《财务预测》PPT课件.ppt

1、2022-7-301第三章第三章 财务预测财务预测 本章内容框架本章内容框架:第一节第一节 财务预测概述财务预测概述 第二节第二节 资金需要量预测资金需要量预测 第三节第三节 利润预测利润预测2022-7-302第一节第一节 财务预测概述财务预测概述n一、财务预测的意义和目的一、财务预测的意义和目的n财务预测是指财务工作者根据企业过去一段时间财务预测是指财务工作者根据企业过去一段时间财务活动的资料，财务活动的资料，对企业未来财务活动对企业未来财务活动的发展变的发展变动趋势及其财务成果动趋势及其财务成果做出科学的预计和判断做出科学的预计和判断。n财务预测的目的，是为了体现财务管理的事先性，财务预

2、测的目的，是为了体现财务管理的事先性，即帮助财务人员认识和控制未来的不确定性，使即帮助财务人员认识和控制未来的不确定性，使对未来的无知降到最低限度。对未来的无知降到最低限度。2022-7-303二、财务预测的作用二、财务预测的作用（一）财务预测是进行经营决策的重要依据（一）财务预测是进行经营决策的重要依据（二）财务预测是公司合理安排收支，提高（二）财务预测是公司合理安排收支，提高资金使用效益的基础。资金使用效益的基础。（三）财务预测是提高公司管理水平的重要（三）财务预测是提高公司管理水平的重要手段。手段。2022-7-304三、财务预测的种类三、财务预测的种类n（一）长期财务预测、中期财务预测

3、和（一）长期财务预测、中期财务预测和短期财务预测短期财务预测n（二）资金需要量预测、销售预测、成（二）资金需要量预测、销售预测、成本费用预测和利润预测本费用预测和利润预测n（三）定性财务预测和定量财务预测（三）定性财务预测和定量财务预测2022-7-305四、财务预测的原则四、财务预测的原则（一）连续性原则（一）连续性原则（二）关键因素原则（二）关键因素原则（三）客观性原则（三）客观性原则（四）科学性原则（四）科学性原则（五）经济型原则（五）经济型原则2022-7-306五、财务预测的程序五、财务预测的程序（一）明确预测对象和目标。（一）明确预测对象和目标。（二）制定预测计划。（二）制定预测计

4、划。（三）收集整理资料。（三）收集整理资料。（四）确定预测方法。（四）确定预测方法。（五）进行实际预测。（五）进行实际预测。（六）评价与修正预测结果。（六）评价与修正预测结果。2022-7-307第二节资金需要量预测第二节资金需要量预测资金需要量预测主要包含两方面的内容：资金需要量预测主要包含两方面的内容：一是对日常生产经营资金需求的预测；一是对日常生产经营资金需求的预测；二是对扩展业务追加资金的预测，即投资额二是对扩展业务追加资金的预测，即投资额的预测的预测 2022-7-308一、生产经营资金需求的预测一、生产经营资金需求的预测(一一)销售百分比法销售百分比法（Percentage of

5、Sale Method）n销售百分比法的基本原理：销售百分比法的基本原理：某项资产（或负债）预测值某项资产（或负债）预测值=预测销售收入预测销售收入该资产（负债）占销售收入百分比该资产（负债）占销售收入百分比2022-7-309假定基础假定基础:（1）企业的部分资产和负债与销售额同比例）企业的部分资产和负债与销售额同比例变化；存在着稳定的百分比关系。变化；存在着稳定的百分比关系。（2）企业各项资产、负债与所有者权益结构）企业各项资产、负债与所有者权益结构已达到最优。已达到最优。2022-7-3010n销售百分比法应用的依据：是会计恒等销售百分比法应用的依据：是会计恒等式式,即资产即资产=负债负

6、债+所有者权益所有者权益n要点：资产为企业资金占用，而负债和要点：资产为企业资金占用，而负债和所有者权益是资金的来源。所有者权益是资金的来源。2022-7-3011销售百分比法操作程序销售百分比法操作程序分析资产负债分析资产负债表表采用销售采用销售百分比法百分比法列示简表列示简表确定需要确定需要增加的资增加的资金总量金总量确定对确定对外资金外资金需求量需求量2022-7-3012分析步骤分析步骤 ：（1 1）分析销售规模与资产负债表上各项目的）分析销售规模与资产负债表上各项目的关系，区分受销售规模影响的敏感项目和不关系，区分受销售规模影响的敏感项目和不受销售规模影响的非敏感项目。受销售规模影响

7、的非敏感项目。（2 2）确定筹资敏感项目与销售收入的百分比）确定筹资敏感项目与销售收入的百分比（3 3）确定企业外部融资金额）确定企业外部融资金额2022-7-3013预计资产预计负债预计资产预计负债+预计所有者权益，预计所有者权益，表明企业资金占用多于资金来源，因此表明企业资金占用多于资金来源，因此企业需要从外部追加资金。企业需要从外部追加资金。需追加的资金需追加的资金=预计的资产预计的资产-预计负债预计负债-预预计的所有者权益。计的所有者权益。2022-7-3014 或者从增量的角度考虑：或者从增量的角度考虑：外界资金需要量外界资金需要量=增加的资产增加的资产-增加的负债增加的负债-增增加

8、的留存收益加的留存收益 2022-7-3015例题例题 计算变动性项目的销售百分率计算变动性项目的销售百分率资产项目资产项目 占销售收占销售收入百分比入百分比 预测数预测数（万元）（万元）负债及权负债及权益项目益项目 占销售收占销售收入百分比入百分比 预测数预测数（万元）（万元）现现 金金应收账款应收账款存存 货货固定资产净值固定资产净值5 515153030不变动不变动5 51200001200001515 1200001200003030 1200001200003000030000应付费用应付费用应付账款应付账款短期借款短期借款公司债券公司债券实收资本实收资本留存收益留存收益 10105

9、 5不变动不变动不变动不变动不变动不变动不变动不变动 1010120000 120000 5 5 1200001200002500025000100001000020000200001000010000资产合计资产合计50509000090000负债及权负债及权益合计益合计 15%15%83000830002022-7-3016增加的留存收益增加的留存收益=预计销售收入预计销售收入销售净利率销售净利率收益留存率收益留存率对于增加的留存收益，应该采用预计销售收入计算对于增加的留存收益，应该采用预计销售收入计算.并且并且公公司法司法规定企业应当按照当期实现的税后利润的规定企业应当按照当期实现的税后

10、利润的10%10%计提法计提法定盈余公积金，一定比例计提任意盈余公积金，所以销售留存定盈余公积金，一定比例计提任意盈余公积金，所以销售留存率不会小于率不会小于10%10%。2022-7-3017增加的留存收益：增加的留存收益：=100 000=100 000（1 120%20%）10%10%（1 160%60%）=4 800(=4 800(万元万元)企业外部筹资额：企业外部筹资额：=需追加的资金预计的留存收益需追加的资金预计的留存收益 =7 000=7 0004 8004 800 =2200(=2200(万元万元)2022-7-3018公式：公式：对外筹资需要量对外筹资需要量式中：式中：A为随

11、销售变化的资产（变动资产）为随销售变化的资产（变动资产）;B为随为随销售变化的负债（变动负债）销售变化的负债（变动负债）;S1为基期销售为基期销售额额;S2为预测期销售额为预测期销售额;为销售的变动额为销售的变动额;P为销售为销售净利率净利率;E为收益留存比率。为收益留存比率。211SEPSSBSSA2022-7-3019(二二)资金习性预测法资金习性预测法资金的习性，是指根据资金的变动与产资金的习性，是指根据资金的变动与产销量变动之间的依存关系。按照资金与产销量变动之间的依存关系。按照资金与产销量之间的依存关系，可以把资金区分为销量之间的依存关系，可以把资金区分为不变资金、变动资金、不变资金

12、、变动资金、和半变动资金和半变动资金。y=a+bx式中：式中：a为不变资金，为不变资金，b为单位产销量所需变动资金为单位产销量所需变动资金2022-7-30201、高低点法、高低点法资金预测的高低点法是指根据企业一定期间最高业务资金预测的高低点法是指根据企业一定期间最高业务量和最低业务量资金占用的历史资料进行预测的一种方量和最低业务量资金占用的历史资料进行预测的一种方法。其法。其a、b数值可采用高低点法求得。数值可采用高低点法求得。高低点法的计算公式为：高低点法的计算公式为：a=最高收入期资金占用量最高收入期资金占用量-b最高销售收入最高销售收入或或=最低收入期资金占用量最低收入期资金占用量-

13、b最低销售收入最低销售收入 看书例题看书例题最低销售收入最高销售收入最低收入期资金占用量最高收入期资金占用量-b2022-7-30212、回归直线法、回归直线法回归直线法是根据若干期业务量和资金占用的历史资料，回归直线法是根据若干期业务量和资金占用的历史资料，运用最小平方法原理计算不变资金和单位销售额的变动运用最小平方法原理计算不变资金和单位销售额的变动资金的一种资金习性分析方法。其计算公式为：资金的一种资金习性分析方法。其计算公式为：nY=a+bX xbnay 2xbxaxy2022-7-3022 222)(iiiiiiixxnyxxyxa22)(iiiiiixxnyxyxnbiixnayb

14、回归直线法是一种计算结果最为精确的方法回归直线法是一种计算结果最为精确的方法2022-7-3023二、投资额的预测二、投资额的预测n（一）投资额预测的基本程序（一）投资额预测的基本程序n1.确定可以进行投资的投资项目。确定可以进行投资的投资项目。n2.预测各个项目的投资额。预测各个项目的投资额。n3.汇总并进行相应调整，确定一定时期汇总并进行相应调整，确定一定时期内企业投资总额。内企业投资总额。2022-7-3024（二）内部投资额的预测（二）内部投资额的预测n1.内部投资额的构成内容内部投资额的构成内容n（1）投资前期费用。）投资前期费用。n（2）设备购置费用。）设备购置费用。n（3）设备安

15、装费用。）设备安装费用。n（4）建筑工程费用。）建筑工程费用。n（5）营运资金的垫支。）营运资金的垫支。n（6）预备费用。）预备费用。n2.内部投资额预测的内部投资额预测的基本方法基本方法n（1）逐项测算法。）逐项测算法。n（2）单位生产能力估）单位生产能力估算法。算法。n（3）直接查定法。）直接查定法。2022-7-3025(1)逐项测算法逐项测算法【例】某企业准备建一条新的生产线，经过认真调查【例】某企业准备建一条新的生产线，经过认真调查研究和分析，预计各项支出如下：投资前费用研究和分析，预计各项支出如下：投资前费用10000元；设备购置费用元；设备购置费用500000元；设备安装费元；设

16、备安装费用用100000元；建筑工程费用元；建筑工程费用400000元；投产时元；投产时需垫支营运资金需垫支营运资金50000元；不可预见费按上述总支元；不可预见费按上述总支出的出的5计算，则该生产线的投资总额为：计算，则该生产线的投资总额为：（1000050000010000040000050000）（15%）=1113000（元）（元）2022-7-3026(2)单位生产能力估算法单位生产能力估算法 单位生产能力估算法是根据同类项目的单位生产能力投资额和拟建项单位生产能力估算法是根据同类项目的单位生产能力投资额和拟建项目的生产能力来估算投资额的一种方法。目的生产能力来估算投资额的一种方法。

17、一般生产能力越大，则所需投资额越多，两者之间存在着一定一般生产能力越大，则所需投资额越多，两者之间存在着一定的数量关系。可以用下列公式预测投资额：的数量关系。可以用下列公式预测投资额：拟建项目投资总额同类企业单位生产能力投资额拟建项目投资总额同类企业单位生产能力投资额拟建项目生产能力拟建项目生产能力生产能力是指投资项目建成投产后每年达到的产量。如生产电视机生产能力是指投资项目建成投产后每年达到的产量。如生产电视机10000台、生产台、生产服装服装50000套等。套等。2022-7-3027(3)直接查定法直接查定法 直接查定法是通过企业预测期生产任务与各类固定资产生直接查定法是通过企业预测期生

18、产任务与各类固定资产生产能力相平衡直接确定固定资产需要量的一种方法。是核定产能力相平衡直接确定固定资产需要量的一种方法。是核定生产设备需要量的基本方法。生产设备需要量的基本方法。基本做法是：首先计算完成产销任务需要的生产能力基本做法是：首先计算完成产销任务需要的生产能力(按产按产量或台时表示量或台时表示)和单台生产设备的生产能力和单台生产设备的生产能力(按产量或台时表按产量或台时表示示)；然后确定固定资产需要量。；然后确定固定资产需要量。看例题看例题 2022-7-3028例如：某例如：某C种设备计划年度需承担甲型轴承零件种设备计划年度需承担甲型轴承零件5000套的加工任务，单位甲型轴承零件用

19、套的加工任务，单位甲型轴承零件用C种设备现行种设备现行加工定额台时为加工定额台时为5.4台时，企业根据自行的工艺条台时，企业根据自行的工艺条件，定额台时指标的改进系数为件，定额台时指标的改进系数为98。企业实行两。企业实行两班工作制，每班工作时间为班工作制，每班工作时间为7小时，全年制度工作小时，全年制度工作天数为天数为257天，平均修机停工天数为天，平均修机停工天数为10天，则天，则C种种设备需要量为：设备需要量为：2022-7-3029 =8（台）（台）72)10257(%984.550002022-7-3030其计算公式是：其计算公式是：某种生产设备需要量年计划生产任务（实某种生产设备需

20、要量年计划生产任务（实物量或台时数）物量或台时数）年单台设备生产能力年单台设备生产能力（实物量或台时数）（实物量或台时数）通常用台时数表示。通常用台时数表示。2022-7-3031（1 1）年计划生产任务台时定额总数）年计划生产任务台时定额总数 (计划产量计划产量单位产品台时定额单位产品台时定额)定额改进系数定额改进系数单位产品台时定额即技术资料规定现行定额台时。单位产品台时定额即技术资料规定现行定额台时。定额改进系数预测年度估计新定额台时定额改进系数预测年度估计新定额台时/单位产品现单位产品现行定额台时行定额台时单台设备的生产能力是指单台设备所能生产某种产品的单台设备的生产能力是指单台设备所

21、能生产某种产品的最大年产量或单台设备全年有效工作时间最大年产量或单台设备全年有效工作时间 2022-7-3032 （2）年单台设备计划有效工作时数（全）年单台设备计划有效工作时数（全年制度工作日数设备检修停机日数）年制度工作日数设备检修停机日数）每每天开工班次天开工班次每班工作时间每班工作时间 全年制度工作日数是全年日历天数减去法定全年制度工作日数是全年日历天数减去法定节假日和厂休日数。节假日和厂休日数。2022-7-3033也要会用下式计算：也要会用下式计算：某种生产设备需要量该种生产设备现有数量某种生产设备需要量该种生产设备现有数量该种生产设备现有数量该种生产设备现有数量该种设备预测负荷系

22、数该种设备预测负荷系数某种设备负荷系数某种设备负荷系数1，表明该种设备不足；，表明该种设备不足；某种设备负荷系数某种设备负荷系数1，表明该种设备足够。，表明该种设备足够。时时间间单单台台设设备备全全年年有有效效工工作作该该种种设设备备现现有有数数量量额额总总台台时时该该种种设设备备年年预预测测需需用用定定2022-7-3034 例如：某企业生产甲、乙两种产品，现有设备例如：某企业生产甲、乙两种产品，现有设备1212台，计划年度甲产台，计划年度甲产品产量为品产量为300300台，乙产品产量为台，乙产品产量为500500台。单位产品定额台时：甲产品台。单位产品定额台时：甲产品120120台时，乙产

23、品台时，乙产品6060台时。定额改进系数为台时。定额改进系数为9898。企业计划工作日数。企业计划工作日数为为238238天（节假日天（节假日111111天，检修停工天，检修停工1616天），每天开工两班，每班工作天），每天开工两班，每班工作7.57.5个小时。计算该设备需要量及设备负荷系数。个小时。计算该设备需要量及设备负荷系数。该种生产设备需要量该种生产设备需要量 1818（台）（台）该种设备负荷系数该种设备负荷系数18/1218/121.51.55722389860500120300.%)(2022-7-3035 学习这部分内容时，应掌握计算公式中各组成因学习这部分内容时，应掌握计算公式

24、中各组成因素的具体内容，并能熟练运用上述公式计算设备素的具体内容，并能熟练运用上述公式计算设备生产能力台时数、设备计划任务台时数和设备需生产能力台时数、设备计划任务台时数和设备需要量。要量。另外，固定资产需要量的预测也可采用产值资产另外，固定资产需要量的预测也可采用产值资产率法。即：率法。即：固定资产需要量预测年度工业总产值固定资产需要量预测年度工业总产值正常年度正常年度产值固定资产率（产值固定资产率（1-预测年度固定资产利用率提预测年度固定资产利用率提高的）高的）2022-7-3036（三）对外投资额的预测（三）对外投资额的预测1.对外直接投资的预测对外直接投资的预测n对外直接投资又称对外联

25、营投资，是指企业对外直接投资又称对外联营投资，是指企业直接把现金、实物资产、无形资产等投向其直接把现金、实物资产、无形资产等投向其他企业或与其他企业共同投资兴建新企业。他企业或与其他企业共同投资兴建新企业。n其有关计算公式为：其有关计算公式为：对外直接投资额投资项目或拟新建企业投对外直接投资额投资项目或拟新建企业投资总额资总额本企业投资占总投资额的比重本企业投资占总投资额的比重2022-7-30372.对外证券投资的预测对外证券投资的预测 证券投资包括两类：证券投资包括两类：n一类是为控制其他企业而进行的权益性股票投资；一类是为控制其他企业而进行的权益性股票投资；n另一类是以获取利润为目的的投

26、资，包括收益性股另一类是以获取利润为目的的投资，包括收益性股票投资和长期债券投资。票投资和长期债券投资。2022-7-3038（1）为控制一个企业所需投资额的预测）为控制一个企业所需投资额的预测为控制一个企业所需投资额可计算如下：为控制一个企业所需投资额可计算如下：YMhP式中，式中，Y为控制一个企业所需投资额；为控制一个企业所需投资额；M目标公司发行在外的股数总额；目标公司发行在外的股数总额；h为实现控制的目的所需最低股权比例；为实现控制的目的所需最低股权比例；P收购时股票的平均价格。收购时股票的平均价格。2022-7-3039（2）为利润目的而进行证券投资额的预测）为利润目的而进行证券投资

27、额的预测收益性证券投资一般是根据证券市场上的市场行情临时做出的决策。收益性证券投资一般是根据证券市场上的市场行情临时做出的决策。计算公式为：计算公式为：Y 式中，式中，Y证券投资额；证券投资额；Wi第第i种证券的投资数量；种证券的投资数量；Pi第第i种证券的价格。种证券的价格。n1iiPiW2022-7-3040例：某公司拟在例：某公司拟在2008年进行如下投资：国库券年进行如下投资：国库券1000张，每张价格张，每张价格1000元；元；AAA级债券级债券500张，张，每张价格每张价格980元；时代公司股票元；时代公司股票10万股，每股价万股，每股价格预计为格预计为10元；中科公司股票元；中科

28、公司股票12万股，每股价万股，每股价格为格为8元，则其证券投资额为：元，则其证券投资额为：100010005009801000001012000083450000（元）（元）2022-7-3041第三节第三节 利润预测利润预测 一、利润预测的意义一、利润预测的意义 二、利润预测的方法二、利润预测的方法2022-7-3042一、利润预测的意义一、利润预测的意义n利润预测是为了掌握利润的变化趋势，制定科学利润预测是为了掌握利润的变化趋势，制定科学的利润目标。的利润目标。n利润预测对企业的经营决策具有重要的意义。利润预测对企业的经营决策具有重要的意义。n利润预测也是企业加强利润管理的重要措施。利润预

29、测也是企业加强利润管理的重要措施。2022-7-3043二、利润预测的方法二、利润预测的方法 本量利分析法本量利分析法 相关比率法相关比率法 因素测算法因素测算法2022-7-3044（一）本量利分析法（一）本量利分析法 （cost-volume-profit analysis）本量利分析法全称为本量利分析法全称为“成本业务量（生产量成本业务量（生产量或销售量）或销售量）利润分析法利润分析法”，也称损益平衡，也称损益平衡分析法，它主要根据业务量、成本和利润三分析法，它主要根据业务量、成本和利润三者之间的相互关系，综合分析预测利润的一者之间的相互关系，综合分析预测利润的一种方法。种方法。2022

30、-7-3045量本利的数学模型，主要有以下三种表达方式：量本利的数学模型，主要有以下三种表达方式：1.损益方程式。损益方程式。利润利润=销售收入销售收入 总成本总成本=销售收入销售收入 变动成本变动成本 固定成本固定成本=销售量销售量单价销售量单价销售量单位变动成本固定成本单位变动成本固定成本=销售量销售量（单价单位变动成本）固定成本（单价单位变动成本）固定成本 看例题书看例题书P72。应当注意：上述公式中的利润一般是指未扣除利息和所得税应当注意：上述公式中的利润一般是指未扣除利息和所得税以前的利润，即息税前利润（通常用以前的利润，即息税前利润（通常用EBIT表示）。表示）。2022-7-30

31、46n2.边际贡献方程式。边际贡献方程式。n所谓边际贡献是指销售收入与相应变动成本之间的差所谓边际贡献是指销售收入与相应变动成本之间的差额，也称贡献边际、贡献毛益或创利额。用下列公式额，也称贡献边际、贡献毛益或创利额。用下列公式表示：表示：n边际贡献边际贡献=销售收入变动成本销售收入变动成本n根据边际贡献的概念，量本利的基本损益方程式可以根据边际贡献的概念，量本利的基本损益方程式可以变换成边际贡献方程式。其计算公式为：变换成边际贡献方程式。其计算公式为：n利润利润=边际贡献边际贡献 固定成本固定成本2022-7-30473.量本利图。销售量、成本和利润之间的关系反量本利图。销售量、成本和利润之

32、间的关系反映在直角坐标系中，所形成的图形就是量本利映在直角坐标系中，所形成的图形就是量本利图。也称盈亏临界图或损益平衡图。如书图。也称盈亏临界图或损益平衡图。如书P71图图3-1所示。所示。保本点的预测保本点的预测-即保本销售量即保本销售量2022-7-3048（二）相关比率法（二）相关比率法 相关比率的计算公式为：相关比率的计算公式为：利润利润=预计销售收入预计销售收入销售收入利润率销售收入利润率利润利润=预计平均资金占用额预计平均资金占用额资金利润率资金利润率2022-7-3049n例例3-17：申光电器厂：申光电器厂2004年实现利润总额年实现利润总额为为40万元，预计年利润增长率为万元

33、，预计年利润增长率为6。则。则2005年的目标利润为多少？年的目标利润为多少？n根据相关比率计算如下：根据相关比率计算如下：n40（1+6%）=42.4（万元）（万元）2022-7-3050n例例3-18：华兴公司基期销售利润为：华兴公司基期销售利润为350000元，销售利润率为元，销售利润率为20，计划年度采取加速，计划年度采取加速资金周转等措施，可使销售收入提高资金周转等措施，可使销售收入提高10，由于成本降低可是销售利润率增加由于成本降低可是销售利润率增加1，预测，预测计划年度销售利润。计划年度销售利润。n（1+10）（20+1）404250（元）（元）2022-7-3051（三）因素测

34、算法（三）因素测算法n因素测算法是在基期利润水平的基础上，根据计划期影因素测算法是在基期利润水平的基础上，根据计划期影响利润变动的各项因素，预测企业计划期的利润额。响利润变动的各项因素，预测企业计划期的利润额。n影响利润的主要因素有：销售量、销售价格、变动成本、影响利润的主要因素有：销售量、销售价格、变动成本、固定成本总额等。固定成本总额等。n采用因素测算法预测利润的公式为：采用因素测算法预测利润的公式为：利润预测值利润预测值=基期利润计划期各种因素的变动而增加基期利润计划期各种因素的变动而增加或减少的利润或减少的利润2022-7-3052例题资料例题资料：人大习题P241B企业生产甲产品在市

35、场上深受消费者的欢迎。通过深入的市企业生产甲产品在市场上深受消费者的欢迎。通过深入的市场调查，提出了利润增长目标。具体资料如下：场调查，提出了利润增长目标。具体资料如下：2005年甲年甲产品的销售量为产品的销售量为100 000件，销售价格为件，销售价格为35元，单位变动元，单位变动成本为成本为20元，固定成本为元，固定成本为300 000元，该年度利润总额为元，该年度利润总额为1200000元。通过调查发现加强促销和改善售后服务质量、元。通过调查发现加强促销和改善售后服务质量、挖掘内部潜力，可以使得：挖掘内部潜力，可以使得：(1)价格提高到价格提高到36.2元，同时会元，同时会增加增加0.2

36、元元/件的促销和售后服务费用；（件的促销和售后服务费用；（2）销售量最多可）销售量最多可以增加以增加5%；（；（3）最多可以使单位变动成本降到）最多可以使单位变动成本降到19.5元，元，固定成本降到固定成本降到290000元。利用上述资料分析确定元。利用上述资料分析确定B企业能企业能否达到利润增长否达到利润增长20%的目标。若能，实际利润可能达到多的目标。若能，实际利润可能达到多少？少？目标利润目标利润=1200000（1+20%）=1440000元元2022-7-3053首先通过计算确定单一因素变化能否达到首先通过计算确定单一因素变化能否达到利润增长利润增长20%的目标；的目标；然后按顺序计

37、算，综合利用各种因素能否然后按顺序计算，综合利用各种因素能否达到。达到。计算实际利润。计算实际利润。2022-7-3054例题资料例题资料：人大习题经市场调查与预测，某公司在计划期间可生产经市场调查与预测，某公司在计划期间可生产并销售并销售A产品产品800件，销售单价为件，销售单价为100元，单元，单位变动成本为位变动成本为80元，固定成本总额为元，固定成本总额为10000元。元。要求（要求（1）预测该公司在计划期间的利润）预测该公司在计划期间的利润（2）若想将利润提高）若想将利润提高10%，试对影响利润的，试对影响利润的四项因素进行分析，应采取哪些单项措施？四项因素进行分析，应采取哪些单项措

38、施？2022-7-3055例例3-19：某企业上一年度的甲产品销售量为：某企业上一年度的甲产品销售量为50 000件，销售价件，销售价格为格为20元，该产品的变动成本为元，该产品的变动成本为12元，固定成本为元，固定成本为80 000元，该年度的利润总额为元，该年度的利润总额为320 000元。经过对市场供需状况元。经过对市场供需状况的调查，本年度甲产品的预计销售量为的调查，本年度甲产品的预计销售量为55 000件，销售价格件，销售价格为为19元。据预测，该产品因改进产品设计，单位变动成本可元。据预测，该产品因改进产品设计，单位变动成本可降低至降低至10元，但固定成本会增加到元，但固定成本会增

39、加到90 000元。要求采用因素元。要求采用因素测算法计算各因素的变化对利润的影响，预测本年度利润。测算法计算各因素的变化对利润的影响，预测本年度利润。2022-7-3056根据所给的资料，测算出各因素的变化对利润的影响如下：根据所给的资料，测算出各因素的变化对利润的影响如下：用连环替代法用连环替代法基期指标：基期指标：50000（20-12）-80000=320000第一次替换：第一次替换：55000（20-12）-80000=360000第二次替换：第二次替换：55000（19-12）-80000=305000第三次替换：第三次替换：55000（19-10）-80000=415000第四次

40、替换：第四次替换：55000（19-10）-90000=4050002022-7-30571.销售量增加对利润的影响。销售量增加对利润的影响。（3600003200000）=40 000（元）（元）2.销售单价降低对利润的影响。销售单价降低对利润的影响。（305000360000）=-55 000（元）（元）3.单位变动成本降低对利润的影响。单位变动成本降低对利润的影响。（415000-305000）110000（元）（元）4.固定成本增加对利润的影响。固定成本增加对利润的影响。（405000-415000）-10 000（元）（元）2022-7-3058以上各种因素对利润的综合影响为：以上各种因素对利润的综合影响为：40000-55000+110000-10 000=85 000（元）（元）计划年度企业利润为：计划年度企业利润为：企业利润总额基期利润企业利润总额基期利润 计划期各种因素的变动而计划期各种因素的变动而增加或减少的利润增加或减少的利润320 000+85 000405 000（元）（元）