金融机构体系金融中介概述课件.ppt

1、第六章 金融中介概述（金融机构体系）n第一节 金融中介及其包括的范围n一 金融中介含义n二 金融服务业与一般产业的异同n第二节 西方国家的金融中介体系n一 西方国家金融中介体系的构成n二 各种金融中介机构简介n第三节 中国的金融中介体系n一 我国金融中介体系的构成n二 我国金融中介机构简介n第四节 国际金融机构体系n一 国际金融机构的形成和发展n二 国际金融机构简介第一节 金融中介及其包括的范围n一 金融中介含义与分类n从事金融活动的组织统称为金融中介。n金融中介、金融中介机构、金融机构三个词组交替使用，通常情况下，意思没有区别。n“中介”，狭义的使用：n“中介”，广义的使用：n本章采用广义用

2、法。n联合国统计署和SNA的分类 教P124（略）第一节 金融中介及其包括的范围（续（续1 1）n二 金融服务业与一般产业的异同（略）教P124n1.金融中介与其他产业部门的区别n2.金融中介与其他产业部门的共性：第二节 西方国家的金融中介体系n一 西方国家金融中介体系的构成 教P125 n1 金融中介体系的粗略概括：n众多银行与非银行金融机构并存的格局。其中银行机构居支配地位。n2.银行体系：大体由两部分构成n注意：同为银行，有不同的称谓；经营性质基本属于银行却不以银行为名；而与银行经营范围有别的金融中介，有的也以“银行”为名。第二节 西方国家的金融中介体系(续1）n3 非银行金融机构：n非

3、银行金融机构的资金积聚和资金运用各有特点，与存款货币银行有程度不同的区别。n主要有：教P125-127第二节 西方国家的金融中介体系(续2）n二 各种金融中介机构简介n政策性银行：n投资银行：n金融公司：第二节 西方国家的金融中介体系(续3）n储蓄银行：n农业银行：n不动产抵押银行：n信用合作社：第二节 西方国家的金融中介体系(续4）n保险公司：n跨国金融中介：第三节 中国的金融中介体系n一 我国金融中介体系的构成 n1 规范提法：以中国人民银行为领导，国有商业银行为主体，多种金融机构并存，分工协作的金融中介机构体系。n2 具体构成：教P129-136第三节 中国的金融中介体系（续1）n二 我

4、国金融中介机构简介n中央银行：n受国务院领导n具有世界各国中央银行的一般特征：n立法：n政策性银行：n由政府投资设立,根据政府决策和意向,专门从事政策性金融业务的银行。根据具体分工的不同，服务于特定的领域。n基本原则：n共有三家：n资金来源：第三节 中国的金融中介体系（续2）n国有商业银行：n共有四家：n从计划体制下的统一的只有一家银行的体系演化而来的。n无论在人员和机构网点数量上，还是在资产规模及市场占有份额上，在我国整个银行体系中均处于举足轻重的地位；在世界上的大银行排序中也处于较前列的位置。教P130 图8-1n主流的见解：实施股份化。现已开始付诸实施。n立法：中华人民共和国商业银行法第

5、三节 中国的金融中介体系（续3）n其他商业银行:n均采取股份制形式，有的已上市 P131n以1986年组建交通银行为始点。n除交通银行外，有：n中信银行 中国光大银行 华夏银行 中国民生银行 广东发展银行 深圳发展银行 招商银行 浦东发展银行 兴业银行 恒丰银行 浙商银行 渤海银行n外资参股国内银行的通路。n以城市命名的商业银行城市合作银行合并组建城市信用合作社第三节 中国的金融中介体系（续4）n金融资产管理公司 教P130n由国家投资的特定的政策性金融资产管理公司。n有四家华融、长城、东方、信达。n分别收购、管理和处置从工、农、中、建四家国有独资商业银行剥离出来的不良资产。第三节 中国的金融

6、中介体系（续5）n投资银行、券商 教P131n在我国，极少直接以投资银行命名的投资银行。为数众多的证券公司实际是金融中介机构体系中投资银行这一环节的主要力量。n证券公司分类：n我国的证券公司与国外成熟的现代投资银行存在的明显差距：第三节 中国的金融中介体系（续6）n农村信用合作社和城市信用合作社 教P132 n农村信用合作社是20世纪50年代中期在全国广大农村普遍组建起来的。但长期并不具有世人通常理解的“合作”性质。n改革开放后，对农村信用合作社进行了多次整顿、改革，但均不成功。n2003年明确，应把农村信用社逐步办成由农民、农村工商户和各类经济组织入股，为农民、农业和农村服务的社区性地方金融

7、机构，并积极探索和分类实施股份制、股份合作制、合作制各种产权制度。n城市信用合作社是在改革开放初期发展起来的。实践中，绝大部分城市信用合作社，从一开始，其合作性质即不明确。而且其中不少由于靠高息揽存以支持证券、房地产投机，先后陷入困境。n上世纪90年代中期后着手整顿。先是合并组建“城市合作银行”，随即在1998年完成约2300家城市信用社纳入90家城市商业银行的组建工作。现在，依然存在少数独立的城市信用社。第三节 中国的金融中介体系（续7）n信托投资公司 教P133 n“信托”的基本含义：n组建信托公司的出资：n我国的信托公司，虽以“信托”为名，但实际却是经营一般商业银行业务以及券商性质的业务

8、活动，乃至证券和房地产投机。而典型的信托业务发展有限。n信托公司经历多次整顿。明确必须与银行、与政府机构脱钩。n财务公司 教P133 n我国财务公司的宗旨和任务：n我国财务公司视为存款货币银行性质的金融机构。第三节 中国的金融中介体系（续8）n金融租赁公司n国外得到相当发展的金融租赁，我国没有得到发展。n邮政储蓄机构n是否组建独立的邮政储金机构，是近年来讨论的。第三节 中国的金融中介体系（续9）n保险公司n保险业是极具特色并具有很大独立性的系统。这一系统之所以被列入金融体系，是由于大量保费收入，世界各国的通例，多是用于各项金融投资。n我国保险法的相关规定，n如何改革保险资金运用管理体制，是重大

9、研究课题。n外国保险业机敏地看好中国保险市场的巨大发展潜力，纷纷来华设立分公司及代表处第三节 中国的金融中介体系（续10）n投资基金 n我国的投资基金最早产生于上世纪80年代后期，较为规范的证券投资基金产生于1997年11月证券投资基金管理暂行办法出台之后。n第一批试点证券投资基金均为封闭式基金，进入本世纪，开放式基金试点。现在是封闭型与开放型并存。n2004年初，货币市场基金正式获准发行上市。n2004年，银行办基金也进入实质性的筹备阶段。n养老基金n近些年来，我国存在一些名称形形色色带有私募基金性质的投资基金。n如何规范私募基金的发展，是我国证券市场发展中的一个重要问题。第三节 中国的金融

10、中介体系（续11）n汇金公司、中国投资公司 教P135n汇金公司的成立：n汇金公司的职责：n中国投资有限责任公司的成立：n中国投资公司的职责：n对内n对外第三节 中国的金融中介体系（续12）n在华外资金融机构 n2001年我国正式加入 WTO 后，采取循序渐进原则开放金融业。目标是在协议中所承诺的期限之前，逐步实现外资金融机构在我国享有国民待遇。n目前在境内设立的外资金融机构有：第四节 国际金融机构体系n一 国际金融机构的形成和发展 教P136n政府间国际金融机构，发端是1930年5月成立的国际清算银行 n二战后建立的国际货币基金组织IMF和简称世界银行的国际复兴开发银行。n从上世纪50年代起

11、先后建立的区域性的国际金融机构：n国际金融机构的作用：n这些机构的领导权大都被西方发达国家控制；发展中国家的呼声和建议往往得不到应有的重视和反映。第四节 国际金融机构体系（续1）n二 国际金融机构简介n国际清算银行 n国际清算银行 BIS 是由英、法、意、德、比、日的中央银行和代表美国银行界的摩根保证信托投资公司、纽约花旗银行和芝加哥花旗银行共同组成。最初隶属于第一次大战后的“国际联盟”。n国际清算银行的宗旨第四节 国际金融机构体系（续2）n国际货币基金组织 n国际货币基金组织IMF，是联合国的专门机构。n是以会员国入股方式组成的按企业经营规则运作的金融机构。美国拥有20%以上的投票权，在决策

12、中起决定作用。n宗旨是：促进国际货币合作；促进国际贸易的扩大和平衡发展；促进汇率稳定和会员国有条不紊的汇率安排；协助会员国建立多边支付制度，消除妨碍世界贸易增长的外汇管制；协助会员国克服国际收支困难（提供贷款和“建议”）。n特别提款权 SDR是基金于 1969 年创造的记账单位。n对该组织在稳定国际货币秩序方面的作用，评价分歧：第四节 国际金融机构体系（续3）n世界银行n世界银行The World Bank是与国际货币基金组织同时组建的国际金融机构。n 两个附属机构：国际开发协会IDA和国际金融公司IFC。三者统称世界银行集团。n集团的宗旨：n世界银行的主要业务活动：n国际开发协会的任务：n国际金融公司的主要任务：第四节 国际金融机构体系（续4）n亚洲开发银行n亚行1966年在东京成立，行址设在菲律宾首都马尼拉。成立初期有34个国家参加，2007年增加到67个。n亚行的宗旨：n亚行的资金来源：