工程的总体。-外延扩大再生产2、更新改造项目-对原有企业进行设备更新或技术改造的项目，和基建项目投资构成全社会的固定资产投资 -内涵扩大再生产山东经济学院项目的建设程序项目的建设程序包括四大步骤和八大内容。l四大步骤：投资决策、设计、建设、验收。l八大内容：提出项目建议书；进行可行性研究；经过可行性研究论证，根据最优方案编制初步设计；技术设计；施工图设计；准备并组织施工；生产准备；竣工验收。山东经济学院4.2 可行性报告编制可行性报告编制一个建设项目要经历投资前期、建设期及生产经营期三个时个建设项目要经历投资前期、建设期及生产经营期三个时期，其全过程如下图。期，其全过程如下图。可行性研究是项

3、目投资前期阶段中的一项中心环节，是项目可行性研究是项目投资前期阶段中的一项中心环节，是项目决策的依据。决策的依据。机会研究机会研究初步可行性研究初步可行性研究项目建议书项目建议书可行性研究可行性研究项目评估项目评估投资决策投资决策谈判签约谈判签约工程设计工程设计施工安装施工安装试运转试运转竣工验收竣工验收投产投产项目后评估项目后评估山东经济学院可行性研究的阶段划分 机会研究；初步研究；详细研究；评价和决策机会研究；初步研究；详细研究；评价和决策机会研究：进行市场调查，发现新的需求，确定投资方向，构思投资项目，选择投资方式，拟定项目实施的初步方案，估算所需投资和预期投资可能达到的目标。（投资机会

4、鉴定）初步研究：判断机会研究提出的投资方向是否正确。（是否进行项目建设）可行性研究：对项目进行技术经济综合分析，并对多方案进行比较，为项目建设提供技术、生产、经济、商业等方面的依据。（如何进行项目建设）山东经济学院可行性研究的作用l投资决策的依据；投资决策的依据；l项目设计的依据；项目设计的依据；l申请借款的依据；申请借款的依据；l申请开工手续的依据；申请开工手续的依据；l项目实施的依据；项目实施的依据；l项目评估的依据等等项目评估的依据等等山东经济学院可行性研究报告的内容l总论总论l市场需求预测与拟建规模市场需求预测与拟建规模l原材料、能源及公用设施情况原材料、能源及公用设施情况l工艺技术和

5、设备的选择工艺技术和设备的选择l厂址选择厂址选择l环境保护环境保护l企业组织、劳动定员和人员培训企业组织、劳动定员和人员培训l项目实施进度的建议项目实施进度的建议l投资费用、产品成本与资金筹措投资费用、产品成本与资金筹措l财务评价财务评价l国民经济与社会效益分析国民经济与社会效益分析l结论与建议结论与建议山东经济学院4.3 市场研究市场研究l市场调查市场调查l产品用途产品用途l现有生产能力现有生产能力l产量及销售量产量及销售量l替代产品替代产品l产品价格产品价格l国外市场国外市场l市场需求预测市场需求预测l消费对象消费对象l消费条件消费条件l产品更新周期特点产品更新周期特点l市场成长速度及趋势

6、市场成长速度及趋势l可能出现的替代产品可能出现的替代产品l产品可能的新用途产品可能的新用途l产品出口或进口替代分析产品出口或进口替代分析l市场进入壁垒市场进入壁垒l技术壁垒技术壁垒l规模壁垒规模壁垒l政策壁垒政策壁垒l产品方案和项目规模产品方案和项目规模l产品方案（规格标准）产品方案（规格标准）l项目拟建规模项目拟建规模l市场营销策略市场营销策略l市场定位（市场定位（领先或追随、目标市场）l促销价格、推销方式与措施促销价格、推销方式与措施l产品销售费用预测产品销售费用预测l产品销售收入预测产品销售收入预测l价格预测价格预测l销售收入预测销售收入预测山东经济学院市场调查方法l普遍调查：对调查对象

7、进行全样本调查。l抽样调查：抽取调查对象样本进行调查。抽样调查需要根据拟调查问题的性质和调查对象的具体情况进行抽样设计。主要抽样方法有：随机抽样、分层抽样和分群抽样等。l专家调查：专家访谈、专家会议、Delphi法等。l调查方式：书面问卷、电话访谈、当面访谈等。问卷设计要尽量避免偏差。l档案研究：通过收集和查阅有关资料获取信息。可利用的资料包括宏观社会、经济统计资料、公众传播媒介信息、专业机构业务信息等。山东经济学院市场预测方法l定性预测通过分析历史资料和研究未来条件，凭借预测人员的经验和判断推理能力进行预测。可采用Delphi法、组织专家小组进行分析判断等。l定量预测根据统计数据，运用数学分

8、析技术，建立表现变量间数量关系的模型进行预测。l常用的方法l趋势外推法：移动平均法、指数平滑法、季节指数法、包络线趋势预测法等。l因果分析法：回归分析法、相关分析法等。山东经济学院市场壁垒分析l技术壁垒：能否获得所需要的专门技术？技术壁垒：能否获得所需要的专门技术？l规模壁垒：能否达到一定的经济规模？规模壁垒：能否达到一定的经济规模？l投资能力l市场有效需求及可能取得的市场份额l政策壁垒：政府对市场有哪些管制政策？政策壁垒：政府对市场有哪些管制政策？l投资许可l生产许可l能否打破既成的市场格局，取得一定的市场份额？能否打破既成的市场格局，取得一定的市场份额？l先入企业的技术与品牌优势l先入企业

9、的排他性联盟l用户对后进入者的认可山东经济学院项目规模选择l劳动力和生产资料的集中程度l影响因素：市场需求行业的技术经济特点资源、设备制造能力、资金等供应的可能性规模经济的要求投资主体风险承受能力山东经济学院4.4 技术研究技术研究l产品及工艺方案产品及工艺方案l产品功能l产品规格、标准l生产方法l技术参数和工艺流程l主要工艺设备选择l主要原材料、燃料、动力消耗指标l生产车间布置方案l厂内外运输方案l存贮方案l土建工程土建工程l主要建、构筑物的建筑特征及结构设计l特殊基础工程的设计l建筑材料l土建工程造价估算l其他工程其他工程l给排水工程 l动力及公用工程l防灾设施l生活福利设施山东经济学院技

10、术方案选择l技术方案选择要考虑的制约条件技术方案选择要考虑的制约条件l需求制约（需求制约（现存的需求结构及需求结构可能的变化）l资源制约（资源制约（资金、人力资源、自然资源、其它要素）l环境制约（环境制约（经济技术环境、社会文化环境、自然环境）l技术方案选择的原则技术方案选择的原则l经济性原则（经济性原则（以最小的投入取得最好的效果）l发展原则（发展原则（发展的前景及适应发展的能力）l兼容性原则（兼容性原则（与原有经济、技术、环境、社会的兼容性）l相关效果原则（相关效果原则（相关的经济、技术、环境、社会效果）l技术方案选择的视角技术方案选择的视角l技术先进性技术先进性l技术适用性技术适用性山东

11、经济学院产品方案评价l产品功能的合理性，产品在技术上的先进性；l产品在功能、技术、成本上的竞争优势；l其它产品替代该产品的可能性；l产品的市场生命周期及目前所处的阶段；l有无可能形成产品链、产品群；l是否符合国家有关技术和环境标准的要求。投入期成长期成熟期衰退期时间销售额0山东经济学院工艺方案评价l技术的先进性技术的先进性l所采用工艺和设备的技术效能、效率、能耗水平等技术参数的先进程度l技术生命周期及所采用技术在生命周期中所处的阶段l技术的成熟程度技术的成熟程度l实验室技术l经过中试的技术l已经工业化应用的技术l技术转换成本技术转换成本l技术发展趋势及所采用技术的发展前景技术发展趋势及所采用技

12、术的发展前景l与竞争技术相比，所采用技术的优势及缺陷与竞争技术相比，所采用技术的优势及缺陷山东经济学院投资条件与项目选址l自然条件自然条件l基础设施条件基础设施条件l原材料及辅助材料供应原材料及辅助材料供应l燃料动力供应燃料动力供应l人力资源条件人力资源条件l技术支持条件技术支持条件l产业协作条件产业协作条件l社会、经济、人文条件社会、经济、人文条件l政策环境政策环境l主要原材料、燃料动力费主要原材料、燃料动力费用估算用估算l土地费用土地费用l其它应考虑的因素其它应考虑的因素l与政府的关系与政府的关系l经济体制与市场机制经济体制与市场机制l目标市场目标市场l战略布局战略布局l各备选方案比较各备

13、选方案比较山东经济学院投资估算与资金筹措l固定资产投资估算固定资产投资估算l固定资产构建费用固定资产构建费用l无形资产获取费用无形资产获取费用l递延资产递延资产l预备费预备费l流动资金估算流动资金估算l流动资产流动资产l流动负债流动负债l资金筹措资金筹措l资金来源资金来源l项目筹资方案项目筹资方案l建设期贷款利息建设期贷款利息l投资使用计划投资使用计划l投资使用计划投资使用计划l借款偿还计划借款偿还计划4.5 经济评价山东经济学院财务分析l财务预测财务预测l投资估算与资金筹措投资估算与资金筹措l销售收入预测销售收入预测l成本费用预测成本费用预测l财务报表编制财务报表编制l损益表损益表l资产负债

14、表资产负债表l资金来源与运用表资金来源与运用表l现金流量表现金流量表l其它辅助报表其它辅助报表l资金规划资金规划l资金来源与运用资金来源与运用l资金平衡资金平衡l财务效果评价财务效果评价l盈利能力评价盈利能力评价l清偿能力评价清偿能力评价l不确定性分析不确定性分析l盈亏平衡分析盈亏平衡分析l敏感性分析敏感性分析l概率分析概率分析山东经济学院4.6 社会评价社会评价公共项目和对国民经济和社会利益有重要影响的项目，在可行性研究中需要作国民经济与社会效益分析。l确定国民经济与社会目标l辨识项目的国民经济与社会效益及费用l直接效益及费用、间接效益及费用l内部效益及费用、外部效益及费用l有形效益及费用、

15、无形效益及费用l确定国民经济与社会效益评价参数l项目国民经济与社会效益综合评价山东经济学院项目财务评价8.2.1 财务评价概述财务评价概述1.财务评价概念财务评价概念 投资项目财务效益评估是根据现行的财税制度和价格体系，投资项目财务效益评估是根据现行的财税制度和价格体系，分析、计算项目分析、计算项目直接直接发生的财务效益和费用，编制财务报表，计发生的财务效益和费用，编制财务报表，计算评价指标，考察项目的算评价指标，考察项目的盈利能力盈利能力、清偿能力清偿能力以及以及外汇平衡能力外汇平衡能力，从而据以判别项目在财务上的从而据以判别项目在财务上的可行性可行性。特点：。特点：评价目标：给投资主体带来

16、的利润最大化；评价目标：给投资主体带来的利润最大化；评价角度：投资主体；评价角度：投资主体；费用和收益识别：给投资主体带来的直接费用和收益；费用和收益识别：给投资主体带来的直接费用和收益；价格：市场价格；价格：市场价格；主要参数：国家现行财税制度。主要参数：国家现行财税制度。山东经济学院2.财务效益评估的程序（1）财务收益和支出的识别）财务收益和支出的识别（2）财务收益和支出的测算）财务收益和支出的测算（3）财务评价报表的编制）财务评价报表的编制（4）财务评价指标体系的计算与分析评价）财务评价指标体系的计算与分析评价山东经济学院3.、财务评价的内容l盈利能力分析盈利能力分析l清偿能力分析清偿能

17、力分析l不确定性分析不确定性分析山东经济学院 投资回收期投资利润率投资利税资本金利润率借款偿还期资产负债率流动比率速动比率财务净现值财务内部收益率动态投资回收期财务外汇净现值换汇成本或节汇成本静态指标动态指标评价指标体系投资收益率财务状况指标4.财务评价指标体系财务评价指标体系山东经济学院 财务评价基础数据测算1.财务评价的基础数据财务评价的基础数据2.投资估算投资估算3.资金规划资金规划4.项目计算期的确定项目计算期的确定5.收入、成本和销售税金的测算收入、成本和销售税金的测算6.利润分配与借款还本付息测算利润分配与借款还本付息测算山东经济学院现金流量表的编制1.项目现金流量表项目现金流量表

18、2.现金流量表的计算现金流量表的计算山东经济学院 财务评价报表的编制及评价指标1.财务评价报表财务评价报表2.财务损益表编制及评价指标计算财务损益表编制及评价指标计算3.现金流量表编制及评价指标计算现金流量表编制及评价指标计算4.资金来源与运用表编制及评价指标计算资金来源与运用表编制及评价指标计算5.资产负债表编制及评价指标计算资产负债表编制及评价指标计算6.外汇平衡表编制与分析外汇平衡表编制与分析山东经济学院 项目的国民经济评价国民经济评价概述国民经济评价概述1 1、国民经济评价的概念、国民经济评价的概念 国民经济评价，是按资源合理配置的原则，从国家整体国民经济评价，是按资源合理配置的原则，

19、从国家整体角度考察技术方案的效益与费用，用影子价格、影子工资、角度考察技术方案的效益与费用，用影子价格、影子工资、社会折现率等经济参数，分析计算技术方案对国民经济的社会折现率等经济参数，分析计算技术方案对国民经济的净贡献，从而评价技术方案的经济合理性。净贡献，从而评价技术方案的经济合理性。（影子价格影子价格，又称为最优计划价格，是指当社会经济处于某，又称为最优计划价格，是指当社会经济处于某种最优状态时，能够反映社会劳动的消耗、资源的稀缺程种最优状态时，能够反映社会劳动的消耗、资源的稀缺程度和市场供求状况的价格。它不用于商品交换，而仅用于度和市场供求状况的价格。它不用于商品交换，而仅用于预测、计

20、划和项目国民经济效益分析等目的。）预测、计划和项目国民经济效益分析等目的。）（劳动力的影子价格称为（劳动力的影子价格称为影子工资影子工资。它用于衡量国家和社。它用于衡量国家和社会为投资项目使用劳动力而付出的代价。）会为投资项目使用劳动力而付出的代价。）山东经济学院2.国民经济评价与财务评价的关系1.1.相同点相同点（1）评价目的类同：寻求最有利的投资方案；盈利性进行评价（2）评价的基础相同。（3）基本分析方法和主要评价指标类同。2.不同点不同点（1）评价的角度不同。（2）费用和效益的含义和划分范围不同。财务评价根据项目直接发生的财务收支，计算项目的费用和效益。国民经济评价则从全社会的角度考察项

21、目的费用和效益，这时项目的有些收入和支出,从全社会的角度考虑，不能作为社会费用或收益，例如，税金和补贴、银行贷款利息。山东经济学院（3）采用的价格体系不同。财务评价用市场价格；国民经济评价用影子价格。（4）使用的参数不同。财务评价用基准收益率；国民经济评价用社会折现率。财务基准收益率依分析问题角度的不同而不同，而社会折现率则是全国各行业各地区都是一致的。（5）两者对项目决策的影响山东经济学院1、识别效益和费用的原则、识别效益和费用的原则 基本原则基本原则以国民收入最大化为目标 凡是增加国民收入国民经济效益 凡是减少国民收入国民经济费用边界原则边界原则流入财务效益 流出财务费用 直接(内部)效果

22、间接(外部)效果国家资源变动原则资源变动原则财务评价：计算财务效益和费用依据的是货币的变动。国民经济评价：考察国民经济效益和费用依据的是社会资源社会资源的真实变动。凡是增加社会资源的项目产出都是国民经济效益，凡是减少社会资源的项目投入都是国民经济费用注意：这里的资源指的是稀缺资源而不是闲置或不付出代价就可自由使用的物 国民经济评价效益和费用的识别国民经济评价效益和费用的识别山东经济学院2.直接效益与直接费用内部效果（1）直接效益）直接效益是项目产出物直接生成，并在项目范围内计算的经济效益。一般表现为：增加项目产出物或者服务的数量以满足国内需求的效益；替代效益较低的相同或类似企业的产出物或者服务

23、，使被替代企业减产（停产）从而减少国家有用资源耗费或者损失的效益；增加出口或者减少进口从而增加或者节支的外汇等。（2）直接费用）直接费用是项目使用投入物所形成，并在项目范围内计算的费用。一般表现为：其他部门为本项目提供投入物，需要扩大生产规模所耗费的资源费用；减少对其他项目或者最终消费投入物的供应而放弃的效益；增加进口或者减少出口从而耗用或者减少的外汇等。山东经济学院2间接效益与间接费用外部效果外部效果是指项目对国民经济做出的贡献与国民经济为项目付出的代价中，在直接效益与直接费用中未得到反映的那部分效益（间接间接效益效益）与费用（间接费用间接费用）。外部效果应包括以下几个方面：（1）产业关联效果）产业关联效果。例如建设一个水电站，一般除发电、防洪灌溉和供水等直接效果外，还必然带来养殖业和水上运动的发展，以及旅游业的增进等间接效益。此外，农牧业还会因土地淹没而遭受一定的损失（间接费用）。（2）环境和生态效果）环境和生态效果。例如发电厂排放的烟尘可使附近田园的作物产量减少，质量下降，化工厂排放的污水可使附近江河的鱼类资源骤减。（3）技术扩散效果）技术扩散效果。技术扩散和示范效果是由于建设技术先进的项目会培养和造就大量的技术人和管理人员。他们除了为本项目服务外，由于人员流动、技术交流对整个社会经济发展也会带来好处。