1、注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)信贷风险管理与控制信贷风险管理与控制(Risk management & control mechanism)主讲人：吴涀主讲人：吴涀 (Wu Xian)1注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)授课者简历授课者简历2注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)n第一章第一章 信贷风险概论信贷风险概论n第二章第二章 信贷风险管理工具与方法信贷风险管理工具与方法n第三章第三章 巴塞尔资本协议巴塞尔资本协议 与与 信贷信贷风险管理风险管理n第四章第四章 中国银行业信贷风险监管中国银行业
2、信贷风险监管要求要求n第五章第五章 信用风险识别分析信用风险识别分析n第六章第六章 信用评级及其传统方法信用评级及其传统方法n第七章第七章 信用风险内部评级方法信用风险内部评级方法n第八章第八章 信用风险缓释技术与方法信用风险缓释技术与方法n第九章第九章 信贷组合信用风险计量信贷组合信用风险计量n第十章第十章 信用风险压力测试信用风险压力测试n第十一章第十一章 企业风险分析企业风险分析n第十二章第十二章 项目融资风险管理项目融资风险管理n第十三章第十三章 国别与行业风险分析国别与行业风险分析n第十四章第十四章 客户信用评级管理客户信用评级管理n第十五章第十五章 经济资本与风险绩效评价经济资本与
3、风险绩效评价n第十六章第十六章 风险限额管理风险限额管理n第十七章第十七章 客户授信管理客户授信管理n第十八章第十八章 信用风险监测与报告信用风险监测与报告n第十九章第十九章 贷款风险分类管理贷款风险分类管理n第二十章第二十章 信贷风险管理组织架构信贷风险管理组织架构优化与设计优化与设计n第二十一章第二十一章 国际国内信贷风险管理国际国内信贷风险管理流程比较与借鉴流程比较与借鉴n第二十二章第二十二章 信贷风险监督管理机制信贷风险监督管理机制n附录：附录： 风险管理的数理原理风险管理的数理原理信贷风险管理与控制信贷风险管理与控制 培训内容培训内容3注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证
4、项目 (CCRA)中国银行业发生了什么事？中国银行业发生了什么事？2013n2013年是银行具挑战性的一年：来自年是银行具挑战性的一年：来自于监管的规定于监管的规定n新巴塞尔新资本协议促使资本的成本新巴塞尔新资本协议促使资本的成本加剧加剧n利率自由化（利率自由化（5月月22日）势在必行会日）势在必行会压缩利差和盈利压缩利差和盈利n传统商业银行的存贷款生意必要改革传统商业银行的存贷款生意必要改革n银行的客户经理需要改名为银行的客户经理需要改名为“金融财金融财务顾问务顾问”n营运的手法从传统改动为创新改革营运的手法从传统改动为创新改革n银行更注视整体业务银行更注视整体业务(不是贷款）的不是贷款）的
5、盈利盈利n更复杂的金融产品的创新更复杂的金融产品的创新2014n2014年是银行具挑战性的一年：来自年是银行具挑战性的一年：来自于同业和异业的竞争于同业和异业的竞争n汇率自由化汇率自由化n网络金融（互联网金融）的威胁网络金融（互联网金融）的威胁注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)第一章 信贷风险概论第一节第一节 信贷风险成因及特点信贷风险成因及特点第二节第二节 信贷风险的基本要素及传导机制信贷风险的基本要素及传导机制第三节第三节 信贷风险主要类别信贷风险主要类别第四节第四节 信贷风险管理策略信贷风险管理策略第五节第五节 银行强化风险管理的必要性银行强化风险管理的必
6、要性5注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)第一节第一节 信贷风险的成因及特点信贷风险的成因及特点n信贷风险信贷风险衍生于衍生于信贷资金循环运动信贷资金循环运动过程，贷和借的运动是以过程，贷和借的运动是以偿还为条偿还为条件的付出件的付出，信贷资金是在这样的条件下被转让。然后作为已经，信贷资金是在这样的条件下被转让。然后作为已经实现的实现的资本流回资本流回，流回时，实现它的能够生产，流回时，实现它的能够生产剩余价值剩余价值的那种使用价值。的那种使用价值。n商业银行经营信贷业务的目的商业银行经营信贷业务的目的是通过是通过让渡资金让渡资金的使用权从而获得相应的使用权从而获
7、得相应的的资金价值资金价值.n信贷资金的信贷资金的二重支付和二重回流二重支付和二重回流这这四个关键节点四个关键节点都存在着不确定性。都存在着不确定性。各个环节的各个环节的“不确定性不确定性”都将直接影响到信贷资金能否完成都将直接影响到信贷资金能否完成良性循环良性循环。6注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)银行信贷资金循环示意图：银行信贷资金循环示意图：7贷款企业资金生产要素产品成本销售收入贷款本金贷款利息生产要素注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)n一、信贷风险的成因一、信贷风险的成因（一）（一）信息不对称信息不对称n信息经济学信息经
8、济学认为，在经济运行中的任何一项交易中，如果交易双方所拥有认为，在经济运行中的任何一项交易中，如果交易双方所拥有的与该项交易确的与该项交易确信息是不对称信息是不对称的，就会引起的，就会引起“逆向选择逆向选择”和和“道德风险道德风险”。（二）（二）信贷契约的不完全性信贷契约的不完全性n信贷合约是一种信贷合约是一种典型的不完全合约典型的不完全合约。不完全合约是指，由于个人的有限理。不完全合约是指，由于个人的有限理降、降、外在环境的复杂性和不确定性外在环境的复杂性和不确定性等不完美冈素的存在，合约双方不可等不完美冈素的存在，合约双方不可能详尽准确地将与交易有关的所有能详尽准确地将与交易有关的所有未来
9、可能发生的情况未来可能发生的情况及相应情况下的及相应情况下的职职责和权利责和权利写进合约。写进合约。（三）（三）信贷资产的专用性信贷资产的专用性n金融交易中资产的专用一般是指金融交易中资产的专用一般是指金融资产的流动性程度金融资产的流动性程度，流动性高、可转流动性高、可转换能力强换能力强的金融资产，其的金融资产，其专用性就差、通用性强专用性就差、通用性强；而；而流动性低和可转换能流动性低和可转换能力差力差的金融资产，其的金融资产，其专用性就强、通用性就差专用性就强、通用性就差。（四）（四）高负债经营高负债经营8注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)n二、信贷风险的主
10、要特点二、信贷风险的主要特点（一）（一）客观性客观性（二）（二）隐蔽性隐蔽性（三）（三）周期性周期性（四）（四）可控性可控性9注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)第二节第二节 信贷风险的基本要素及传导机制信贷风险的基本要素及传导机制n信贷风险信贷风险的基本要素：的基本要素：风险因素、风险事件、风险损失风险因素、风险事件、风险损失n风险因素风险因素：风险因素是指能发生或增加：风险因素是指能发生或增加损失概率和损失幅度损失概率和损失幅度的要素的要素,这这些要素分布于些要素分布于银行、借款人、信贷产品、担保人、抵银行、借款人、信贷产品、担保人、抵(质质)押物押物等多个等
11、多个主体范畴当中主体范畴当中,并通过影响这些行为主体的状态而发挥作用。并通过影响这些行为主体的状态而发挥作用。n风险事件风险事件：风险因素并：风险因素并不必然导致信贷损失的发生不必然导致信贷损失的发生,只有从只有从“可能可能”转转化为化为“现实现实”后后,才会导致损失发生。才会导致损失发生。n风险损失风险损失：风险损失是指：风险损失是指风险承受主体非主观性、非计划性和非预期风险承受主体非主观性、非计划性和非预期性性的的经济价值经济价值的减少。损失可分为的减少。损失可分为直接损失直接损失和和间接损失间接损失。n风险的内在机制风险的内在机制：认识信贷风险的：认识信贷风险的基本因素基本因素以及各以及
12、各风险因素之间的内风险因素之间的内在联系在联系是掌握信贷风险作用机制的基本前提。是掌握信贷风险作用机制的基本前提。10注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)n信贷风险体系的内在机制信贷风险体系的内在机制11注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA) 第三节第三节 信贷风险主要类别信贷风险主要类别（一）信用风险：（一）信用风险：n信用风险是导致信用风险是导致潜在损失潜在损失的最主要因素。的最主要因素。 n信用风险也称信用风险也称“对家风险对家风险”，指交易的对方，指交易的对方不履行或无力履行不履行或无力履行在交易中的在交易中的义务，而引发损失的
13、可能性。银行授信业务中的交易对方，如义务，而引发损失的可能性。银行授信业务中的交易对方，如借款人、保借款人、保函申请人函申请人，不按期偿还贷款本息不按期偿还贷款本息或无法履行由银行担保的责任，都会产生或无法履行由银行担保的责任，都会产生信用风险。信用风险。n信用风险通常也包括信用风险通常也包括客户信用等级客户信用等级下降的风险，这种风险并不等同于下降的风险，这种风险并不等同于违约违约，但它意味着违约可能性的增加。，但它意味着违约可能性的增加。n商业银行信贷风险商业银行信贷风险的根源在于的根源在于借款人信用风险借款人信用风险，因而防范和化解信用风险，因而防范和化解信用风险是银行信贷风险管理的主要
14、任务。是银行信贷风险管理的主要任务。n【案例一案例一】福禧投资福禧投资2006年年3月发行月发行10亿元亿元1年期的短期融资券，沦为中国年期的短期融资券，沦为中国首只首只“垃圾债券垃圾债券”。12注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)（二）流动性风险（二）流动性风险n流动性风险是指流动性风险是指短期资产不足以用于支付短期负债或额外的资金流出短期资产不足以用于支付短期负债或额外的资金流出，即，即两者两者不匹配导致的风险不匹配导致的风险。（短存长贷）；流动性风险也意味着。（短存长贷）；流动性风险也意味着筹资筹资困难的困难的风险。风险。n流动性风险：可以分为两类：流动性风
15、险：可以分为两类：( 1 ）市场流动性风险市场流动性风险；( 2 ）现金流风险现金流风险。n市场流动性风险：是指市场流动性风险：是指金融资产金融资产无法按照现行无法按照现行市场价格或者以与之相近的市场价格或者以与之相近的价格价格迅速变现所产生的风险。迅速变现所产生的风险。n【案例案例2】在在 1997 年亚洲金融危机，由于香港年亚洲金融危机，由于香港 “百富勤百富勤”在印尼投资失在印尼投资失败，导致资金周转困难而被清盘败，导致资金周转困难而被清盘（三）市场风险（三）市场风险n市场风险是指因市场风险是指因市场变化市场变化而导致而导致财务状况财务状况发生不利变化的可能性。发生不利变化的可能性。利率
16、风险利率风险汇率风险汇率风险股票价格风险股票价格风险大宗商品价格波动风险大宗商品价格波动风险13注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)（四）法律风险（四）法律风险n法律风险是指交易法律风险是指交易合同合同不能得到法律保护的可能性。主要体现在：不能得到法律保护的可能性。主要体现在：n1、合法债权得不到法律保护合法债权得不到法律保护(1)立法空白立法空白。(2)执法不力和司法不公执法不力和司法不公。n2、法律变更法律变更n3、法律文件不完备法律文件不完备n4、交易对方授权不足交易对方授权不足n5、银行明知借款人、银行明知借款人使用信贷资金从事非法活动而放款使用信贷资金从
17、事非法活动而放款，使银行信贷资产，使银行信贷资产得不到法律保护。得不到法律保护。n【案例案例3】PG宣布了在有信孚银行参与的复合利率调期上的宣布了在有信孚银行参与的复合利率调期上的1.95亿美元亿美元损失后，其股东对公司管理层起诉，信孚银行不得不因为损失后，其股东对公司管理层起诉，信孚银行不得不因为“错误卖出错误卖出”向向PG公司支付一笔巨额赔款。公司支付一笔巨额赔款。14注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)（五）操作风险（五）操作风险n操作风险是指银行在处理业务时操作风险是指银行在处理业务时操作失误或操作不当操作失误或操作不当而造成损失的可能性而造成损失的可能性
18、。操作风险会给金融机构带来巨大的损失操作风险会给金融机构带来巨大的损失。n【案例案例4】1995年年2月，巴林银行旗下期货公司的一名交易员尼克月，巴林银行旗下期货公司的一名交易员尼克里森虚里森虚构大阪和新加坡货币交换市场上的日经构大阪和新加坡货币交换市场上的日经225指数的股指期货合约并利用虚指数的股指期货合约并利用虚假账户来创造交易利润，导致巴林银行亏损假账户来创造交易利润，导致巴林银行亏损6亿英镑，最终使巴林银行破亿英镑，最终使巴林银行破产。产。15注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)第四节第四节 信贷风险管理策略信贷风险管理策略n一、回避一、回避从根本上说从
19、根本上说,信贷活动是商业银行的一种信贷活动是商业银行的一种主动行为主动行为,为了保证信贷资产的安全为了保证信贷资产的安全,商业银行首先要商业银行首先要主动地回避主动地回避那些那些不应承担的风险不应承担的风险。n二、转嫁二、转嫁银行在将一笔贷款贷给一家企业的同时银行在将一笔贷款贷给一家企业的同时,即承担了该企业不能按期还本付息即承担了该企业不能按期还本付息的信用风险的信用风险,在这种情况下在这种情况下,银行一方面要尽可能银行一方面要尽可能避免风险的发生避免风险的发生,另一方面要另一方面要及时将及时将风险转嫁风险转嫁出去。出去。n三、分散三、分散信贷风险的分散是指银行在进行授信活动时要注意所选择信
20、贷风险的分散是指银行在进行授信活动时要注意所选择地区、行业和客地区、行业和客户的分散户的分散,避免信贷资金的投向过度集中避免信贷资金的投向过度集中,以减少银行可能遭受的信用风险以减少银行可能遭受的信用风险,从从总体上保证银行信贷资产的效益。总体上保证银行信贷资产的效益。（产品风险产品风险的分散、的分散、风险资产组合管理风险资产组合管理）n四、信贷风险的自留和补偿四、信贷风险的自留和补偿所谓信贷风险的自留所谓信贷风险的自留,也叫自担风险或保留风险也叫自担风险或保留风险,是指银行是指银行自行承担信贷损失自行承担信贷损失的一种方式。任何风险管理也不可能从根本上消除风险的一种方式。任何风险管理也不可能
21、从根本上消除风险,银行自身必然要承银行自身必然要承担一部分信贷风险担一部分信贷风险。呆坏帐准备金（风险资产拨备）制度就是银行风险自呆坏帐准备金（风险资产拨备）制度就是银行风险自留的一种有效方式留的一种有效方式。16注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)第五节第五节 银行强化风险管理的必要性银行强化风险管理的必要性n一一、强化风险管理有助于、强化风险管理有助于国际经济金融体系国际经济金融体系的稳定和发展的稳定和发展n二二、加强风险管理有助于、加强风险管理有助于国内银行业国内银行业的稳健发展的稳健发展（一）（一）计划经济体制使企业的信用意识淡薄，社会信用环境不佳计划经济
22、体制使企业的信用意识淡薄，社会信用环境不佳。（过去。（过去的中国）的中国）（二）（二）法制环境法制环境不健全不健全（三）银行对（三）银行对信贷风险信贷风险的的认知能力认知能力尚有差距尚有差距（四）其他因素影响（四）其他因素影响17注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)第二章 信贷风险管理工具与方法第一节第一节 风险评估风险评估第二节第二节 客户授信与信贷授权客户授信与信贷授权第三节第三节 风险限额与集中度管理风险限额与集中度管理第四节第四节 风险缓释工具风险缓释工具第五节第五节 经济资本经济资本第六节第六节 压力测试压力测试第七节第七节 信贷资产质量分类管理信贷资产
23、质量分类管理18注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)第一节第一节 风险评估风险评估n一、信贷风险评估概述一、信贷风险评估概述（一）风险评估的内涵（一）风险评估的内涵n1风险评估的概念（狭义）风险评估的概念（狭义）指指信用风险管理信用风险管理过程中常用的过程中常用的信贷风险评估信贷风险评估手段，包括手段，包括客户评级客户评级和和项目风险项目风险评价。评价。n2客户风险评价客户风险评价：也称：也称客户评级客户评级，是指运用规范的、统一的评价方法，是指运用规范的、统一的评价方法，对客户一定经营期间内的对客户一定经营期间内的偿债能力和意愿偿债能力和意愿，进行，进行定量和定
24、性分析定量和定性分析，从而对，从而对客户的信用等级做出客户的信用等级做出真实、客观、公正真实、客观、公正的综合评判。的综合评判。n3项目风险评价项目风险评价：项目风险评价与客户评级有较大的区别。内容包括项：项目风险评价与客户评级有较大的区别。内容包括项目业主目业主财务分析财务分析、市场分析市场分析，项目财务效益项目财务效益评价与评价与偿债能力测算偿债能力测算等几个方等几个方面，一般也采取面，一般也采取定量测算与定性评价定量测算与定性评价相结合的方法。相结合的方法。（二）风险评估在信贷风险管理中的意义（二）风险评估在信贷风险管理中的意义n从一定意义上讲，包括从一定意义上讲，包括客户评级和项目风险
25、客户评级和项目风险评价在内的风险评估是商业银评价在内的风险评估是商业银行进行信贷风险管理的重要工具，它是信贷、业务的起点。行进行信贷风险管理的重要工具，它是信贷、业务的起点。n1风险评估是风险评估是信贷客户准入信贷客户准入的依据的依据n2风险评估是风险评估是风险限额设定风险限额设定的基础的基础n3风险评估是风险评估是信贷审批信贷审批的重要参考和的重要参考和信贷定价信贷定价的基础的基础n4风险评估提高了风险评估提高了贷后管理贷后管理的针对性的针对性19注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)n二、国际信贷风险评估的比较和借鉴二、国际信贷风险评估的比较和借鉴（一）客户信用
26、评级和融资工具（一）客户信用评级和融资工具/贷款风险评估贷款风险评估n1客户信用评级客户信用评级（1）对客户的财务评价。）对客户的财务评价。（2）客户财务报告质量。）客户财务报告质量。（3）客户的非财务因素。）客户的非财务因素。（4）行业地位评价。）行业地位评价。（5）对关联企业的评价。）对关联企业的评价。n2融资工具融资工具/贷款风险评估贷款风险评估（1）评价工具评价工具/贷款的用途及结构贷款的用途及结构。（2）对保证人及）对保证人及抵（质）押品抵（质）押品的评估。的评估。（3）对某些融资还需评估）对某些融资还需评估转移风险（转移风险（Transfer Risk）。（4）对）对中长期贷款中长
27、期贷款（与我国（与我国商业银行的项目贷款商业银行的项目贷款相类似）的评估分析。相类似）的评估分析。20注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)n三、我国信用风险评估实践三、我国信用风险评估实践（一）客户评级（一）客户评级n1客户客户评级对象评级对象n2客户客户评级方法评级方法（1）定量评价定量评价与与定性评价定性评价相结合。相结合。（2）评价指标评价指标及及权重体系权重体系。（3）客户信用等级的评分客户信用等级的评分。n3客户客户评级方法评级方法n（1）评级准备评级准备。n（2）实地调研实地调研。n（3）等级初评等级初评。n（4）等级审查与审定等级审查与审定。n（5）
28、跟踪监测跟踪监测。n（6）监督检查监督检查。（建设银行速贷通产品、影子评级系统、自动评级系统（建设银行速贷通产品、影子评级系统、自动评级系统）21注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)第二节第二节 客户授信与信贷授权客户授信与信贷授权n一、客户统一授信一、客户统一授信授信是指授信是指商业银行（？）商业银行（？）向向非金融机构客户非金融机构客户提供的资金，或者对客户提供的资金，或者对客户在有关在有关经济活动经济活动中可能产生的中可能产生的赔偿、支付责任赔偿、支付责任做出的做出的保证保证。授信包括的授信包括的表内业务：贷款、贸易融资、票据融资、融资租赁、透支、各表内业务
29、：贷款、贸易融资、票据融资、融资租赁、透支、各项垫款项垫款。授信包括的授信包括的表外业务：票据承兑、开出信用证、保函、备用信用证、信用表外业务：票据承兑、开出信用证、保函、备用信用证、信用证保兑、债券发行担保、借款担保、有追索权的资产销售、未使用的不可证保兑、债券发行担保、借款担保、有追索权的资产销售、未使用的不可撤销的贷款承诺撤销的贷款承诺。22注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)n二、贷款授权（审批权限、额度总额）二、贷款授权（审批权限、额度总额）贷款授权管理贷款授权管理是指银行根据是指银行根据分支机构分支机构的的业务发展状况、业务风险状况、经业务发展状况、业
30、务风险状况、经营管理水平、风险控制能力营管理水平、风险控制能力以及所在以及所在地区的经济环境地区的经济环境和和信用状况信用状况等，授予等，授予不同分支机构不同的贷款不同分支机构不同的贷款审批权限审批权限。贷款分级授权贷款分级授权主要依据主要依据贷款额度贷款额度，由于贷款给银行带来的风险直接反映在，由于贷款给银行带来的风险直接反映在贷款金额上，金额越大，风险越大，对贷款金额上，金额越大，风险越大，对贷款管理专业知识和经验贷款管理专业知识和经验的要求越的要求越高。高。23注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)第三节第三节 风险限额与集中度管理风险限额与集中度管理n一、风
31、险限额管理（资产组合管理）一、风险限额管理（资产组合管理）风险限额管理风险限额管理是商业银行通过核定是商业银行通过核定客户最高综合风险限额客户最高综合风险限额，统一控制，统一控制全系全系统统对客户办理的对客户办理的融资风险总量融资风险总量的管理制度。的管理制度。融资风险总量融资风险总量是指根据客户在银行的是指根据客户在银行的融资余额融资余额，结合，结合期限、担保、品种期限、担保、品种等等风险系数风险系数折算的折算的加权风险值加权风险值。通过核定客户的通过核定客户的风险限额风险限额可以有效控制对客户的可以有效控制对客户的融资风险总量融资风险总量，保护银行，保护银行的债权。的债权。风险限额管理风险
32、限额管理是商业银行通过是商业银行通过风险限额风险限额来控制和管理来控制和管理信贷风险信贷风险的一种重要的一种重要的管理工具和手段。的管理工具和手段。（思考点：业务分层依据！）（思考点：业务分层依据！）24注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)四部委标准企业规模分类明细四部委标准企业规模分类明细25注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)多口径业务分层的问题！多口径业务分层的问题！26中小企业（ELC）（年销售）RMB1亿RMB3百万RMB20亿微型企业 (Micro finance)大企业、政府机构（CBG）中型企业（MME）大企业（CBG
33、）中型企业（MME）大企业（CBG）外资“C”银行BOC(现行客户分层标准)国家标准(工业)中小企业（SME）RMB1千万RMB4亿小企业（SME）案例：案例：名称：山东某政府名称：山东某政府交通融资平台交通融资平台年销售：年销售：RMB3亿亿 (未正式运营未正式运营)额度：额度：RMB1亿亿（目前支用）（目前支用）员工数：员工数：270人人客客户户分分层层经验与学习经验与学习同一客户经由不同分层口径就会分属不同客户模同一客户经由不同分层口径就会分属不同客户模块块客户分层的目的是为了更好的服务客户、满足客客户分层的目的是为了更好的服务客户、满足客户需求，同时集中管理和发展同类型客户的业务户需求
34、，同时集中管理和发展同类型客户的业务和风险，发挥资源最大化效益和风险，发挥资源最大化效益？注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)n二、集中度风险监控管理（补充）二、集中度风险监控管理（补充）集中度风险是指集中度风险是指单个风险暴露单个风险暴露或或风险暴露组合风险暴露组合产生巨大损失而威胁银行健产生巨大损失而威胁银行健康或维持核心业务能力的风险。集中度风险的主要表现形式：康或维持核心业务能力的风险。集中度风险的主要表现形式：n地区地区集中度风险集中度风险n行业行业集中度风险集中度风险n信用信用风险缓释工具风险缓释工具集中度风险集中度风险n资产资产集中度风险集中度风险n
35、表外项目表外项目集中度风险集中度风险n其他集中度风险其他集中度风险27注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)第四节第四节 风险缓释工具风险缓释工具n一、贷款担保一、贷款担保（一）贷款（一）贷款抵押抵押担保。担保。（二）贷款（二）贷款保证保证担保担保（三）贷款（三）贷款质押质押担保。担保。n二、风险转移二、风险转移（一）（一）转让方式转让方式（二）（二）保险方式保险方式n三、风险对冲三、风险对冲（一）（一）金融期货金融期货: n1货币期货货币期货, n2利率期货利率期货, n3股票指数期货股票指数期货（二）（二）金融期权金融期权: n1股权期权股权期权, n2利率期权
36、利率期权, n3货币期权货币期权28注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)第五节第五节 经济资本经济资本n一、经济资本的定义一、经济资本的定义经济资本经济资本是指是指“银行决定持有用来支持其业务发展和抵御风险并为债权人银行决定持有用来支持其业务发展和抵御风险并为债权人提供提供目标清偿能力目标清偿能力的资本，在数量上与银行承担的非预期损失相对应的资本，在数量上与银行承担的非预期损失相对应”。简单地说，经济资本是指简单地说，经济资本是指根据银行所承担的风险计算的最低资本需要根据银行所承担的风险计算的最低资本需要，用，用以以衡量和防御银行实际承担的、超出预期计算是的那部分
37、损失衡量和防御银行实际承担的、超出预期计算是的那部分损失，是防止银，是防止银行倒闭风险的最后防线。行倒闭风险的最后防线。29注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)n一、经济资本的定义一、经济资本的定义（一）（一）经济资本是对银行资产组合风险的全面度量经济资本是对银行资产组合风险的全面度量n随着银行资产规模的扩大和经营范围的拓展，银行管理层希望了解银行随着银行资产规模的扩大和经营范围的拓展，银行管理层希望了解银行总总体经营风险体经营风险到底有多大、到底有多大、风险风险存在于哪里。由此提出对存在于哪里。由此提出对组合风险组合风险的度量。的度量。n各类风险之间各类风险之间
38、以及以及同一风险内部同一风险内部的不同资产，风险不能简单相加。的不同资产，风险不能简单相加。经济资经济资本使风险转化为相同意义，提供了各类风险相加的桥梁，反映风险状况和本使风险转化为相同意义，提供了各类风险相加的桥梁，反映风险状况和风险水平。风险水平。n经济资本经济资本主要包括主要包括信用风险、市场风险、操作风险等风险类别信用风险、市场风险、操作风险等风险类别。每类风险每类风险的来源不同，分布的特征，计量方法论各异的来源不同，分布的特征，计量方法论各异。n经济资本是对一定置信区间和风险期内产生的经济资本是对一定置信区间和风险期内产生的非预期损失非预期损失的缓冲。的缓冲。30注册信贷分析师资格认
39、证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)n一、经济资本的定义一、经济资本的定义（二）（二）经济资本、监管资本和账面资本的区别经济资本、监管资本和账面资本的区别n经济资本经济资本是商业银行是商业银行全部风险之上的资本全部风险之上的资本，是，是虚拟资本虚拟资本。n计算计算监管资本监管资本要在同一假设前提下，忽略银行资产组合的结构，无法反映要在同一假设前提下，忽略银行资产组合的结构，无法反映每家商业银行的真实风险。每家商业银行的真实风险。n账面资本账面资本是商业银行是商业银行实际持有的资本实际持有的资本，并不与风险资本对应。，并不与风险资本对应。31注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格
40、认证项目 (CCRA)n二、经济资本对银行经营管理的变革作用二、经济资本对银行经营管理的变革作用（一）资本监管（一）资本监管从安全到效率从安全到效率（二）绩效考核（二）绩效考核从数量到质量从数量到质量（三）风险控制（三）风险控制从被动到主动从被动到主动（四）经营管理（四）经营管理从粗放到集约从粗放到集约32注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)监管资本与经济资本的分别监管资本与经济资本的分别监管资本监管资本 被定义为银被定义为银行根据行根据监管机构标准监管机构标准所计算出的所计算出的资本要求资本要求（资本充足率）（资本充足率）经济资本经济资本 是公司在极是公司在极端
41、的市场环中用作端的市场环中用作补补偿潜在损失偿潜在损失的风险资的风险资本本实际资本实际资本经济资本经济资本监管资本监管资本资本代表公司的资本代表公司的全部全部净价值净价值越来越多的银行认识到资本管理的重要性，首要地，银行应辨析从内部角度确定的经济越来越多的银行认识到资本管理的重要性，首要地，银行应辨析从内部角度确定的经济资本和从监管者角度确定的监管资本之间的区别资本和从监管者角度确定的监管资本之间的区别注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)34资本分配的举例说明资本分配的举例说明新业务的新业务的资本资本总体总体风险资本风险资本监管资本监管资本资本预算资本预算业务部门
42、 A业务单位A经济资本业务单位A回报业务单位A风险调整的资本回报率绩效评估绩效评估业务单位 B业务单位B经济资本业务单位B回报业务单位B风险调整的资本回报率绩效评估绩效评估每年绩效每年绩效预算预算注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)35经济资本度量经济资本度量n非累计风险方法非累计风险方法信用、市场、营运风险是分开考虑的。信用、市场、营运风险是分开考虑的。每种风险类别需要不同的衡量。每种风险类别需要不同的衡量。经济资本经济资本 = = 信用风险资本信用风险资本 市场风险资本市场风险资本 营运风险资本营运风险资本可以是：可以是：信用风险价值（信用风险价值（VaRVa
43、R）市场风险价值（市场风险价值（VaRVaR）营运风险价值（营运风险价值（VaRVaR）注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)经济资本度量经济资本度量2%2%11%11%损失之百分比损失之百分比可预见可预见损失损失99%99%经济资本经济资本这是由管理层决定的这是由管理层决定的风险倾向或者由监管风险倾向或者由监管当局进行规定当局进行规定不可预不可预见损失见损失可预见损失由收入补偿可预见损失由收入补偿不可预见损失由不可预见损失由经济资本保护经济资本保护概概率率大多数国际银行在计算非预期损失或大多数国际银行在计算非预期损失或VaR（依据管理者风险偏好确定一定的置信度水平
44、和期间计算依据管理者风险偏好确定一定的置信度水平和期间计算）的基础上确定银行的经济资本。因为预计损失已经作为营业成本的一部分，因此经济资本不覆盖）的基础上确定银行的经济资本。因为预计损失已经作为营业成本的一部分，因此经济资本不覆盖预期损失，预期损失，注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)37统一经济资本框架统一经济资本框架信用信用风险风险市场市场风险风险操作操作风险风险概率概率价值改变价值改变经济资本经济资本经济资本经济资本概率与偿还概率与偿还标准联系标准联系 广泛的风险类别覆盖范围广泛的风险类别覆盖范围 在各业务单位进行衡量，收集在各业务单位进行衡量，收集可比较的
45、风险衡量。可比较的风险衡量。 置信水平被设定与偿还能力标置信水平被设定与偿还能力标准相符（如目标债务评级）准相符（如目标债务评级） 至上而下至上而下/ /至下而上集成方法至下而上集成方法 额度在绩效检查及预算安额度在绩效检查及预算安排时设定排时设定 精确的全行累积风险资料精确的全行累积风险资料 为了将资本风险回报率最为了将资本风险回报率最大化，有意义地分配额度大化，有意义地分配额度予各业务单位予各业务单位 可以促进风险定价可以促进风险定价一些国际领先银行正在寻找统一的风险度量方法，以建立整一些国际领先银行正在寻找统一的风险度量方法，以建立整合信用风险、市场风险和操作风险的风险度量和资本分配模合
46、信用风险、市场风险和操作风险的风险度量和资本分配模型型注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)38管理上的应用管理上的应用有效运有效运用资本用资本 RAROC 帮助更好地管理风险及资本帮助更好地管理风险及资本经济资本及风险经济资本及风险调整的资本回报调整的资本回报（RAROCRAROC）资本充足资本充足率率风险风险利润利润资本资本分配分配风险集中风险集中性控制性控制产品管理产品管理及风险定价及风险定价优化优化投资策略投资策略衡量衡量增加股东增加股东价值价值目标目标注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)39第六节第六节 压力测试压力测试n一、
47、压力测试的主要内容一、压力测试的主要内容压力测试应成为一家银行压力测试应成为一家银行整体治理整体治理和和风险管理文化风险管理文化的组成部分，特别强调的组成部分，特别强调董事会和高管层董事会和高管层的参与对压力测试的有效实施至关重要的参与对压力测试的有效实施至关重要压力测试应覆盖全行范围内压力测试应覆盖全行范围内各类风险各类风险和和各个业务各个业务领域。银行应能有效地整领域。银行应能有效地整合压力测试活动，以提供一个合压力测试活动，以提供一个全行全面风险的整体法人情况全行全面风险的整体法人情况压力测试应该涵盖包括压力测试应该涵盖包括前瞻性压力情景在内的一系列情景前瞻性压力情景在内的一系列情景，旨
48、在充分考虑，旨在充分考虑和体现和体现系统范围内部的相互作用和反馈效果系统范围内部的相互作用和反馈效果应该针对可能产生应该针对可能产生巨额损失巨额损失或或声誉受损声誉受损带来损失的带来损失的事件事件开展压力测试。开展压力测试。压力测试方案压力测试方案应明确包括应明确包括复杂和定制的产品复杂和定制的产品39注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)n压力测试的流程压力测试的流程40注册信贷分析师资格认证项目注册信贷分析师资格认证项目 (CCRA)第七节第七节 信贷资产质量分类管理信贷资产质量分类管理n一、信贷资产质量分类概述一、信贷资产质量分类概述（一）信贷资产质量分类的概
49、念（一）信贷资产质量分类的概念n信贷资产质量分类是指商业银行或监管部门出于审慎的原则和信贷资产质量分类是指商业银行或监管部门出于审慎的原则和风险管理风险管理的的需要，根据需要，根据信贷资产的内在风险特征信贷资产的内在风险特征，定期对信贷资产质量进行审查，并，定期对信贷资产质量进行审查，并将审查的结果进行分析与归类。将审查的结果进行分析与归类。n正常类正常类：债务人能够履行合同，没有足够理由怀疑贷款本息和其他债务（：债务人能够履行合同，没有足够理由怀疑贷款本息和其他债务（含或有债务，下同）不能按时足额偿还。含或有债务，下同）不能按时足额偿还。n关注类关注类：尽管债务人日前有能力偿还贷款本息和其他
50、债务，但存在一些：尽管债务人日前有能力偿还贷款本息和其他债务，但存在一些可可能对偿还債蓑务产生不利影响的因素能对偿还債蓑务产生不利影响的因素。n次级类次级类：债务人的偿债能力明显出现问题，完全依靠：债务人的偿债能力明显出现问题，完全依靠其正常营业收入无法其正常营业收入无法足额偿还贷款本息和其他债务足额偿还贷款本息和其他债务，即使执行担保，也可能会造成，即使执行担保，也可能会造成一定损失一定损失。n可疑类可疑类：债务人无法足额偿还贷款本息和其他债务，即使执行担保，也肯：债务人无法足额偿还贷款本息和其他债务，即使执行担保，也肯定会造成定会造成较大损失较大损失.n损失类损失类：在采取所有可能的措施或
